Стратегия повышения доходности PWP С 1,8% До 14,8% С Использованием Опционов

Акционеры Perella Weinberg Partners (обозначение: PWP), желающие увеличить свой доход сверх дивидендной доходности в размере 1,8% в годовом исчислении по акциям, могут продать акции с покрытием за октябрь по цене 17,50 долларов США и получить премию, исходя из ставки в 60 центов, что в годовом исчислении дает дополнительную доходность в 13,1% по сравнению с текущими акциями цена (в канале опционов на акции мы называем ее YieldBoost) в общей сложности составляет 14,8% годовых в том случае, если акция не будет отозвана. Любой рост выше $17,50 будет потерян, если акции поднимутся выше этого уровня и будут отозваны, но для этого акции PWP должны вырасти на 11,7% по сравнению с текущими уровнями, что означает, что в сценарии, когда акции будут отозваны, акционер получит доходность в 15,5% от этого торгового уровня, в дополнение к любым дивидендам, полученным до того, как акции были объявлены.

В целом, размер дивидендов не всегда предсказуем и, как правило, зависит от взлетов и падений прибыльности каждой компании. В случае с Perella Weinberg Partners, приведенный ниже график дивидендной истории PWP, может помочь оценить, сохранятся ли последние дивиденды и, в свою очередь, разумно ли ожидать дивидендную доходность в размере 1,8% в годовом исчислении.

Ниже приведен график, показывающий итоговую двенадцатимесячную торговую историю PWP, на котором страйк в размере $17,50 выделен красным цветом:

Приведенный выше график и историческая волатильность акций могут быть полезным руководством в сочетании с фундаментальным анализом, позволяющим оценить, дает ли продажа октябрьского опциона на покупку по цене 17,50 долларов хорошую награду за риск потери прибыли выше 17,50 долларов. (Большинство опционов теряют свою ценность по истечении срока действия? Этот и шесть других распространенных мифов о опционах развенчаны). Мы рассчитали, что средняя волатильность за двенадцать месяцев для Perella Weinberg Partners (учитывая значения закрытия за последние 251 торговый день, а также сегодняшнюю цену в 15,69 доллара) составит 34%. Для получения информации о других предложениях по контрактам с опционами на покупку с различными доступными сроками действия посетите страницу опционов на акции PWP по адресу StockOptionsChannel.com.

На дневных торгах в среду объем размещенных контрактов среди компонентов S&P 500 составил 2,03 млн, а объем обращений - 4,28 млн, при соотношении "пут:колл" 0,47 за день. По сравнению с долгосрочным средним соотношением "пут:колл", равным 0,65, это означает очень высокий объем "коллов" по сравнению с "путами"; другими словами, на сегодняшний день покупатели предпочитают "коллы" в торговле опционами. Узнайте, о каких 15 опционах "колл" и "пут" трейдеры говорят сегодня.

Самые доходные акции S&P 500 »

Смотрите также

Источник nasdaq.com, автоматический перевод