Стратегия для увеличения доходности AAP с 2% до 15.8% с использованием опционов

Акционеры Advance Auto Parts Inc (символ: AAP), стремящиеся увеличить свой доход сверх годовой дивидендной доходности акций в 2%, могут продать покрытый колл на сентябрь 2026 года по страйку $65 и получить премию на основе ставки $5.75, что в годовом исчислении составляет дополнительную доходность в 13.8% относительно текущей цены акций (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), что в сумме дает 15.8% годовой доходности в случае, если акции не будут выкуплены. Любой рост выше $65 будет потерян, если акции достигнут этой отметки и будут выкуплены, но акции AAP должны вырасти на 28.7% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в случае, если акции будут выкуплены, акционер получит 40.1% доходности от этого уровня торговли, в дополнение к любым дивидендам, полученным до того, как акции были выкуплены. В общем, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Advance Auto Parts Inc, изучение графика истории дивидендов для AAP ниже может помочь в оценке того, вероятно ли, что последний дивиденд будет продолжен, и, в свою очередь, является ли разумным ожидать годовую дивидендную доходность в 2%. Ниже представлен график, показывающий историю торгов AAP за последние двенадцать месяцев, со страйком $65, выделенным красным цветом: График выше и историческая волатильность акций могут быть полезными при сочетании с фундаментальным анализом для оценки того, дает ли продажа покрытого колла на сентябрь 2026 года по страйку $65 хорошую отдачу за риск, связанный с потерей роста выше $65. (Большинство опционов истекают бесполезными? Это и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем волатильность акций Advance Auto Parts Inc за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $50.26) на уровне 72%. Для других идей по контрактам колл-опционов с различными доступными сроками истечения, посетите страницу акционных опционов AAP на StockOptionsChannel.com. В среду днем, в ходе торгов в четверг, объем путов среди компонентов S&P 500 составил 1.32M контрактов, при этом объем коллов составил 2.60M, что дает отношение пут:колл 0.51 на данный момент дня. По сравнению со средним долгосрочным соотношением пут:колл 0.65, это представляет собой очень высокий объем коллов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают коллы в торговле опционами до сих пор сегодня. Узнайте, о каких 15 колл и пут опционах трейдеры говорят сегодня. Также см.:

CECE YTD Return

История акций Builders FirstSource

NBXG Insider Buying

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод