Стоит ли забыть об инвестициях в AGNC и вместо этого купить Realty Income?
Ключевые моменты
AGNC Investment — это инвестиционный траст в ипотечную недвижимость.
mREIT предлагает огромную дивидендную доходность в 13,5%.
Если вы ищете возможность жить на дивиденды, доходность Realty Income в 5,7% вероятно будет для вас лучшим вариантом.
Одним из больших рисков для любителей дивидендов является чрезмерное внимание к доходности. Отличный пример проблемы здесь — сравнение ультра-высокой доходности AGNC Investment (NASDAQ: AGNC) в 13,5% и Realty Income (NYSE: O) с ее доходностью в 5,7%. AGNC Investment не является плохой компанией, но Realty Income, вероятно, будет лучшей дивидендной акцией, если вы стараетесь жить на доход, который генерирует ваш портфель.
Сначала определите свою цель инвестирования
Инвестирование — это не просто; оно требует сосредоточенности и обязательств. Прежде чем начать покупать акции, определите свою цель, чтобы у вас была цель и способ отслеживать свою эффективность. Цель большинства дивидендных инвесторов — генерировать значительный и устойчивый поток дохода от своего портфеля, позволяя использовать эти деньги для покрытия жизненных расходов.
Куда вложить $1,000 прямо сейчас? Наша аналитическая команда только что раскрыла, что они считают 10 лучших акций для покупки прямо сейчас, когда вы присоединяетесь к Stock Advisor. Посмотрите акции »
Два самых важных слова здесь — значительный и устойчивый. На самом деле довольно легко найти значительные дивидендные доходности. Все, что вам нужно сделать, это провести простой отбор акций. Большая проблема заключается в том, чтобы найти компанию, выплачивающую дивиденды, которая сможет поддерживать свои дивиденды, если не расти, в долгосрочной перспективе.
Если вы сосредоточитесь только на покупке акций с самой высокой доходностью, вы, вероятно, столкнетесь с множеством сокращений дивидендов. На самом деле, крайне высокая доходность часто является признаком того, что инвесторы обеспокоены надежностью дивидендов компании. Вероятно, это одна из причин, по которой ипотечный инвестиционный траст (mREIT) AGNC Investment имеет такую большую доходность.
AGNC Investment хорошо управляется
Как подчеркивает приведенный выше график, дивиденды AGNC Investment были очень волатильными на протяжении всей своей истории. В сравнении, Realty Income олицетворяет стабильность с постоянно растущими дивидендами. На самом деле, дивиденды Realty Income увеличивались ежегодно в течение трех десятилетий. Если вам нужны ваши дивидендные доходы для покрытия жизненных расходов, Realty Income будет гораздо лучшим выбором для вашего портфеля.
Разница здесь сводится к цели и бизнес-подходу каждой компании. AGNC Investment владеет портфелем ипотек, которые были объединены в облигации, подобные ценным бумагам. Компания управляет этими ценными бумагами с целью максимизации общего дохода, предполагая реинвестирование дивидендов. С этой точки зрения, компания проделала достойную работу с течением времени. Однако, если вы ищете надежный поток дохода, сосредоточение только на огромной дивидендной доходности AGNC может вас сбить с толку.
Realty Income — это более традиционный инвестиционный траст в недвижимость (REIT), владеющий объектами с одним арендаторами, которые несут ответственность за большинство эксплуатационных расходов на уровне недвижимости (такое соглашение известно в отрасли как чистая аренда). Он сосредоточен на розничной недвижимости, но также владеет промышленными активами и другими объектами, такими как казино и виноградники. Его портфель также географически разнообразен, с объектами, расположенными по всему США и Европе.
Realty Income в основном разработан для обеспечения инвесторов надежным и растущим потоком дивидендов. Для тех, кому нужны дивиденды для дополнения их дохода от Социального обеспечения на пенсии, более низкая доходность Realty Income будет более подходящей. Однако важно отметить, что доходность акций в 5,7% остается очень привлекательной. Она значительно лучше, чем крошечная доходность индекса S&P 500 в 1,1% и выше, чем средняя доходность REIT в 3,9%.
Realty Income не безрисковый
Высокая доходность AGNC Investment связана с риском сокращения дивидендов, что довольно часто встречается в сфере mREIT. Высокая доходность Realty Income также имеет свои собственные оговорки. Компромисс, который инвесторы должны учитывать, заключается в том, что рост дивидендов скромный, составивший всего 4,2% в год за последние 30 лет.
Этого достаточно, чтобы успевать за долгосрочным темпом роста инфляции, что хорошо, но покупательная способность ваших дивидендов не растет быстро. Доходность — это основное преимущество. Пока это вас устраивает, Realty Income будет более привлекательным выбором для инвесторов, ищущих надежные дивидендные акции.
Стоит ли сейчас покупать акции AGNC Investment Corp.?
Прежде чем покупать акции AGNC Investment Corp., рассмотрите следующее:
Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что выявила, что они считают 10 лучших акций для покупки сейчас… и AGNC Investment Corp. не была среди них. 10 акций, которые попали в список, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.
Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в то время, когда мы сделали нашу рекомендацию, у вас было бы $509,470!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в то время, когда мы сделали нашу рекомендацию, у вас было бы $1,167,988!*
Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 991% — это значительно превышает 196% для S&P 500. Не пропустите последний список из 10 лучших акций, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.
*Доходы Stock Advisor на 28 декабря 2025 года.
Рубен Грегг Бруэр имеет позиции в Realty Income. Motley Fool имеет позиции в Realty Income и рекомендует Realty Income. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод