Стоит ли покупать Enbridge, пока она ниже $60?

Ключевые моменты

Enbridge имеет 31-летнюю историю ежегодного повышения дивидендов.

Компания использует множество ресурсов для удовлетворения растущего спроса на энергию.

Цена её акций в настоящее время близка к 52-недельному максимуму.

В инвестициях большинство людей предпочитают сосредотачиваться либо на увеличении цены акций, либо на получении дохода от дивидендов. Справедливости ради, такая динамика существует, потому что это обычно своего рода игра с нулевой суммой. Чем лучше акции в обеспечении доходности в одном из этих направлений, тем хуже они, как правило, в другом.

Тем не менее, существует "золотая середина" компаний, которые могут не только обойти более широкий рынок по приросту цены акций, но и распределять значительные дивидендные выплаты. Одной из таких потенциальных возможностей в энергетическом секторе в данный момент является Enbridge (NYSE: ENB).

Создаст ли ИИ первого в мире триллионера? Наша команда только что выпустила отчет о одной малоизвестной компании, названной "незаменимой монополией", предоставляющей критически важные технологии, которые нужны как Nvidia, так и Intel. Продолжить »

Enbridge является универсальным поставщиком энергии, осуществляя операции по передаче природного газа, жидких трубопроводов, газовых коммунальных услуг и возобновляемой энергии.

"Глобальный спрос на энергию растет и потребует всех форм энергии", — сказал генеральный директор Грег Эбел в обновлении компании в марте 2025 года. "Диверсифицированная инфраструктура Enbridge уникально позиционирована для удовлетворения этого спроса, обеспечивая баланс нефти, природного газа и возобновляемой энергии в 5 странах, 43 штатах и 8 провинциях."

При текущей цене акций её дивиденд составляет щедрые 5,2%, и акции показывали сильный рост за последний год. В настоящее время акции находятся близко к 52-недельному максимуму, что делает их достойными внимания, так как они тестируют прорыв вверх.

Сегодня мы рассмотрим потенциал роста и важные факторы, которые следует учитывать перед принятием инвестиционного решения.

Энергия будущего

Спрос на электроэнергию в США только растет.

С 2025 по 2040 год консалтинговая фирма McKinsey & Co. прогнозирует, что спрос на электроэнергию в США увеличится на 3,5% ежегодно, при этом новые дата-центры значительно способствуют этому спросу.

Enbridge позиционирует себя для удовлетворения потребностей как бизнеса, так и розничных клиентов. Например, она строит солнечную станцию в Техасе, которая, как ожидается, начнет работать следующим летом, и Metа Platforms(признана экстремистской, деятельность на территории РФ запрещена) подписала контракт на покупку всей вырабатываемой электроэнергии.

Её бизнес по распределению и хранению газа имеет сильные позиции в Северной Америке. Enbridge является крупнейшей компанией по распределению природного газа в Канаде, где она обслуживает более 4 миллионов клиентов. Она также является крупнейшим распределителем природного газа в Юте, обслуживая 90% населения штата.

В своем отчете о прибыли за 4 квартал 2025 года руководство сообщило, что предвидит $50 миллиардов потенциальных возможностей до 2030 года во всех своих подразделениях.

Что учитывать перед инвестированием в Enbridge

В целом, Enbridge сталкивается со многими из тех же рисков, что и другие энергетические компании, включая возможность экстремальных погодных условий, нарушающих операции, регуляторные ограничения и геополитические риски. Но также существуют и специфические для компании проблемы.

Когда речь заходит о выплате дивидендов, инвесторам необходимо учитывать, что коэффициент выплат Enbridge составляет 117%: она распределяет больше в дивидендах, чем зарабатывает на основе чистого дохода по GAAP (общепринятые принципы бухгалтерского учета). Однако она может это делать, потому что значительная часть её затрат по GAAP связана с амортизацией и износом, которые являются не денежными расходами. На основе распределяемого денежного потока её коэффициент выглядит более разумным, и у энергетической компании положительная история: она выплачивает дивиденды более 70 лет и имеет 31-летнюю историю последовательного повышения дивидендов.

Тем не менее, любой, кто станет акционером, должен обратить внимание на её коэффициенты выплат и слушать мнение руководства о устойчивости дивидендов во время звонков по прибылям.

Что касается оценки, у Enbridge коэффициент цена/прибыль на будущий период составляет 23,5, что предполагает, что инвесторы ожидают продолжения роста и готовы за это платить. Это может оттолкнуть некоторых, кто привык к более низким коэффициентам в энергетическом секторе.

С точки зрения стабильности, это не акция, которая подвержена сильным колебаниям. Её бета-коэффициент составляет 0,8, что означает, что она менее волатильна, чем более широкий рынок.

В целом, цена акций Enbridge может расти по мере того, как бизнес использует растущий спрос на энергию, но она также может продолжать выплачивать своим акционерам щедрые дивиденды. В совокупности, для долгосрочных инвесторов существует значительный потенциал для получения прибыльных совокупных доходов отсюда.

Стоит ли покупать акции Enbridge прямо сейчас?

Прежде чем покупать акции Enbridge, учтите следующее:

Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов на данный момент… и Enbridge не была среди них. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Подумайте о том, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года… если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $511,735!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года… если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,140,464!*

Теперь стоит отметить, что общая средняя доходность Stock Advisor составляет 946% — это значительно превышает 191% для S&P 500. Не пропустите последний топ-10 список, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Доходность Stock Advisor на 12 марта 2026 года.

Джек Делани не имеет акций ни одной из упомянутых компаний. Motley Fool имеет позиции в Enbridge и рекомендует её. Motley Fool имеет политику раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод