Стоит ли покупать акции UPS, пока они ниже $90?

Ключевые моменты

UPS торгуется на пятилетнем минимуме и отстает от рынка и промышленного сектора почти на 50% в этом году.

Компания из Атланты пережила все виды рыночных и экономических потрясений за свои 118 лет истории.

Перед ожидаемыми отчетами за третий квартал, которые должны выйти в конце октября, половина аналитиков все еще рекомендует акции UPS для покупки.

Одно, с чем все могут согласиться, это то, что последние несколько лет были сложными для United Parcel Service (NYSE: UPS). Исходя из закрытой цены 8 октября, акции гиганта в области грузоперевозок и логистики не только упали более чем на 30% с начала года, но и опустились до пятилетнего минимума.

Это резкий контраст с ростом S&P 500 на 14,9% в этом году, а также с увеличением SPDR Industrial Select Sector ETF (NYSEMKT: XLI) на 19,2%. На самом деле из 79 акций в промышленном секторе только одна — Fortive — показала худшие результаты, чем UPS в этом году.

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша аналитическая команда только что раскрыла, что они считают 10 лучших акций для покупки прямо сейчас, когда вы присоединяетесь к Stock Advisor. Посмотрите акции »

Хотя компания из Атланты — наиболее известная своим парком коричневых грузовиков и курьеров — сталкивалась с множеством сложных мировых событий, экономических циклов и рыночных нарушений с момента своего основания в 1907 году, она всегда находила способ справиться с текущими потрясениями и вернуться к росту.

Сегодня рыночная капитализация UPS снизилась до $73 миллиардов, и вместе с этим снизился ее вес и влияние в десятках промышленных, транспортных, авиаперевозочных, логистических и других фондов и ETF, которые по-прежнему рассматривают ее как основное актив.

Еще один фактор, который помогает удерживать долгосрочных акционеров на борту, одновременно привлекая новых инвесторов к рассмотрению покупки доли, — это дивидендная доходность в 7,6%. Квартальные выплаты увеличивались на протяжении последних 16 лет и рассматриваются как признак приверженности руководства возвращать капитал акционерам.

Но является ли это дешевым?

На текущих уровнях у UPS коэффициент цена/прибыль (P/E) составляет 13,3x, а также коэффициент цена/выручка (P/S) 0,8x и коэффициент цена/балансовая стоимость (P/B) 4,6x. Все три этих показателя в настоящее время находятся на низком уровне по сравнению с их 20-летними средними значениями. Иными словами, за последние 20 лет коэффициенты P/E, P/S и P/B у UPS были выше, чем сейчас, в 96% до 99% случаев.

С учетом ожидаемых отчетов компании за третий квартал в последнюю неделю октября, инвесторы ждут свежих обновлений о том, как тарифы, настроения потребителей и бизнеса, а также глобальные торговые условия влияют на бизнес. В частности, инвесторы хотят знать, произошло ли какое-либо стабилизирование (или рост) в среднем суточном объеме (ADV) обрабатываемых пакетов (внутри страны и за границей), доходах и затратах на каждую обработанную посылку, а также о последнем статусе сотрудничества с Amazon, поскольку она внутренне увеличивает свою долю в бизнесе доставки.

Динамика доходов и прогноз

За последние пять лет UPS продемонстрировала относительно стабильные результаты по прибыли, не дотянув до консенсус-прогноза EPS Уолл-стрита всего три раза за последние 20 кварталов — на $0,02 в прошлом квартале, на $0,20 во втором квартале 2024 года и на $0,01 в первом квартале 2023 года.

Что касается выручки, то UPS не достигла прогнозов по доходам в девяти из последних 20 кварталов, хотя в первом и втором кварталах этого года она превысила прогнозы по выручке.

Для этого сезона отчетности консенсус-прогнозы по третьему кварталу ожидают, что UPS заработает $1,33 на акцию, что на 14,4% ниже по сравнению с прошлым годом, при выручке в $20,9 миллиарда, что на 1,3% ниже, чем в прошлом году.

Мнение рынка

Мнение Уолл-стрита о акциях разделено прямо пополам: 14 рекомендаций «Покупать/Сильно покупать», 14 рекомендаций «Держать» и 3 рекомендации «Продавать». Средняя целевая цена акций за 12 месяцев составляет $100, что подразумевает примерно 17% роста по сравнению с текущими уровнями, но в диапазоне от $75 до $133.

UPS может не иметь возможности конкурировать с темпами роста высокотехнологичных лидеров на рынке, связанных с ИИ, в данный момент. Но для долгосрочных инвесторов, ищущих доход и привлекательную точку входа, которая исторически была дешевой по сравнению с тем, где торговалась UPS за последние 20 лет, это может быть хорошее время, чтобы начать накапливать долю в этом 118-летнем голубом фишке в области промышленности/транспортировки.

Стоит ли инвестировать $1,000 в United Parcel Service прямо сейчас?

Прежде чем вы купите акции United Parcel Service, учтите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что выявила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов для покупки сейчас… и United Parcel Service не была одной из них. 10 акций, которые прошли отбор, могут обеспечить огромную прибыль в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попала в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $657,979!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,122,746!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 1,060% — это значительно превышает показатели рынка, составившие 187% для S&P 500. Не упустите последний список из 10 лучших акций, доступный при присоединении к Stock Advisor.

*Возврат Stock Advisor на 7 октября 2025 года

Мэтью Несто не имеет акций ни одной из упомянутых акций. Motley Fool имеет позиции в United Parcel Service и рекомендует ее. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод