Spectrum Brands (SPB) представила план размещения и обратного выкупа акций

Spectrum Brands Holdings Inc. Компания SPB выигрывает от повышения цен, сокращения издержек и выгодного сочетания услуг. Компания успешно реализует свой Глобальный план повышения производительности, направленный на повышение операционной эффективности.

В рамках последних событий компания объявила, что ее дочерняя компания Spectrum Brands, Inc., полностью принадлежащая ей, предложила 300 миллионов долларов в качестве основной суммы своих 3,375%-ных облигаций с погашением в 2029 году в рамках частного размещения правомочным покупателям в соответствии с правилом 144A Закона о ценных бумагах 1933 года с поправками (далее “Закон о ценных бумагах”).

Давайте углубимся в это

Компания планирует использовать чистые поступления от размещения для финансирования расходов на проведение сделок с ограниченным обращением в размере 21,6 млн. долл. США на общекорпоративные цели и для выкупа обыкновенных акций Материнской компании на сумму около 50 млн. долл. США одновременно с ценообразованием при размещении обменных облигаций в рамках сделок, согласованных в частном порядке. Такие сделки осуществляются через одного из первоначальных покупателей или его аффилированных лиц.

Что касается предложения, то, если первоначальные покупатели продадут большее количество Обменных банкнот, чем общая основная сумма Обменных банкнот, у них есть возможность приобрести для расчетов в течение 13-дневного периода, начиная с даты первого выпуска Обменных банкнот, дополнительно до 50 миллионов долларов на общую основную сумму в размере Банкноты, подлежащие обмену.

Источник изображения: Zacks Investment Research

Кроме того, ожидается, что продажа банкнот, подлежащих обмену, завершится примерно 23 мая 2024 года и будет осуществляться в соответствии с обычными условиями закрытия. Это, вероятно, приведет к получению компанией чистой выручки в размере 291,6 млн. долларов США после вычета скидки для первоначальных покупателей, при условии, что опцион первоначальных покупателей не будет реализован, но до вычета запланированных расходов на размещение, подлежащих оплате компанией, и стоимости ограниченных колл-транзакций.

В связи с изменением цен на облигации, подлежащие обмену, Spectrum Brands, вероятно, осуществит обратный выкуп акций по цене покупки за наличные за акцию, которая равна цене закрытия сделки по обыкновенным акциям Материнской компании 20 мая 2024 года. Компания ожидает, что один из первоначальных покупателей и/или ее аффилированное лицо купят акции у покупателей векселей, подлежащих обмену, в рамках предложения и продадут акции Материнской компании при закрытии сделки.

Такие выкупы могут увеличить или уменьшить степень любого снижения рыночной цены обыкновенных акций Материнской компании или векселей, подлежащих обмену. Кроме того, выкупы в

Источник nasdaq.com, автоматический перевод