Совершите покупку Sprout Social За 40 Долларов И Зарабатывайте 8,1% Годовых, Используя Опционы
Инвесторам, рассматривающим возможность покупки акций Sprout Social Inc (условное обозначение: SPT), но проявляющим осторожность в отношении оплаты текущей рыночной цены в 62,68 доллара за акцию, возможно, будет полезно рассмотреть возможность продажи пут среди альтернативных стратегий, имеющихся в их распоряжении. В частности, одним интересным контрактом "пут" является контракт "пут" на январь 2025 года со страйком в 40 долларов, ставка по которому на момент написания этой статьи составляла 3,20 доллара. Получение этой ставки в качестве премии представляет собой доходность в размере 8% против обязательства в размере 40 долларов, или 8,1% в годовом исчислении (в канале опционов на акции мы называем это YieldBoost).
Продажа пут не дает инвестору доступа к потенциальному росту SPT так, как это было бы при владении акциями, поскольку продавец пут в конечном итоге становится владельцем акций только в том сценарии, когда контракт исполняется. И лицо, находящееся на другой стороне контракта, выиграет от исполнения опциона со страйком в 40 долларов только в том случае, если это приведет к лучшему результату, чем продажа по текущей рыночной цене. (Несут ли опционы риск контрагента? Этот и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Таким образом, если акции Sprout Social Inc не упадут на 36,4% и контракт не будет исполнен (в результате стоимость составит 36,80 долларов за акцию до вычета комиссионных брокера, вычитая 3,20 доллара из 40 долларов), единственным преимуществом для продавца пут будет получение премии за 8,1% годовой доходности.
Ниже приведен график, показывающий итоговую двенадцатимесячную торговую историю Sprout Social Inc и выделяющий зеленым цветом, где находится страйк в размере 40 долларов относительно этой истории:
Приведенный выше график и историческая волатильность акций могут быть полезным руководством в сочетании с фундаментальным анализом, позволяющим оценить, является ли продажа пут на январь 2025 года со страйком в 40 долларов за годовую норму доходности 8,1% хорошей компенсацией за риски. Мы рассчитываем, что итоговая двенадцатимесячная волатильность для Sprout Social Inc (учитывая значения закрытия последних 250 торговых дней, а также сегодняшнюю цену в 62,68 доллара) составит 54%. Для ознакомления с другими идеями контрактов с опционами пут с различными доступными сроками действия посетите страницу опционов на акции SPT в разделе StockOptionsChannel.com.
Смотрите также:
Инсайдерская покупка INN
Инсайдерская покупка GM
Среднегодовая доходность ZCMD
Взгляды и суждения, выраженные в настоящем документе, являются взглядами и мнениями автора и не обязательно отражают взгляды Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод