Совершите покупку MasterCraft Boat Holdings За 20 Долларов И Зарабатывайте 11,9% Годовых, Используя Опционы

Инвесторам, рассматривающим возможность покупки акций MasterCraft Boat Holdings Inc (условное обозначение: MCFT), но сомневающимся в том, что они заплатят текущую рыночную цену в размере 22,29 доллара за акцию, возможно, будет полезно рассмотреть возможность продажи акций среди альтернативных стратегий, имеющихся в их распоряжении. В частности, одним интересным контрактом "пут" является октябрьский контракт "пут" со страйком в 20 долларов, ставка по которому на момент написания этой статьи составляла 1,60 доллара. Получение этой ставки в качестве премии представляет собой доходность в размере 8% против обязательства в размере 20 долларов, или 11,9% в годовом исчислении (в канале опционов на акции мы называем это YieldBoost).

Продажа пут не дает инвестору доступа к потенциальному росту MCFT так, как это было бы при владении акциями, поскольку продавец пут в конечном итоге становится владельцем акций только в том случае, если контракт исполняется. И лицо, находящееся на другой стороне контракта, выиграет от исполнения опциона со страйком в 20 долларов только в том случае, если это приведет к лучшему результату, чем продажа по текущей рыночной цене. (Несут ли опционы риск контрагента? Этот и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Таким образом, если акции MasterCraft Boat Holdings Inc не упадут на 10,1% и контракт не будет исполнен (в результате стоимость составит 18,40 долларов за акцию до вычета комиссионных брокера, вычитая 1,60 доллара из 20 долларов), единственным плюсом для продавца пут будет получение премии по ставке 11,9% годовых. возвращайся.

Ниже приведен график, показывающий итоговую двенадцатимесячную торговую историю MasterCraft Boat Holdings Inc. и выделяющий зеленым цветом, где находится страйк на 20 долларов относительно этой истории:

Приведенный выше график и историческая волатильность акций могут быть полезным руководством в сочетании с фундаментальным анализом, позволяющим судить о том, является ли продажа октябрьского пут со страйком в 20 долларов при годовой ставке доходности 11,9% хорошим вознаграждением за риски. Мы рассчитываем, что итоговая двенадцатимесячная волатильность для MasterCraft Boat Holdings Inc (учитывая значения закрытия за последние 251 торговый день, а также сегодняшнюю цену в 22,29 доллара) составит 41%. Для ознакомления с другими идеями контрактов с опционами "пут" с различными доступными сроками действия посетите страницу опционов на акции MCFT по адресу StockOptionsChannel.com.

На дневных торгах в четверг объем пут среди компонентов S&P 500 составил 2,37 млн контрактов, объем колл - 2,37 млн, при соотношении пут:колл на данный момент за день 0,74, что выше нормы по сравнению с долгосрочным средним соотношением пут:колл, равным .65. Другими словами, если мы посмотрим на количество покупателей "колл", а затем используем долгосрочную медиану для прогнозирования количества покупателей "пут", w

Источник nasdaq.com, автоматический перевод