Совершите Покупку AdaptHealth По Цене $7,50 И Заработайте 12%, Используя Опционы

Инвесторам, которые рассматривают возможность покупки акций AdaptHealth Corp (условное обозначение: AHCO), но не уверены в том, что они будут платить по текущей рыночной цене в 11,07 долларов за акцию, может быть выгодно рассмотреть возможность продажи акций AdaptHealth Corp среди альтернативных стратегий, имеющихся в их распоряжении. В частности, одним из интересных контрактов на продажу является контракт на продажу в январе 2026 года по цене $7,50, цена которого на момент написания этой статьи составляла 90 центов. Получение этой ставки в качестве премии представляет собой доходность в размере 12% по сравнению с обязательством в размере 7,50 долларов США, или доходность в размере 8,8% в годовом исчислении (в канале опционов на акции мы называем это YieldBoost).

Продажа пут-опциона не дает инвестору доступа к потенциальному росту AHCO, как это было бы при владении акциями, поскольку продавец пут-опциона в конечном итоге становится владельцем акций только в том случае, если контракт исполняется. И лицо, находящееся на другой стороне контракта, выиграет от исполнения опциона по цене $7,50 только в том случае, если это приведет к лучшему результату, чем продажа по текущей рыночной цене. (Связаны ли опционы с риском для контрагента? Развенчан этот и шесть других распространенных мифов об опционах). Таким образом, если акции AdaptHealth Corp не подешевеют на 32,4% и контракт не будет исполнен (в результате стоимость составит 6,60 долларов за акцию без учета комиссионных брокера, за вычетом 90 центов из 7,50 долларов), единственным преимуществом для продавца опционов на продажу будет получение премии за доходность в размере 8,8% годовых.

Ниже приведен график, показывающий итоговую двенадцатимесячную торговую историю AdaptHealth Corp., на котором зеленым цветом выделено место, где по отношению к этой истории зафиксирован страйк в размере $7,50:

Приведенный выше график и историческая волатильность акций могут быть полезным руководством в сочетании с фундаментальным анализом, позволяющим судить о том, является ли продажа пут на январь 2026 года по цене 7,50 долларов США с доходностью 8,8% в годовом исчислении хорошим вознаграждением за риски. Мы рассчитали, что конечная двенадцатимесячная волатильность AdaptHealth Corp (учитывая значения закрытия за последние 251 торговый день, а также сегодняшнюю цену в 11,07 доллара) составит 71%. Чтобы ознакомиться с другими предложениями по контрактам с опционами "пут" на различные доступные сроки действия, посетите страницу опционов на акции AHCO по адресу StockOptionsChannel.com.

На дневных торгах в среду объем размещений среди компонентов S&P 500 составил 1,32 млн контрактов, а объем обращений - 1,68 млн, при соотношении "пут:колл" 0,78, что является необычно высоким показателем по сравнению с долгосрочным средним соотношением "пут:колл", составляющим .65. Другими словами, на сегодняшний день в торговле опционами присутствует гораздо больше покупателей "пут", чем обычно, по сравнению с покупателями "колл". Выяснить

Источник nasdaq.com, автоматический перевод