Сможет ли технология и дисциплина затрат повысить прибыль DaVita за третий квартал?

DaVita Inc. DVA планирует опубликовать результаты за третий квартал 2025 года 29 октября, после закрытия торгов. В последнем отчетном квартале прибыль компании на акцию (EPS) составила $2.95, что на 9.3% превысило консенсусную оценку Zacks. За последние четыре квартала ее прибыль превысила консенсусную оценку Zacks трижды и один раз не оправдала ожидания, в среднем показав сюрприз по прибыли в 4.7%. Давайте рассмотрим факторы, которые повлияли на результаты DVA перед этим объявлением.

Факторы, вероятно, влияющие на DaVita

DaVita, вероятно, продолжит получать выгоду в третьем квартале 2025 года от дисцилированного управления затратами, операционной эффективности и прогресса в оптимизации ухода за пациентами. Ожидается, что постоянные инвестиции компании в передовые ИТ-системы и инфраструктуру данных поддержат рост производительности и компенсируют давление со стороны умеренного роста объемов. Кроме того, инициативы руководства в области интегрированного ухода за почками (IKC) и контрактов на основе ценности должны помочь обеспечить стабильные результаты, поддерживаемые продолжающимися клиническими инновациями, такими как высокопоточная гемодиффузия и современные диализаторы, которые направлены на улучшение результатов для пациентов. Эти факторы должны поддерживать основную силу прибыли, несмотря на сложную операционную среду.

Тем не менее, DaVita, вероятно, останется под давлением устойчивых негативных факторов, связанных с высокими показателями смертности и увеличенной частотой пропусков лечения, которые еще не вернулись к уровню до пандемии. Хотя руководство работает над смягчением этих проблем через новые клинические протоколы и внедрение фармацевтических средств, улучшения ожидаются постепенно. Продолжающиеся ограничения по возмещению от Центров Medicare и Medicaid (CMS) по обновлению ставок для терминальной стадии заболевания почек, которое отстает от фактической инфляции затрат, также могут оказать давление на маржу. Эти проблемы могут ослабить положительное воздействие контроля затрат и инноваций в предстоящем квартале.

Прогнозы DVA

Для третьего квартала 2025 года консенсусная оценка Zacks по доходам составляет $3.40 миллиарда, что подразумевает улучшение на 4.3% по сравнению с показателем аналогичного квартала прошлого года.

Консенсусная оценка для EPS составляет $3.29, что указывает на рост на 27% по сравнению с показателем аналогичного периода прошлого года.

Что наш модель говорит о DaVita

Согласно нашей проверенной модели, акции с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка), #2 (Покупка) или #3 (Удержание), а также с положительным показателем Earnings ESP, имеют большие шансы превзойти оценки. В данном случае это не так, как вы можете увидеть ниже.

Earnings ESP: DVA имеет Earnings ESP 0.00%. Вы можете обнаружить лучшие акции для покупки или продажи до их отчета с помощью нашего фильтра Earnings ESP.

Рейтинг Zacks: В настоящее время компания имеет рейтинг Zacks #3. Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 здесь.

DaVita Inc. Цена и сюрприз EPS

Результаты акций DVA

За последние три месяца акции DaVita снизились на 11.9%, что хуже, чем рост на 11.6% в секторе медицинских услуг - амбулаторной и домашней медицинской помощи. Акции DVA также показали худшие результаты по сравнению с увеличением на 8.1% в секторе медицины Zacks и ростом на 9.5% индекса S&P 500.

Сравнение цен за три месяца

Источник изображения: Zacks Investment Research

Конкуренты DaVita, такие как Aveanna Healthcare Holdings Inc. AVAH, Encompass Health Corporation EHC и Elanco Animal Health Incorporated ELAN, обошли ее. Акции AVAH, EHC и ELAN выросли на 140.6%, 16.9% и 52.5% соответственно за тот же период.

Ключевой показатель оценки DaVita

С точки зрения оценки, DVA имеет прогнозный коэффициент цена/выручка (P/S) на уровне 0.7X, что является дисконтом по сравнению со средним показателем по отрасли, равным 2.9X.

Источник изображения: Zacks Investment Research

Компания торгуется с дисконтом по сравнению с конкурентами, такими как Aveanna Healthcare, Encompass Health и Elanco Animal Health. Коэффициенты P/S Aveanna Healthcare, Encompass Health и Elanco Animal Health в настоящее время составляют 0.8X, 2X и 2.3X соответственно.

Это предполагает, что инвесторы могут платить более низкую цену относительно ожидаемого роста продаж компании.

Долгосрочная инвестиционная видимость DVA

Руководство DaVita предоставило конструктивную долгосрочную видимость, сосредоточенную на клинических инновациях, интеграции технологий и дисциплинированном исполнении. На конференц-связи по результатам второго квартала 2025 года в августе руководство DaVita подчеркнуло, что новые достижения в области искусственного интеллекта, новые технологии диализа и классы препаратов, такие как GLP-1 и SGLT2 ингибиторы, ожидаются для стимуляции новой фазы прогресса в уходе за пациентами. Ожидается, что эти достижения улучшат персонализацию ухода, улучшат результаты для пациентов и снизят смертность со временем, поддерживая устойчивое восстановление объемов. Кроме того, продолжающееся расширение программ IKC и ухода на основе ценности DVA предоставляет повторяющуюся базу доходов с растущими контрактами на основе риска, предлагая структурированную видимость прибыли.

Дисциплина в управлении затратами и эффективное управление капиталом DaVita укрепляют финансовую гибкость и стабильность маржи в долгосрочной перспективе. Хотя некоторые негативные факторы, такие как высокая смертность и давление со стороны возмещения, сохраняются, внимание руководства к инновациям, эффективности и диверсифицированным моделям ухода закладывает четкую основу для устойчивой видимости долгосрочной производительности.

Акции квантовых вычислений готовы к росту

Искусственный интеллект уже изменил инвестиционный ландшафт, и его соединение с квантовыми вычислениями может привести к самым значительным возможностям для создания богатства в наше время.

Сегодня у вас есть возможность расположить свой портфель на переднем крае этой технологической революции. В нашем срочном специальном отчете "За пределами ИИ: Квантовый скачок в вычислительной мощности" вы узнаете о малоизвестных акциях, которые, по нашему мнению, выиграют в гонке квантовых вычислений и принесут огромные прибыли ранним инвесторам.

Получите отчет бесплатно прямо сейчас >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете загрузить 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

DaVita Inc. (DVA): бесплатный отчет по анализу акций.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод