Слияния и поглощения: обзор за неделю с 22 по 26 ноября

Минувшая неделя характеризовалась умеренной активностью в сфере слияний и поглощений. Если первые два дня были богаты на новости M&A, то в конце недели наблюдалось затишье. В четверг, 25 ноября, США праздновали День Благодарения, и на фоне этого активность была снижена.

Из крупных сделок отметим завершение приобретения Deutsche Bank контрольного пакета акций Deutsche Postbank.

Нефтегазовая отрасль, электроэнергетика

Во вторник крупнейшая в Таиланде энергетическая компания PTT Exploration & Production сообщила о намерении приобрести 40%-ную долю в канадских проектах Statoil, связанных с месторождениями нефтеносных песков, за $2,28 млрд. Завершение сделки ожидается в первом квартале 2011 г.

В середине недели индийская электроэнергетическая компания JSW Energy заявила о планах по приобретению фирмы CIC Energy за $414 млн для получения доступа к новым угольным активам в Африке. Стоит отметить, что JSW намерена увеличить производство электроэнергии до 12 070 мВт к 2015-2016 гг. по сравнению с 1 430 мВт в 2010 г.

Под занавес недели стало известно, что китайская группа Huaneng намерена приобрести 50%-ную долю в американской энергетической компании InterGen у индийской фирмы GMR Infrastructure за $1,2 млрд.

Промышленные товары

В начале недели голландский производитель кабелей Draka Holding получил предложение по покупке в размере $1,37 млрд от китайской компании Tianjin Xinmao S&T Investment через несколько часов после того, как предложение фирмы Prysmian в размере 840 млн евро было одобрено правлениями обеих компаний. Отметим, что Tianjin Xinmao, подразделение Xinmao Group, предложило 20,5 евро за каждую акцию Draka, что на 19% превысило заявку итальянской фирмы Prysmian.

Автомобилестроение

Во вторник появилась информация о том, что крупнейший в Индии производитель спортивных автомобилей Mahindra & Mahindra намерен приобрести 70%-ный пакет акций южнокорейского автопроизводителя Ssangyong Motor за $377 млн для расширения продуктовой линейки и увеличения объёма продаж за рубежом.

В тот же день американский поставщик автомобильных комплектующих Johnson Controls получил одобрение ЕС на приобретение французской компании Michel Thierry, специализирующейся на производстве материалов для салонов автомобилей. Финансовые детали сделки озвучены не были.

ИТ, технологии, телекоммуникации

В понедельник информированные источники сообщили, что Google был близок к заключению соглашения о приобретении Groupon примерно за $2,5 млрд с целью повышения своей доли на рынке рекламы.

В этот же день появилась непроверенная информация о том, что четвертый по величине в Канаде оператор спутниковой связи Telesat намерен продать контрольный пакет своих акций за $6-$7 млрд. Днём ранее компания Intelsat высказала заинтересованность в покупке канадской фирмы. Отметим, что, в случае успешного заключения сделки, будет образована крупнейшая в мире компания в сфере телекоммуникационных услуг.

В то же время компания Qatar Telecom заявила о том, что её подразделение Wataniya Telecom совместно с группой компаний, возглавляемых Princesse Holding of Tunisia, намерено купить 50%-ную долю в Orascom Telecom Tunisie, принадлежащую Orascom Telecom Holding, за $1,2 млрд.

Во вторник частные инвестиционные фирмы Carlyle и Advent сообщили о намерении подать совместную заявку на приобретение 63%-ной доли в индийском производителе программного обеспечения Patni Computer Systems. Стоимость сделки была оценена в $1 млрд. Одновременно с этим инвестиционная фирма Apax и японская технологическая компания Hitachi, по данным информированных лиц, также могут сделать предложение по покупке доли в Patni.

В тот же день Attachmate достигла договорённостей по покупке ИТ-компании Novell за $2,2 млрд. Сообщается, что инвесторы Novell получат $6,10 на акцию, что на 9,1% превышает цену закрытия 19 ноября. Стоит отметить, что Novell ранее отклонила предложение по покупке в размере $2 млрд, сделанное компанией её акционера Elliott Associates.

Здравоохранение

В середине недели испанская фармацевтическая компания Grifols подписала соглашение о приобретении американской фирмы Talecris Biotherapeutics за $3,4 млрд. Заметим, что в случае одобрения сделки Федеральной торговой комиссией США, Grifols станет третьим по величине в мире производителем продукции на основе плазмы крови.

Финансы

Во вторник южнокорейская финансовая компания Hana Financial Group сделала предложение в размере $4,1 млрд по покупке 51%-ной доли Lone Star в Korea Exchange Bank. Размер сделки оценивается компанией Hana в пределах 4,5 млрд вон - 4,8 млрд вон.

В последний день недели крупнейший в Германии кредитор Deutsche Bank приобрел контрольный пакет акций Deutsche Postbank, увеличив долю владения в нем с 29,95% до более чем 51%. Заметим, что более 21% инвесторов Postbank дали согласие на проведение данной сделки.

Ритейл

Во вторник осведомлённые источники сообщили, что компании TPG Capital и Leonard Green близки к заключению соглашения о покупке американского ритейлера одежды J. Crew Group за $3 млрд или $43,50 за акцию.

В среду крупнейший в Великобритании владелец торговых центров Capital Shopping Centres заявил о ведении переговоров о приобретении пассажа The Trafford Centre недалеко от Манчестера примерно за $1,2 млрд. В результате сделки число торговых центов, которыми владеет компания, увеличится до 14.

Потребительские товары

В пятницу группа компаний, возглавляемая Kohlberg Kravis Roberts (KKR), достигла договорённости по покупке Del Monte Foods за $4 млрд или $19 за каждую акцию наличными, что на 21% превысило цену закрытия бумаг 18 ноября. Стоит отметить, что в результате поглощения KKR, Vestar Capital Partners и Centerview Partners получат доступ к таким брендам, как Meow Mix и Kibbles ‘n Bits. Сообщается, что покупатели также возьмут на себя долг Del Monte в размере $1,3 млрд.

Сфера услуг

В понедельник инвестиционная компания AHA сделала предложение Sazaby по покупке акций Starbucks Coffee Japan по цене 2000 йен за каждую, что на 45% превысило цену закрытия 19 ноября.

Во вторник французская инвестиционная компания PAI Partners заявила о намерении приобрести сеть магазинов женского белья Hunkemoeller, расположенных в Нидерландах, Бельгии и Германии, у голландской фирмы Maxeda. Ожидается, что сделка будет заключена в начале 2011 г. Финансовые детали соглашения уточнены не были.

В четверг американская инвестиционная компания Carlyle Group сообщила о планах по покупке владельца сети ресторанов быстрого питания QSR Brands за $620 млн, вступив в конкурентную борьбу с малайским бизнесменом Халимом Саадом (Halim Saad), который ранее уже сделал предложение цены по покупке контрольного пакета акций последней.

Под занавес недели инвестиционная компания Apax Partners заявила о намерении приобрести маркетинговое агентство Advantage Sales & Marketing у бостонской фирмы J.W. Childs Associates и банка Bank of America. Финансовые детали сделки разглашены не были. Отметим, что стоимость поглощения оценивается в $1,8 млрд.