Слияния и поглощения: обзор за неделю с 16 по 20 мая 2011 г

Минувшая неделя характеризовалась умеренным числом слияний и поглощений. Отметим, что традиционно активные в совершении покупок нефтегазовые и добывающие компании в крупных интеграционных сделках замечены не были.

Интересно, что начавшийся было бум M&A среди крупнейших бирж сходит на нет в связи с регулятивными ограничениями. Так, Nasdaq OMX Group ICE отказались от планов по покупке NYSE, не надеясь на получение разрешения со стороны антимонопольных органов.

Тяжёлое машиностроение

В понедельник стало известно, что производитель горнодобывающего оборудования Joy Global намерен купить фирму LeTourneau Technologies у компании Rowan за $1,1 млрд наличными для расширения своего бизнеса в сфере бурения нефтяных и газовых скважин.

Во вторник автопроизводитель Daimler и компания Rolls-Royce Group, специализирующаяся на производстве оборудования для авиации, судов и энергетической отрасли, достигли договорённости по приобретению немецкого производителя двигателей Tognum за $4,8 млрд.

ИТ, технологии, телекоммуникации

Во вторник китайская Интернет-компания Tencent Holdings приобрела 16%-ную долю второй по величине в КНР туристической компании ELong, предоставляющей онлайн-услуги, за $84,4 млн.

В четверг японская компания Toshiba достигла договорённости относительно приобретения швейцарского производителя измерительных приборов Landis+Gyr за $2,3 млрд. Отметим, что окончание сделки запланировано на квартал с окончанием 30 сентября.

Здравоохранение

В среду британская фармацевтическая компания Shire сообщила о намерении купить фирму Advanced BioHealing, специализирующуюся на производстве технологий для лечения диабетической стопы, за $750 млн наличными.

В четверг стало известно, что крупнейшая в Японии фармацевтическая компания Takeda Pharmaceutical намерена приобрести своего швейцарского конкурента Nycomed за $13,6 млрд для расширения бизнеса на рынке Европы и в развивающихся странах.

В этот же день крупнейший в мире поставщик лабораторных инструментов Thermo Fisher Scientific заявил о планах по покупке шведской компании Phadia за $3,5 млрд с целью расширения своего бизнеса. Согласно оценкам Thermo Fisher, данная сделка позволит ей повысить прибыль в 2012 г. примерно на 26-30 центов на одну бумагу.

Потребительские товары

В четверг появилась информация о том, что инвесторы крупнейшего в Италии производителя продуктов питания Parmalat продолжали настаивать на повышении размера предложения Groupe Lactalis по покупке контрольного пакета акций Parmalat, по меньшей мере, на 8%. Отметим, что, в случае достижения договорённости с акционерами, сумма сделки может соствить $5,2 млрд.

Ритейл

Во вторник стало известно, что крупнейший в мире ритейлер Wal-Mart Stores может отказаться от ведения переговоров о приобретении 51%-ной доли в южноафриканской компании Massmart Holdings, специализирующейся на оптовой продаже продуктов питания, за $2,45 млрд в том случае, если в договоре будут прописаны условия по покупке товаров на рынке ЮАР.

В пятницу компания Liberty Media, принадлежащая Джону Марлону (John Marlone), сделала предложение по приобретению мирового лидера в сфере продаж книг Barnes & Noble за $1 млрд наличными или $17 за каждую акцию, что на 20% выше последней цены закрытия бумаг.

Девелопмент

В четверг американский производитель строительного оборудования Terex сделал враждебное предложение по поглощению немецкой фирмы Demag Cranes за $1,31 млрд или 41,75 евро за каждую акцию, что на 10% не дотягивает до цены последнего закрытия.

Медиа, реклама

Во вторник появилась информация о том, что французская рекламная компания Publicis Group намерена купить американскую фирму Rosetta Marketing Group за $575 млн наличными для 35%-ного увеличения продаж в течение ближайших трех лет. Отметим, что, согласно условиям сделки, в случае успешной деятельности агентства в период с 2011 г. по 2013 г. предусмотрены дополнительные выплаты.

Финансы

В понедельник Nasdaq OMX Group и IntercontinentalExchange (ICE) заявили об отзыве своей заявки на покупку NYSE Euronext, ссылаясь на то, что им стало ясно, что Департамент юстиции США не даст одобрения на совершение этой сделки. Напомним, что Nasdaq и ICE сделали предложение по покупке NYSE 1 апреля.

Во вторник правительство Южной Кореи заявило о намерении вновь выставить на продажу 57% акций Woori Finance Holdings после того, как пятью месяцами ранее продажа не была совершена в связи с недостаточным интересом со стороны покупателей. Отметим, что данный пакет акций Woori оценивается в $6 млрд.

В пятницу информированные лица заявили, что третий по величине активов в Японии банк Sumitomo Mitsui Financial и инвестиционные компании Carlyle и JC Flowers находятся в числе тех, кто сделал предложение о покупке 25%-ной доли в малазийском кредиторе RHB Capital у Abu Dhabi Commercial Bank. Как стало известно, стоимость доли в RHB составляет $1,6 млрд.