Слияния и поглощения: обзор за неделю с 11 по 15 октября

На минувшей неделе наибольшую активность в сфере слияний и поглощений проявили представители нефтегазового сектора, которые заключили соглашения на осуществление четырёх крупных сделок на общую сумму чуть менее $4 млрд. В то же время наиболее энергичными действиями отличилась американская фармацевтическая компания Pfizer, ставшая участником сразу двух сделок.

Стоит также отметить, что две крупные компании отказались от намерения совершить поглощение. Sinochem Group вышла из борьбы за покупку Potash, а банк HSBC прекратил ведение переговоров о приобретении Nedbank.

Нефтегазовый сектор

В начале недели появилась информация о продаже компанией Chesapeake Energy долей в сланцевом месторождении газа Eagle Ford в штате Техас. Китайская нефтегазовая компания Cnooc заявила о намерении заплатить $1,08 млрд за 33,3%-ную долю, что станет крупнейшим поглощением компанией из КНР нефтегазовых активов в США. Cnooc нащупывает политическую почву в Соединённых Штатах для поглощений впервые после неудавшейся попытки приобрести Unocal в 2005 г. В то же время, канадская нефтегазовая компания Talisman Energy и норвежская Statoil заплатят $1,33 млрд за долю в проекте Eagle Ford, при этом Statoil оплатит $843 млн, а Talisman - $485 млн.

Во вторник стало известно, что Kohlberg Kravis Roberts & Co намерена совместно с южнокорейской государственной компанией National Pension Service приобрести 23,44%-ную долю в Colonial Pipeline, принадлежащей Chevron, оценённую аналитиками в $895 млн.

Под занавес недели нефтесервисная компания Oil States International сообщила о планах по покупке австралийской компании MAC Services Group за $647 млн или A$3,90 за каждую акцию с 16%-ной премией к цене закрытия 14 октября.

Химическая промышленность

В конце недели крупнейший в Китае поставщик удобрений Sinochem Group отказался от выдвижения контрпредложения по приобретению канадской компании Potash, прекратив борьбу с мировым лидером горнодобывающего сектора BHP Billiton, уже предложившим $39 млрд.

ИТ, электроника, технологии

В начале недели второй по величине в мире производитель бытовой техники Electrolux заявил о намерении приобрести 52% акций египетского производителя стиральных машин Olympic Group Financial Investments за $246 млн. Стоит отметить, что продажи компании Olympic Group, на долю которой приходится 30% всего египетского рынка, составили в прошлом году $368 млн.

Во вторник японский оператор сайтов социальных сетей DeNA заявил о планах по покупке производителя приложений для iPhone Ngmoco за $400 млн. Сообщается, что финансирование сделки, завершение которой ожидается 9 ноября, будет осуществляться наличными средствами, акциями и варрантами.

Фармацевтика

Основным игроком на рынке слияний и поглощений фармацевтических компаний на минувшей неделе стала американская компания Pfizer. В первой половине недели она сообщила о планах по покупке производителя обезболивающих препаратов King Pharmaceuticals за $3,6 млрд или $14,25 за каждую акцию с премией к цене закрытия 11 октября в размере 40%. Благодаря данной сделке Pfizer получит доступ к миорелаксанту Skelaxin, продажи которого составили в прошлом году $401 млн, а также к препарату Flector.

В конце недели поступила информация о том, что частные инвестиционные компании Blackstone Group и Bain Capital заинтересованы в покупке подразделения Capsugel компании Pfizer, занимающегося изготовлением желатиновых капсул для лекарственных препаратов и пищевых добавок с выручкой в 2009 г. в размере $740 млн.

Потребительские товары

В первой половине недели СМИ опубликовали информацию о возможной подготовке французской компанией L’Oreal предложения по покупке крупнейшего в мире продавца косметической продукции по каталогам Avon Products. Ожидается, что Avon, в приобретении которой также заинтересованы некоторые другие фирмы, намерена получить более чем $44 за акцию.

Ритейл

В пятницу чилийский ритейлер Cencosud сообщил о приобретении бразильской сети супермаркетов Bretas за $813 млн с целью проникновения на рынок штатов Минас Гераис и Гоиас в Бразилии.

Телекоммуникации

Во второй половине недели информированные источники сообщили о том, что крупнейшая в ОАЭ телефонная компания Emirates Telecommunications (Etisalat), планирует взять займ на сумму более $9 млрд для покупки акций кувейтской телекоммуникационной компании Mobile Telecommunications, что позволит ей расширить свою деятельность на Ближнем Востоке.

В пятницу японский оператор сотовой связи Softbank заявил о намерении приобрести Willcom с целью расширения клиентской базы. В результате сделки общее количество абонентов компании Softbank должно составить около 27 млн, что приблизит её к основному конкуренту KDDI, обслуживающему 32 млн клиентов.

Финансы, страхование

В четверг Axa Private Equity завершила покупку большей части активов инвестиционно-банковского подразделения Natixis, являющегося вторым по количеству филиалов банком во Франции, заплатив за них 507 млн евро.

В конце недели стало известно, что британский банк HSBC прекратил ведение переговоров о покупке у страховой компании Old Mutual 70%-ной доли в южноафриканском банке Nedbank за $8 млрд. При этом представители Old Mutual заявили, что HSBC не раскрыл причину завершения переговоров.

Сфера услуг

В четверг компания BMB Group, представляющая группу малазийских инвесторов, заявила о намерении приобрести владельца казино и гостиниц Kerzner International Holdings за $3,4 млрд - $4 млрд.

В тот же день в СМИ появилась информация о намерении американской частной инвестиционной компании Apollo Management продать маркетинговую фирму Affinion Group за $3 млрд. Стоит отметить, что в 2005 г. Apollo приобрела Affinion за $1,8 млрд.