Сильная торговая активность, рост NIR будет способствовать прибыли Schwab в первом квартале.

Charles Schwab SCHW планирует представить отчет о прибыли за первый квартал 2026 года 16 апреля, до открытия рынка. Ожидается, что квартальная прибыль и выручка компании увеличились по сравнению с предыдущим годом.

Прибыль Schwab за четвертый квартал 2025 года превысила консенсус-прогноз Zacks, что было обусловлено хорошими результатами в бизнесе управления активами и ростом торговых доходов. Более высокие чистые процентные доходы (NIR) и стабильное количество брокерских счетов также стали положительными факторами.

У компании впечатляющая история неожиданностей по прибыли. Ее прибыль превысила консенсус-прогноз Zacks в каждом из последних четырех кварталов, средний превышение составило 4,11%.

Цена акций Charles Schwab Corporation и неожиданность по EPS

Прежде чем мы рассмотрим, что предсказывает наша количественная модель, давайте проверим факторы, которые, вероятно, повлияли на результаты первого квартала Schwab.

Факторы, вероятно, влияющие на прибыль Schwab за Q1

Торговые доходы: Активность клиентов и волатильность рынка были высокими в первом квартале. Основные факторы, повлиявшие на торговый бизнес в квартале, включали изменения ожиданий относительно ИИ, рост геополитической напряженности, особенно беспокойство по поводу Ближнего Востока и риск нефтяного шока, постоянные опасения по поводу инфляции и неопределенность относительно монетарной политики ФРС.

Количество новых брокерских счетов, открытых в первые два месяца квартала, увеличилось. Тем не менее, в январе и феврале чистые активы SCHW снизились по сравнению с прошлым годом.

Тем не менее, ожидается, что Schwab наблюдал рост торговых доходов в квартале, который будет отчётным. Консенсус-прогноз Zacks для торговых доходов составляет 1,08 миллиарда долларов, что предполагает увеличение на 18,4% по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года.

NIR: Консенсус-прогноз для средних процентных активов SCHW за отчётный квартал составляет 439,6 миллиарда долларов, что указывает на рост на 2,9% по сравнению с прошлым годом.

В квартале Федеральная резервная система оставила процентные ставки без изменений. Тем не менее, более низкие ставки, вероятно, негативно сказались на NIR и чистой процентной марже (NIM) SCHW, но стабильный кредитный сценарий и стабилизация затрат на финансирование/депозиты, вероятно, оказали необходимую поддержку.

Продолжение компании сосредоточиться на погашении высокозатратных банковских дополнительных средств, вероятно, также поддержало рост.

Консенсус-прогноз Zacks для NIR составляет 3,19 миллиарда долларов, что указывает на рост на 18% по сравнению с прошлым годом.

Комиссии за управление активами и администрирование: В связи с низкой производительностью фондового рынка в квартале, Schwab, вероятно, зафиксировал слабый рост в комиссиях за управление активами и администрирование. В январе и феврале активы клиентов Schwab, получающих постоянные консультационные услуги, увеличились по сравнению с аналогичными периодами прошлого года.

Консенсус-прогноз для комиссий за управление активами и администрирование за отчётный квартал составляет 1,74 миллиарда долларов, что подразумевает рост на 14% по сравнению с прошлым годом.

Расходы: Операционные расходы Schwab были высокими в последние несколько кварталов. Из-за постоянных регуляторных расходов и стратегических приобретений, маркетинга и рекламы, а также усилий по повышению эффективности бизнеса, расходы, вероятно, увеличились в отчётном квартале. Кроме того, планы компании по расширению сети филиалов и найму на должности, связанные с филиалами, вероятно, также привели к увеличению расходов.

Ключевое событие Q1 2026 для SCHW

В марте Schwab приобрел Forge Global Holdings, Inc. Сделка на сумму 660 миллионов долларов была объявлена в ноябре 2025 года.

Согласно соглашению, Schwab заплатил 45 долларов наличными за каждую акцию Forge Global.

В ближайшей перспективе компания планирует расширить доступ для более чем 1 миллиона розничных клиентов и зарегистрированных инвестиционных советников (RIAs), с дальнейшим расширением для всех квалифицированных инвесторов и улучшенными решениями по акциям и собственными решениями в среднесрочной перспективе.

Этот шаг соответствует стратегии Schwab по предложению возможностей на частном рынке для розничных и консультативных клиентов, используя свой комплексный набор решений по управлению активами, консультациям и инвестициям для решения сложных потребностей инвесторов.

Что показывает модель Zacks для Schwab

Согласно нашей количественной модели, шансы Schwab превзойти консенсус-прогноз Zacks по прибыли в этот раз высоки. Это связано с тем, что у компании есть правильное сочетание двух ключевых факторов — положительный Earnings ESP и ранг Zacks #3 (Удерживать) или лучше.

Вы можете обнаружить лучшие акции для покупки или продажи до того, как они будут объявлены, с помощью нашего фильтра Earnings ESP.

Earnings ESP: Earnings ESP для Schwab составляет +1,93%.

Ранг Zacks: В настоящее время компания имеет ранг Zacks #3.

Прогнозы по прибыли и продажам за Q1 для SCHW

За последние семь дней консенсус-прогноз Zacks по прибыли за первый квартал был немного повышен до 1,37 доллара на акцию. Это указывает на рост на 31,7% по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года.

Консенсус-прогноз по квартальным продажам составляет 6,44 миллиарда долларов, что предполагает увеличение на 15% по сравнению с прошлым годом. Руководство ожидает, что общая выручка за первый квартал увеличится примерно на 16% по сравнению с прошлым годом.

Другие финансовые акции, на которые стоит обратить внимание

Вот несколько других финансовых акций, которые вы можете рассмотреть, так как у них также есть правильное сочетание факторов, чтобы показать превышение прибыли в предстоящих отчётах:

JPMorgan JPM должен объявить результаты за первый квартал 2026 года 14 апреля. В настоящее время компания имеет ранг Zacks #3 и Earnings ESP +0,52%.

Прогнозы по квартальной прибыли для JPMorgan за последнюю неделю были пересмотрены вниз до 5,46 доллара на акцию.

Earnings ESP для Bank of America BAC составляет +1,49%, и в настоящее время она имеет ранг Zacks #3. Компания планирует представить результаты за первый квартал 2026 года 15 апреля. Вы можете увидеть полный список акций с рангом Zacks #1 (Сильная покупка) здесь.

За последние семь дней консенсус-прогноз по квартальной прибыли Bank of America остался неизменным на уровне 99 центов на акцию.

Акции квантовых вычислений, которые должны вырасти

Искусственный интеллект уже изменил инвестиционный ландшафт, и его слияние с квантовыми вычислениями может привести к самым значительным возможностям накопления богатства нашего времени.

Сегодня у вас есть шанс позиционировать свой портфель на переднем крае этой технологической революции. В нашем срочном специальном отчете «За пределами ИИ: Квантовый скачок в вычислительной мощности» вы узнаете о малоизвестных акциях, которые, как мы полагаем, выиграют в гонке квантовых вычислений и принесут огромные прибыли ранним инвесторам.

Получите доступ к отчету бесплатно сейчас >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете загрузить 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод