Серебро против золота: какой ETF на драгоценные металлы сейчас сильнее — SIL или IAU?

Ключевые моменты

IAU имеет значительно более низкий коэффициент расходов и гораздо больше по размеру и ликвидности, чем SIL.

SIL показал значительно более высокую доходность за один год, но также испытал более серьезное максимальное снижение.

SIL сосредоточен на акциях компаний по добыче серебра, в то время как IAU предлагает прямое воздействие на золото без риска, связанного с отдельными компаниями.

Global X - Silver Miners ETF (NYSEMKT:SIL) и iShares Gold Trust (NYSEMKT:IAU) оба предоставляют доступ к драгоценным металлам, но их подходы и профили рисков различаются.

SIL держит портфель компаний по добыче серебра, предоставляя инвесторам косвенное воздействие на цены серебра с добавленным специфическим риском компаний. IAU, с другой стороны, предназначен для отслеживания цены физического золота, предлагая более прямую инвестицию в товар. Это сравнение раскрывает нюансы между этими двумя популярными ETF.

Снимок (стоимость и размер)

Эмитент

Global X

iShares

Коэффициент расходов

0,65%

0,25%

Доходность за 1 год (по состоянию на 10 апреля 2026 года)

161,9%

53,7%

Бета (5-летние месячные)

1,22

0,19

Активы под управлением (AUM)

5,13 миллиарда долларов

70,5 миллиарда долларов

Дивидендная доходность

1,11%

Н/Д

Бета измеряет волатильность цен относительно S&P 500; бета рассчитывается по пятигодичным месячным доходностям. Доходность за 1 год представляет собой общую доходность за последние 12 месяцев.

IAU выделяется как более доступный вариант, взимая более низкий коэффициент расходов. Эта разница в стоимости может иметь значение для долгосрочных держателей, особенно учитывая гораздо больший масштаб и ликвидность IAU. Также, хотя IAU не предлагает дивиденды, SIL это делает — что может быть привлекательно для инвесторов, ориентированных на доход.

Сравнение производительности и риска

Максимальное снижение (5 лет)

-55,79%

-21,82%

Рост $1,000 за 5 лет (общая доходность)

$2,373

$2,701

Что внутри

IAU предлагает воздействие на цену физического золота, держа золото в слитках в трасте для акционеров. С более чем 21 годом работы, это один из старейших и крупнейших золотовалютных ETF, управляющий активами более 70 миллиардов долларов.

Портфель IAU полностью состоит из золота, поэтому инвесторы избегают рисков, связанных с отдельными компаниями или секторами. Структура фонда означает, что производительность близко отражает цены на золото на споте, и он остается высоколиквидным с узкими торговыми спредами.

В отличие от этого, SIL инвестирует в корзину из 38 компаний по добыче серебра, предоставляя акционерное воздействие на индустрию серебра. Его основные активы включают Wheaton Precious Metals, Pan American Silver и Coeur Mining.

100% уклон SIL в сторону основных материалов усиливает его воздействие на цикл товаров, и его доходность может отклоняться от спотового серебра из-за этих акционерных факторов.

Для получения дополнительной информации о инвестициях в ETF, ознакомьтесь с полным руководством по этой ссылке.

Что это значит для инвесторов

Золото и серебро могут быть надежными инвестициями в периоды экономической неопределенности, но эти два ETF значительно различаются по производительности и риску.

Серебро было более волатильным в последние годы. Его более высокая бета указывает на более серьезные колебания цен, а его более крутое максимальное снижение указывает на более глубокие падения во времена трудностей. Однако за последние 12 месяцев SIL превзошел IAU с общей доходностью почти 162% по сравнению с около 54%.

Однако стоит учесть, что SIL не просто отслеживает цену физического серебра, как это делает IAU с золотом. Его фокус на компаниях по добыче серебра может сделать его более чувствительным к колебаниям более широкого рынка и к производительности этих конкретных компаний.

Это может добавить уровень риска и вознаграждения с SIL. Многие инвесторы, стремящиеся к воздействию на драгоценные металлы, ищут возможность уйти от фондового рынка, поэтому SIL может нести больше риска, чем некоторые инвесторы предпочли бы. Тем не менее, это также повышает потенциал дохода. В отличие от IAU, SIL также предлагает выплаты дивидендов, что может обеспечить более стабильный источник долгосрочного пассивного дохода.

Стоит ли вам купить акции iShares Gold Trust прямо сейчас?

Прежде чем купить акции iShares Gold Trust, учтите следующее:

Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что выявила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов для покупки сейчас… и iShares Gold Trust не входит в этот список. 10 акций, которые прошли отбор, могут обеспечить огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $550,348!* Или когда Nvidia попал в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,127,467!*

Теперь стоит отметить, что общая средняя доходность Stock Advisor составляет 959% — это превосходство по сравнению с рынком по сравнению с 191% для S&P 500. Не пропустите последний список из 10 лучших, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Доходность Stock Advisor по состоянию на 10 апреля 2026 года.

Кэти Брокман не имеет акций ни одной из упомянутых акций. Motley Fool не имеет акций ни одной из упомянутых акций. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод