"Сбербанк" готовится к новому витку роста

В настоящий  момент рынок консолидируется в "боковике". Технически 4 июля индекс ММВБ вышел за пределы падающего тренда, который был сформирован с декабря 2016 года, и теперь второй месяц развивает растущую тенденцию. То есть, согласно обычной логике восходящей тенденции последних 2 месяцев, сейчас идет простая коррекция.

Из графика индекса ММВБ ярко прослеживается завершенная пятиволновка вниз и начинающаяся ростовая волна  , в которой мы сейчас находимся. Коррекция минимум состоит из 3 волн, пока только 1(А) прослеживается и не выглядит завершенной – внутри неё нет четкой структуры. То есть в ближайшие полгода общее настроение на рынке будет ростовым и коррекции должны выкупаться. То есть, если будет вторая волна 2(В) вниз, то после нее последует более сильная 3(С) вверх. Вполне вероятно, что первая волна 1(А) будет медленным клином тянуться дальше вверх к 2000 пунктам.

Одними из самых перспективных бумаг на рынке, несмотря на высоту графика, являются акции Сбербанка и Сбербанка-прив. За лонг именно в этих бумагах говорит много и технических, и фундаментальных факторов. Из технических  самый важный – это стабильный растущий тренд, спред с индексом всегда превышающий среднерыночный уровень (бумага почти всегда обгоняет индекс). На дневках бумаг формировалась полгода фигура продолжения тенденции – "флаг", которая может реализоваться в любой момент. Стоит рынку в целом хоть немного начать расти, акции Сбербанка будут в лидерах роста.

Если посмотреть более долгосрочные графики, то "флаг" просматривается более четко и, скорее всего, будет завершающей 5 волной в долгом растущем тренде. Обычной наиболее вероятной целью является 215  рублей (1,618 Фибоначчи), но теоретически волна может быть усеченной, если рынок будет вялый – до 200 рублей или более сильной (2.618), в случае сильного тренда вверх.  Цель 215 рублей наиболее вероятна технически (+26% к текущему уровню). Промежуточными уровнями сопротивления являются экстремумы волн внутри "флага": 172.4 ; 178.92; 185.34. От каждого из этих уровней может быть коррекция. В любом случае, фигура рисовалась полгода, поэтому она достаточно сильная и сломать её будет непросто. Рекомендация: лонг.

Акции Сбербанка-прив. ещё более интересны, потому что исторический максимум уже преодолен и "флаг" более плоский. Согласно классическому анализу, плоская фигура продолжения обладает большей силой и может дать большую волну роста. Из графика видно, что сопротивлений вверх нет вообще. Границы канала находятся на 170 рублях, первая цель роста по фигуре: 156 рублей (1.618 Фибоначчи, +11% к текущему уровню). В случае прохода этого уровня бумага остановится в зоне 156-170 рублей, так как за пределы канала сходу выйти будет непросто. Рекомендация: лонг.