С 19 сентября начинаются торги опционами
Инвесторы в Perrigo Company plc (обозначение: PRGO) увидели, что сегодня начались торги новыми опционами, срок действия которых истекает 19 сентября. В Stock Options Channel наша формула повышения доходности проанализировала всю цепочку опционов PRGO на новые контракты от 19 сентября и определила следующий контракт call, представляющий особый интерес.
Контракт call по цене исполнения 27,50 долларов США имеет текущую ставку в 50 центов. Если инвестор должен был приобрести акции PRGO по текущей цене $26,86 за акцию, а затем продать их в рамках открытого контракта на покупку в качестве "покрытого колла", он обязуется продать акции по цене $27,50. Учитывая, что продавец, продающий акции до востребования, также получит премию, общая доходность (без учета дивидендов, если таковые имеются) составит 4,24%, если акции будут отозваны по истечении срока действия 19 сентября (без учета комиссионных брокера). Конечно, если акции PRGO действительно подорожают, то потенциально могут быть получены значительные преимущества, поэтому изучение итоговой двенадцатимесячной торговой истории Perrigo Company plc, а также изучение основ бизнеса становится важным. Ниже приведен график, показывающий итоговую двенадцатимесячную торговую историю PRGO, на котором красным выделен страйк в размере $27,50:
Учитывая тот факт, что страйк в размере 27,50 долларов США представляет собой приблизительно 2%-ную премию к текущей торговой цене акции (другими словами, на этот процент она является безденежной), существует также вероятность того, что срок действия покрытого контракта до востребования истечет, и в этом случае инвестор потеряет свою стоимость. сохраняйте как свои акции, так и собранную премию. Текущие аналитические данные (включая данные о греках и подразумеваемых греках) показывают, что в настоящее время вероятность того, что это произойдет, составляет 51%. На нашем веб-сайте, на странице с подробной информацией о контракте для этого контракта, Stock Options Channel будет отслеживать эти коэффициенты с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих значений (также будет отображаться история торговли по опцион-ному контракту). Если срок действия страхового контракта до востребования истечет, премия составит 1,86% дополнительной прибыли для инвестора, или 10,62% в годовом исчислении, что мы называем повышением доходности.
Подразумеваемая волатильность в примере с колл-контрактом, приведенном выше, составляет 45%.
Между тем, мы рассчитываем, что фактическая волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая значения закрытия за последние 250 торговых дней, а также сегодняшнюю цену в 26,86 доллара) составит 34%. Для получения дополнительной информации о контрактах с опционами "пут" и "колл", на которые стоит обратить внимание, посетите сайт StockOptionsChannel.com.
Доходность с начала года
Институциональные держатели IOBT
Фонды, владеющие BCNA
Мнения
Источник nasdaq.com, автоматический перевод