Рынок растет в ожидании переговоров США и России

Рынок наращивает темпы роста после анонса новых переговоров американской и российской сторон по поводу урегулирования ситуации на Украине. По данным агентства Reuters, спецпосланник главы США Стивен Уиткофф сообщил, что планирует встретиться с Владимиром Путиным уже в четверг. Пресс-секретарь президента РФ Дмитрий Песков уже подтвердил информацию. 

Еще больше позитива рынку добавило заявление Уиткоффа о готовности мирного плана на 90%. «На самом деле, я думаю, что мы добились еще большего прогресса. Все вовлечены в процесс и хотят, чтобы соглашение было заключено», - процитировал Bloomberg представителя Белого дома. На этом фоне индекс МосБиржи поднимается на 1,27% и достигает 2772 пункта. 

Тем временем, напряженность ситуации с Гренландией только усиливается. Ужесточение риторики Дональда Трампа привело к массовым распродажам доллара, американских акций и казначейских облигаций США. Рост конфронтации сторон и ожидание ответных мер со стороны Евросоюза заставляют глобальных инвесторов массово перекладываться в золото. На этом фоне котировки драгметалла продолжают обновлять исторические максимумы – на текущий момент актив прибавляет 2,36% и торгуется по $4873 доллара за унцию, обогнав прогнозы аналитиков менее чем за сутки. Ралли в золоте не могло не подстегнуть к росту акции золотодобывающих компаний – «Полюс», ЮГК и «Селигдар» сегодня оказываются в топе роста.

Инвестбанкир и автор телеграм-канала bitkogan Евгений Коган среди золотодобытчиков отмечает идею только в бумагах «Полюса» в связи с долгосрочным восходящим трендом: «Селигдар и ЮГК остаются в роли догоняющих. У первых корпоративные проблемы, вторые — не так маржинальны, как Полюс». Инвестор Алексей Таболин также не видит потенциала в акциях ЮГК в связи с тем, что компания сейчас находится во власти внутренней конъюнктуры: «Актуальными остаются вопросы о том, кому будет продана компания, и какой в будущем окажется ее политика. У меня есть предположения, что планы по инвестпрограммам и по добыче будут пересмотрены. Возможно, их понизят и оставят вблизи текущих уровней, а обещания, которые ЮГК дала на IPO, не будут выполнены».

В фокусе внимания российских инвесторов сегодня окажутся свежие данные Росстата по недельной инфляции. Рынок ждет эти цифры с нетерпением, так как именно они покажут, оказался ли скачок прошлой недели разовым эффектом от повышения НДС или началом нового тренда роста индекса потребительских цен. Если сработает второй сценарий и цифры окажутся выше прогнозных, вероятность снижения ставки ЦБ на заседании в феврале сведется к минимуму. 

Однако такой вариант развития событий может значительно поддержать котировки ОФЗ. «При рассмотрении консервативного сценария с вероятной паузой в цикле снижения ставки в феврале давление на ОФЗ в ближайшие недели сохраняться при движении индекса RGBI в зону 115-116 пунктов, после чего рассчитываем на начало нового витка роста индекса», - указывает управляющий по анализу банковского и финансового рынков ПСБ Дмитрий Грицкевич. Сейчас же рынок госбумаг, по замечанию аналитика, выглядит безыдейным. Из-за отсутствия факторов роста спроса результаты сегодняшних аукционов Минфина по размещению ОФЗ-ПД 26228 и 26230 могут оказаться скромными. «Не исключаем концентрацию спроса в коротком выпуске, так как предложение данной дюрации со стороны Минфина бывает нечасто», - добавил эксперт. 

Юрий Козлов, автор телеграм-канала «Инвестируй или проиграешь», уверен, что покупка длинных облигаций в период борьбы Банка России с инфляцией – это отличная возможность сыграть на опережение: «Да, волатильность в теле бумаги может «потрясти» портфель на коротком отрезке, но для долгосрочного инвестора это лишь хороший шанс зафиксировать неплохую доходность на долгосрок, ведь такой возможности больше не будет, когда инфляционное пламя окончательно погаснет».

Задумываетесь об инвестициях, но не знаете, с чего начать? Боитесь рисковать деньгами или не уверены, что правильно понимаете, как работает фондовый рынок? Рады сообщить, что существует отличный способ начать инвестировать без рисков и страхов — виртуальный портфель от «Финама».

Среди корпоративных новостей интерес вызывает ВОСА «Фикс Прайса» по обратному сплиту акций в пропорции 1000:1. Аналитик ПСБ Евгений Локтюхов считает техническое «укрупнение» бумаг вполне оправданным, так как их текущая цена составляет около 0,6 рублей: «В случае утверждения одна бумага будет стоить около 600 руб., - комфортный уровень для массового инвестора. Мы, впрочем, считаем обратный сплит нейтральным для бумаг Фикс Прайса, так как за компанией остается негативный финансовый фон: слабый рост LfL-выручки, снижение маржинальности, чистой прибыли и рост долговой нагрузки». 

Цена на нефть остаются в консолидации, бенчмарк Brent теряет 1,03% и стоит $64,23 за баррель, Light снижается на 0,99% - до $59,76. Николай Дудченко, аналитик «Финама», отмечает, что котировки нефти пока не переходят в очередную фазу снижения, а значит опасения относительно эскалации вокруг Ближнего Востока сохраняются. 

Рубль вновь вернулся к укреплению. Доллар США на межбанке дешевеет относительно российской валюты на 0,58% и торгуется по 77,59, евро падает на 0,74% - до 90,84. Пара CNY/RUB находится на отметке 11,12. «В отсутствие значимых новостей для курса сохранит свою актуальность диапазон в 11,10-11,20 руб./юань с перспективой постепенного сдвига ближе к его верхней границе», - считает аналитик “Банка ”Санкт-Петербург" Виктор Григорьев.