Российский банковский сектор напоминает о своём дивидендном потенциале
Российский рынок демонстрировал рост в первой половине дня. На старте торгов была протестирована поддержка в районе 50-дневной скользящей, а затем уже разворот вверх при существенной поддержке банковских бумаг. Сбербанк (SBER) вернулся к прибыльности в октябре. Также неплохой отчёт опубликовала VK (VKCO). Активность существенно выросла. Объём сделок на основной секции Московской Биржи достиг 30,7 млрд рублей к середине дня по сравнению с 16,4 млрд рублей днём ранее.
По состоянию на 15:20 мск Индекс Мосбиржи - 2194,59 п. (+1,29%), а Индекс РТС - 1130,95 п. (+1,53%).
Лидерами среди индексных бумаг были обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка, TCS Group (TCSG), ВТБ (VTBR) и VK. Самыми слабыми вновь оказались бумаги «Детского мира», а также GlobalTrans (GLTR), «Магнит» (MGNT) и X5 Retail (FIVE).
Основной оптимизм дня сосредоточен в финансовом секторе на фоне заявлений главы Сбербанка Германа Грефа в рамках форума Finopolis. По его словам, за 10 месяцев Сбербанк заработал 50 млрд рублей по РСБУ. Более того, в октябре финансовая организация вернулась к прежним темпам прибыльности на уровне 122 млрд. Греф также сообщил, что Сбербанк полностью соблюдает все требования к резервам и не намерен пользоваться послаблениями регулятора. Вероятно, что также организация вернётся к практике выплат дивидендов. Соответственно, рынок начал переоценку бумаг банковского сектора с прицелом на потенциальные выплаты акционерам.
VK Company также порадовала очередным прибыльным кварталом. Чистая прибыль по МСФО в III квартале составила 41,2 млрд руб по сравнению с убытком 2,35 млрд руб год назад. Прирост выручки составил 21% до 24,1 млрд рублей. Столь сильная динамика прибыли частично связана с переоценкой активов. Если же говорить о скорректированном показателе EBITDA, то он повысился на 16% до 9,8 млрд руб.
Кроме того, Госдума вновь приняла дружественный к инвесторам закон. Сразу в 2 и 3 чтении был одобрен законопроект, предусматривающий освобождение от НДФЛ инвесторов высокотехнологичного, инновационного сегмента российской экономики. К таким бумагам относятся акции, облигации российских организаций, инвестиционные паи, но владеть ими нужно не менее года.
Рубль усиливал свои позиции против основных конкурентов. Логика диапазонной торговли последнего времени предполагает, что на нижней границе коридора активизируются импортёры, а на верхней экспортёры. Соответственно, стоило рублю подобраться ближе к верхней границе, как сразу активизировались продажи экспортных компаний, которые уже не пытаются откладывать реализацию своей выручки на более выгодный момент. Более того, по мере приближения к налоговому периоду продажи валюты могут усилиться.
Доллар укреплял свои позиции на Forex в ожидании свежих данных по инфляции. Впрочем, также можно говорить о сохранении неопределённости в отношении результатов промежуточных выборов в США. Как минимум, два прошедших в палату представителей демократа почили ещё до выборов. Подсчёт голосов затягивается из-за множества голосований по почте, которые, если судить по прошлым выборам, могут на 90% отдавать предпочтение демократам. Соответственно, рискованные активы под давлением, а доллар в фаворитах. Британский фунт стерлингов укреплялся, игнорируя первую отставку в кабинете Риши Сунака. Дополнительным поводом для покупки доллара служит неразбериха, творящаяся на рынке криптовалют. Проблемы у криптобиржи FTX негативно отражаются на прочих цифровых активах. Bitcoin терял более 8% и торговался на уровне $16400.
По состоянию на 15:20 мск:
· DXY - 110,757 (+0,27%),
· EUR/USD - $0,9951 (-0,6%),
· GBP/USD - $1,1391 (+0,37%),
· USD/JPY - 146,5 (-0,03%),
· USD/RUB – 61,14 (-0,28%),
· EUR/RUB – 60,79 (-0,93%),
· CNY/RUB – 8,380 (-0,88%).
Европейские инвесторы отыгрывают разноплановые корпоративные прогноз. Европейские индексы преимущественно торговались в минусе. Под давлением был сектор недвижимости. Германская компания недвижимости LEG Immobilien снизила свои прогнозы на год, что привело её акции к падению более чем на 6%. С другой стороны, в секторе здравоохранения преобладают покупки. Фармацевтическая AstraZeneca отчиталась лучше ожиданий за прошедший квартал, что также позволило улучшить ожидания на весь год. Германская страховая Allianz отчиталась о росте прибыли на 17% в минувшем квартале, а также ждёт улучшение рынка в дальнейшем. Германская компания по доставке еды Delivery Hero вновь подтвердила планы по достижению операционной прибыли в 2023 году, что привело к росту акций более чем на 10%.
По состоянию на 15:20 мск:
· FTSE 100 - 7289,79 п. (-0,09%),
· DAX - 13664,80 п. (-0,01%),
· CAC 40 - 6400,18 п. (-0,47%).
Нефть продолжает дешеветь на фоне китайской волны коронавируса. Нефть продолжает дешеветь четвертый день подряд. Главным фактором давления остаётся ситуация в Китае, где ежедневный прирост заболеваемости COVID-19 превысил 9 тыс. человек, что не регистрировалось с апреля. Соответственно, подобная динамика вынуждает китайские власти ограничивать социальную мобильность в ключевых индустриальных центрах. Соответственно, следим дальше за статистикой заболеваемости в Китае, что будет прямым образом отражаться на котировках нефти.
По состоянию на 15:20 мск:
· Brent - $92,25 (-0,43%),
· WTI - $85,36 (-0,55%),
· Алюминий - $2286 (-1,42%),
· Золото - $1710,5 (-0,19%),
· Никель - $24550 (-0,56%).
Данные по инфляции за октябрь определят дальнейшую динамику американского рынка. Фьючерсы на основные индексы США указывали на рост рынка в начале дня от 0,15% в Dow Jones до 0,5% в NASDAQ. Основные надежды связаны с предстоящей публикацией данных по потребительской инфляции. Ожидается, что в октябре рост цен замедлился. Во всяком случае на это указывает динамика цен на недвижимость и падение цен на подержанные автомобили. Ожидания по инфляции немного улучшились в последнее время до 7,9% с 8,0%. В сентябре основной показатель CPI демонстрировал рост на 8,2%.
Рынок также может поддержать кризис на рынке криптовалют. Спасение FTX не состоялось и это может повлечь за собой общий отток капитала из крипто активов.
Кроме того, остаются неясными результаты промежуточных выборов. Подсчёт голосов по почте может продлиться какое-то время, так как письма всё ещё поступают. Соответственно, у республиканцев нет никакой гарантии, что они смогут получить большинство хотя бы в палате представителей. Плюс к этому крупнейшие организации продолжают объявлять о планах сокращения персонала. В JPMorgan и Morgan Stanley также озаботились этим вопросом.
*Сообщение носит информационный характер, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или предложением приобрести упомянутые ценные бумаги. Приобретение иностранных ценных бумаг связано с дополнительными рисками.