Российские инвесторы выкупили дневную просадку

Во вторник, 26 сентября, российские индексы провели день в отрицательной зоне, тестируя уровень 3000 пунктов по индексу МосБиржи, однако к закрытию дневной сессии сумели вернуться в небольшой плюс.

Акции экспортеров остаются под давлением из-за роста фискальной нагрузки в связи с введением с 1 октября экспортных пошлин, привязанных к курсу рубля. Список «пострадавших» от введения пошлин во многом совпадает с плательщиками windfall tax (разового налога на «сверхприбыль» прошлых лет). Фискальное давление негативно скажется на доходах компаний и дивидендах по акциям.

Вдобавок, группа депутатов думы намерена 26 сентября внести законопроект, распространяющий windfall tax также и на нефтегазовые компании, которые были от него освобождены. Шансы на принятие этих поправок, скорее всего, небольшие, но информационный фон для инвесторов такие попытки создают неблагоприятный.

При этом внешний фон также остается негативным. На мировых фондовых площадках во вторник отчетливо преобладает красный цвет. В минусе завершили торги основные Мировые биржевые индексы Юго-Восточной Азии, снижаются европейские индикаторы рынка, и фондовая Америка также открылась с падения. Золото и промышленные металлы дешевеют. Между тем нефть остановила снижение и подрастает: декабрьский фьючерс на Brent прибавляет 0,8% до $94 за баррель.

Тем не менее, к закрытию основной сессии просадка российских акций оказалась выкупленной. По ее итогам индекс МосБиржи вышел в плюс на 0,21%, поднявшись до 3051,91 пункта, индекс РТС прибавил на 0,14% до уровня 998,49 пункта.

Акции ПАО «Софтлайн» вышли на Московскую биржу и первый день торгов начали с заметного снижения, часть которого была отыграна, и завершили его снижением на 7,13%.

Акции Polymetal упали на 3,52% после того как глава компании и Виталий Несис в интервью агентству Bloomberg допустил, что продажа российской части бизнеса может пройти с дисконтом.

Среди ликвидных бумаг в составе индексов также подешевели энергетики «ФСК-Россети» (-1,03%), «РусГидро» (-0,89%), «Юнипро» (-0,56%) и нефтяники «Лукойл» (-0,62%), «Роснефть» (-0,62%), «Транснефть» (-0,56%).

Сильнее рынка оказались акции сталеваров «Северсталь» (+3,75%), НЛМК (+3,30%), ММК (+1,72%), им пошлины не так страшны: под санкциями доля экспорта в их выручке небольшая. Кроме них заметный рост показали бумаги X5 Retail Group (+4,78%) и банков ВТБ (+1,97%) и МКБ (+1,96%).

Инвесторам, ориентированным на акции отечественных компаний, мы рекомендуем обратить внимание на стратегию «RU. Капитал и дивиденды».

Индекс МосБиржи продолжает испытывать на прочность уровень поддержки вокруг «психологического» значения 3000 пунктов, в то время как стохастики уже находятся в зоне перепроданности. Вероятна попытка вернуться к 3300. Если же коррекция продлится, то следующую серьезную поддержку индекс может встретить уже в районе 2800.

Америка продолжает коррекцию

Во вторник, 26 сентября, американские индексы возобновили падение на фоне противоречивой статистики. Инвесторы также оценивают продолжение жесткой денежно-кредитной политики ФРС в условиях инфляционного давления и все более актуальную угрозу шатдауна правительства, который может наступить уже 1 октября, если конгресс не придет к согласию по федеральным расходам. В связи с этим агентство Moody's предупредило о негативных последствиях шатдауна для кредитного рейтинга США.

Как стало известно во вторник, Индекс потребительского доверия в США, рассчитываемый исследовательской фирмой Conference Board, в сентябре снизился до 103,0 пунктов по сравнению со значением 108,7 пункта в августе и ниже прогнозов аналитиков на уровне 105,5.

Между тем, продажи новых односемейных домов в США в августе упали на 8,7%, больше всего с сентября 2022 г., до сезонно скорректированного годового показателя в 675 тыс. При этом, как показали пересмотренные данные, количество разрешений на строительство в августе выросло на 6,8% до годового показателя с учетом сезонных колебаний в 1,541 млн, что является самым высоким уровнем с октября 2022 г.

По состоянию на 18:45 МСК индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average теряет 0,96%, опускаясь до 33681,60 пункта, индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 отступает на 1,19% до 4285,61 пункта, а индекс высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite снижается на 1,20% до уровня 13111,82 пункта.

Положительную динамику в составе индекса S&P 500 сохраняют бумаги компаний ResMed (+3,1%), AO Smith (+1,8%), Norwegian Cruise Line (+1,6%) и DexCom (+1,4%).

Акции поставщика корпоративных сувениров и спецодежды Cintas (-4,2%) оказались в лидерах падения, несмотря на рост выручки и прибыли в отчетном квартале. Бумаги производителя косметики и парфюмерии Etsy падают на 3,8% после того, как компания объявила о намерении разместить 33 млн новых акций на Парижской фондовой бирже. Более 3% также теряют акции компаний Nordson (-3,5%), Oracle (-3,4%), Stryker (-3,3%), Bath & Body Works (-3,3%), ServiceNow (-3,3%) и Organon (-3,2%)

Акции Apple, которые включены в состав стратегии «US. Сбалансированная», а также в состав стратегии «Global. И целого мира мало» (доступна только квалифицированным инвесторам), к середине торгов дешевеют на 1,7%.

* Сообщение носит информационный характер, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или предложением приобрести упомянутые ценные бумаги. Приобретение иностранных ценных бумаг связано с дополнительными рисками.