RF Industries упал на 25% за месяц: покупать, продавать или держать акции?

Акции RF Industries (RFIL) упали на 24,6% за последний месяц, что хуже показателя сектора компьютерных и технологических компаний Zacks, составившего 2%, и роста сектора полупроводниковых радиочастот Zacks, который составил 1,9%.

RF Industries извлекает выгоду из растущего принятия своих интегрированных решений, при этом объем невыполненных заказов увеличился до 15 миллионов долларов на конец второго квартала 2025 года при заказах на сумму 18,7 миллиона долларов. Компания привлекает новых клиентов, а также постоянных клиентов, что отражает высокий уровень принятия, а также растущую надежность и репутацию.

Валовая маржа увеличилась на 160 базисных пунктов по сравнению с прошлым годом и составила 31,5%, что отражает более лучший продуктовый микс и продолжающиеся усилия компании по снижению затрат и повышению операционной эффективности. RF Industries ожидает, что продажи в третьем квартале финансового 2025 года будут примерно на уровне продаж второго квартала (18,9 миллиона долларов) и значительно превысят 16,8 миллиона долларов, зарегистрированных в аналогичном квартале прошлого года.

С начала года (YTD) акции RFIL выросли на 64,1%, что превышает общий рост сектора на 11,8% и снижение в отрасли на 4,5%. Акции RFIL обогнали конкурентов, включая TE Connectivity (TEL), Qorvo (QRVO) и Skyworks (SWKS). В то время как акции TE Connectivity и Qorvo выросли на 41% и 27,4%, Skyworks упали на 15,3% с начала года.

Технически, RFIL торгуется выше 200-дневной скользящей средней, что указывает на бычий тренд.

Итак, что делать инвесторам с акциями RFIL? Давайте углубимся в его фундаментальные показатели, чтобы получить некоторое представление.

RFIL извлекает выгоду из сильного портфеля и принятия

Переход RF Industries от продукториентированной компании к поставщику интегрированных решений ожидается как драйвер роста выручки в долгосрочной перспективе. Компания завоевывает свою долю на рынке среди клиентов в области беспроводной связи, аэрокосмической отрасли, общественной безопасности и промышленности OEM. RFIL планирует проникнуть в такие отрасли, как энергетика, транспорт, проводная связь и центры обработки данных.

Решения RFIL для малых ячеек получают признание. В настоящее время у компании есть 100 возможностей в процессе продаж для построения беспроводных DAS в стадионах и залах. Новые инновации, улучшающие экономичные системы охлаждения, способствуют росту спроса на прямое воздушное охлаждение, так как развертывание ИИ увеличивает спрос на центры обработки данных. Системы следующего поколения, которые обладают расширенными возможностями управления и сертификацией NEMA 4 для более жестких условий, расширяют возможности RF Industries в области проводной связи, центров обработки данных на краю, энергетики и транспортных приложений.

Оптимизированный процесс закупок и цепочка поставок уменьшают запасы, которые составили 12,6 миллиона долларов во втором квартале финансового 2025 года, снизившись с 14,7 миллиона долларов в аналогичном квартале прошлого года. RF Industries диверсифицирует свою цепочку поставок, что помогает ограничить неопределенности, связанные с тарифами. Компания имеет некоторую подверженность тарифам на определенные продукты и компоненты через определенных поставщиков в Азии, однако ожидается, что это окажет ограниченное влияние в краткосрочной перспективе.

Пересмотр оценки прибыли RFIL показывает стабильный тренд

Консенсус-прогноз Zacks для прибыли в третьем квартале финансового 2025 года в настоящее время составляет 6 центов на акцию, что не изменилось за последние 30 дней. Консенсус-прогноз для выручки составляет 18,5 миллиона долларов, что предполагает рост примерно на 10% по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года.

Консенсус-прогноз Zacks для прибыли за финансовый 2025 год в настоящее время составляет 24 цента на акцию, что не изменилось за последние 30 дней. Консенсус-прогноз для выручки составляет 76,4 миллиона долларов, что предполагает рост на 17,8% по сравнению с показателями финансового 2024 года.

Акции RFIL переоценены

Акции RF Industries переоценены, что подтверждается оценкой стоимости C.

С точки зрения коэффициента цена/прибыли, RFIL торгуется по 13,92X по сравнению с 7,3X в отрасли, что свидетельствует о премиальной оценке.

RF Industries торгуется по более высокому мультипликатору по сравнению с 11,53X у Qorvo и 7,16X у Skyworks, но по более низкому мультипликатору по сравнению с 15,97X у TE Connectivity.

Заключение

Инициативы RF Industries по диверсификации своего присутствия и растущее принятие своих решений, которые способствуют увеличению объема невыполненных заказов, являются положительными. Однако тарифы ожидается, что негативно повлияют на рост, а растянутая оценка делает акции рискованным вложением для инвесторов в краткосрочной перспективе.

В настоящее время у RF Industries рейтинг Zacks #3 (Удерживать), что подразумевает, что инвесторам следует дождаться подходящего момента для накопления акций. Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) сегодня здесь.

Смотрите наш %%CTA_TEXT%% отчет – бесплатно сегодня!

7 лучших акций на следующие 30 дней

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод