Реальных драйверов для роста рынка нет, все держится на геополитических надеждах
В индексе МосБиржи на днях рисуется подтверждение разворотной формации «Вечерняя Звезда», но рост был почти без коррекций, поэтому пока не ясно, есть ли вход в пятую волну падения или нет. Сверху = нисходящий тренд и ОИ, которое начинает снижение после майских праздников – все это только говорит за коррекцию в рамках основной понижательной тенденции.
Реальных драйверов для продолжения роста я снова не вижу, но есть надежды, связанные с геополитикой. Ну и снова дивиденды и отчеты (Газпром — но он может снова удивить).
Переход из волны в волну на днях сопровождается пилой, в ней, конечно, возникают противоречия (в частности с поведением ОИ). Но со временем и оно перестает расти. Если драйвера для роста не появится, то зона 2993-2995 (+гор.ОИ) может оказаться сильной зоной сопротивления!
Вопрос веры — глобальные лонги я снова рекомендую прикрывать, спекулятивно для меня актуальны либо «забор», либо спекулятивная торговля, но уменьшенным объемом и с четкими стопами. В случае пробоя вниз на коррекции приоритет от шорта (возможно через фьючерс).
Индекс МосБиржи на часах = есть выход вниз из растущего (пока ОИ), появляются волны на расширении рынка, реперная зона первой локальной волны снижения как раз совпадает с ценой 2995 и горизонтальной нижней границей ОИ... Классика заманухи быков!
Но нас снова ждет «дырявая» неделя, сегодня последний календарный день перед майскими выходными (основная масса людей отдыхает), но не все... Трейдеры к ним не относятся. В пятницу 02,05 торги есть, и торги «выходного дня» тоже. А они могут иметь нерыночные движения. Вот такая непростая трейдерская жизнь.
В Сбере на днях все развивается согласно моим прогнозам, не может он расти при снижающимся ОИ. Не вижу уровней внутри ОИ, возможно, появятся со временем, но пока глобально «забор» по бумаге. К спекулятивной стратегии это не имеет отношения, но лонга точно нет.
В Газпроме на днях тоже торговался согласно моим прогнозам под зоной сопротивления в виде уже закрытого гэпа 154,6-159,1, под снижающимся ОИ = лонг можно было прикрывать.
Шорт возможен, но есть сомнения в отчете и дивах (может выйти до 30,04, а с дивами снова вопрос - государству же нужны деньги). Но на часах что Сбер, что Газпром вышли ниже сочетания 55ЕМА и ОИ — буду смотреть по ситуации и, конечно, от шорта
Возможно на полке 145± (+55ЕМА) и можно пытаться встречать покупкой, но пока нет уверенности (шорт бы я прикрывал). А вот на полке 135,9 почти однозначный лонг (+ОИ заканчивает снижение). Там точно шорт необходимо прикрывать и торговать от лонга (не исключаю и стратегически, но снова на отскок).
Локальная, но полу-стратегическая идея в Роснефти. На днях пробой вниз канала 469,9-482,65 (выполнено условие - закрытие ниже -0,5% от 469,9=467,55-), мишень = 457,15+. На часах аналог пробитой зоны = 468,9-470,6, стоп 472+, тэйк над мишенью. Буду продавать через фьючерс.
Сделка
Продал ВТБ (через фьючерс) VBM5 УО по 10087. Писал накануне про него: «Я "обижен" на ВТБ в прошлом и не торгую им, но если бы мое отношение к нему было позитивным, то я бы точно не стал покупать при такой графической картине...». Закрыл шорт на мишени 9850. Где и планировал в рамках игры «Поймай быка». Абсолютная прибыль = +0,47%. Морально удовлетворен! Нанес точечный удар! Снова в нем вне рынка.
Мысли
И снова про тонкость и манипулируемость нашего эмоционального рынка. Что видели накануне?
Во-первых, очередные обещания дивов ВТБ. Правда, с нюансами — возможна допэмиссия. Цена в районе 100. Дивы 25,58. До какого уровня должен вырасти ВТБ, чтобы соперничать с тем же Сбером (при текущей цене дивы в 34,84 = доходность порядка 11%)? Я так понимаю – до 200! Ну это же бред.
Второе — Газпром. Отчет, которого все ждут со дня на день. Но Газпром, на мой взгляд, окончательно обнаглел, никакой конкретики ни по датам, ни по времени!
Государству нужны доходы. Дефицит бюджета растет вместе со снижающимися нефтяными ценами и укрепляющимся рублем. Конечно, если нужно государству, то все может быть, в том числе и «рисованные цифры» - тут вопрос веры. Но, на мой взгляд, о дивидендах необходимо забыть (если бы компания не была государственной, то она, скорее всего, была на грани банкротства).
Что изменилось в ней? Ничего. CАPEX продолжает быть несоразмерным прибыли компании, одна надежда на поглощение американской стороной. Но и тут могут быть проблемы — геополитика стоит «на тормозах»…
Но против «доверчивой улицы» торговать крайне опасно. Таков рынок и такая ситуация в стране.
Конечно, думать, что все закончится хорошо для России, не запрещено, я и сам готов морально к этому, но мне необходима конкретика, причем позитивная. А ее я не вижу. Совсем. У меня нет «розовых» очков, и, следовательно, буду стараться торговать согласно своему представлению о ТА! Я не предсказатель рынка, я за ним следую. Причем последовательно.
В переходный период (пила между четвертой и пятой волной падения) рынок проходит через пилу, а торговать в ней крайне опасно. Но при проходе на часах ниже сочетание 55ЕМА и ОИ — будет стимул торговать от шорта! Крыть лонги и продавать пока разная разница. А пока нет желания покупать от слова совсем.
При любой ситуации необходимо наличие однозначного стопа! В случае моей неправоты он будет защищать меня от чрезмерных убытков. Важно - в пиле чрезмерно не стоит рисковать. И, конечно, нельзя исключать вполне логичного снижения. А время как всегда расставит все по местам.
P.S. Я не читаю комментариев под постами, но я всегда в телеграме готов ответить на них.
Присоединяйтесь к бесплатному телеграм-каналу t.me/scalpon и получите доступ к актуальной аналитике, сигналам и обучающему контенту для успешного трейдинга на МосБирже!