Развернуть тренд в рубле может рост цен на сырье и подъем ставки ЦБ РФ
Российские индексы по итогу дня показали неоднозначную динамику. Индекс МосБиржи закрылся вблизи уровня начала торгов, а РТС просел более чем на 1%. Снижение индекса РТС связано с ослаблением национальной валюты.
Индекс Мосбиржи остается выше 2800 пунктов, сохраняя возможность для дальнейшего продвижения вверх. Однако для этого не хватает драйверов.
Среди корпоративных событий можно выделить решение акционеров КАМАЗА и Абрау – Дюрсо выплатить дивиденды по результатам 2022 года.
Лидером роста сегодня оказался транспортный сектор. Индекс MOEXTN прибавил более 1%. Хуже рынка завершил день нефтегазовый сектор. Индекс MOEXOG просел на 0,1%.
Среди отдельных бумаг наибольший рост показали акции Мечела (более 4%). Вероятно, поддержку Мечелу оказывают новости конца июня о том, что Минфин РФ не обсуждает повышение НДПИ на уголь в 4 квартале 2023 года. В то же время акции ТМК просели более чем на 4% без явных фундаментальных причин.
На рынке государственного долга сегодня реализовалось коррекционное движение. Индекс гособлигаций RGBI прибавил 0,05%.
Глобальные рынки. На американских фондовых рынках в среду преобладает фиксация прибыли перед публикацией важных данных. Сегодня ожидается публикация протоколов FOMC. Индекс широкого рынка S&P500 снижается в рамках 0,3%.
Вместе с тем, не исключено, что на фондовых рынках США по ходу дня возобновятся покупки, так как настроения инвесторов в отношении монетарной политики ФРС во второй половине 2023 года по-прежнему умеренно-оптимистичные.
Доходности по американским государственным облигациям сегодня подрастают по всей кривой. Доходность эталонной десятилетней облигации поднялась в район 3,87%.
Нефть Brent по итогу основной торговой сессии на российском рынке превысила отметку $76 за баррель. Котировки приближаются к верхней его границе в рамках диапазона $71,5 - $78,5 за баррель.
В среду макроданные показали охлаждение активности в секторе услуг КНР и Европы в июне, что ухудшает перспективы роста мировой экономики, и, соответственно, оказывает давление на нефтяные котировки.
В свою очередь, министр энергетики Саудовской Аравии отметил, что ОПЕК+ сделает всё для поддержки нефтяного рынка. Его словесные интервенции оказали позитивное влияние на ход торгов на нефтяном рынке. Однако действия ОПЕК+ по ограничению добычи нефти пока не смогли вернуть цены к восходящему тренду, но удерживают их от дальнейшего значительного снижения.
Рубль. Российская валюта в среду снизилась по отношению к доллару США. Завершила основную торговую сессию выше уровня 90 – максимум с марта 2022 г.
Сокращающийся профицит торгового баланса, а также повышенный спрос на валюту со стороны иностранного бизнеса, покидающего российский рынок, продолжают оказывать давление на рубль.
Среди позитивных факторов, которые могут развернуть тренд: рост цен на сырье и ужесточение денежно-кредитной политики со стороны ЦБ путем повышения ключевой процентной ставки.