Распродажи в нефти обусловлены опасениями относительно дальнейшего ужесточения политики ФРС
Российский рынок. Российский рынок начала новую неделею на позитиве. Индексы МосБиржи и РТС растут на 0,5% и 0,6% соответственно.
Индекс МосБиржи сегодня достиг отметки в 2255 пунктов, в течение торгов будут наблюдаться попытки пробить уровень и закрепиться выше.
Внешний фон к середине торгов на российском рынке можно охарактеризовать как нейтрально-негативный. Нефть восстанавливается после трехдневного снижения. Настроения на мировых фондовых площадках в основном пессимистичные. Совет ЕС утвердил потолок цен на топливо из России на уровне $100 за баррель, а на продукцию с низкой добавленной стоимостью – на уровне $45 за баррель. Геополитическая напряженность между США и Китаем после инцидента с аэростатом КНР нарастает.
В лидерах роста сегодня новый фаворит – химический сектор. Индекс MOEXCH прибавляет более 2%. Индекс толкают вверх бумаги Акрона (+2,8%) и ФосАгро (+2,2%). Хуже рынка смотрится нефтегазовый сектор, индекс MOEXOG растет в пределах 0,2%, что связано с новыми ограничениями со стороны ЕС.
В конец недели состоится заседание ЦБ РФ по ключевой ставке. Ожидается, что регулятор сохранит ставку на уровне 7,5%. Несмотря на наличие проинфляционных рисков в 2023 г., текущая инфляция по широкой группе товаров остается пониженной, а инфляционные ожидания населения в январе снизились.
Днем ранее будут опубликованы важные данные с рынка труда и по потребительской инфляции.
Глобальные рынки. В пятницу американские индексы начали корректироваться на фоне локальной фиксации прибыли после трехдневного роста накануне. Сегодня фьючерсы на американские индексы продолжают инертное движение вниз. В частности, фьючерс на индекс S&P500 теряет более 0,5%.
Настроения на рынке США после публикации статистики с рынка труда изменились. Уровень безработицы в январе снизился до 3,4%, что оказалось лучше ожиданий. Инвесторы восприняли благоприятную статистику как повод американскому регулятору продолжить ужесточать денежно-кредитную политику (ДКП).
Доходности по государственным американским облигациям перешли к росту по всей кривой. Доходность эталонной десятилетней облигации приближается к уровню 3,6%.
На глобальном рынке на этой неделе в фокусе внимания будет статистика по потребительской инфляции в Китае в январе, которая как ожидается сохранится на уровне 1,8% г/г. Эта статистика важна в контексте прогнозирования эффективности дальнейшего восстановления китайской экономики после ослабления ковидных ограничений.
Помимо этого, в США выйдут данные по инфляционным ожиданиями от Мичиганского университета, отчет об исполнении федерального бюджета в январе, а также еженедельные данные по рынку труда. Динамика данных индикаторов определяет перспективы денежно-кредитной политики ФРС США.
Нефть. Нефть Brent после значительного снижения пытается корректироваться, торгуется в районе $80 за баррель. Котировки подошли близко к отметке $78 за баррель, которая является потенциальной точкой смены краткосрочного восходящего тренда.
Распродажи на рынке нефти обусловлены опасениями относительно дальнейшего ужесточения ДКП со стороны ФРС США и как следствие ухода американской экономики в рецессию. Кроме того, нарастает геополитическая напряженность между США и КНР после того, как был сбит разведывательный китайский воздушный шар вблизи границ США. Инвесторы опасаются усиления экономического противостояния на этом фоне.
На сырьевом рынке в фокусе внимания будут данные по запасам сырой нефти и нефтепродуктов в США. Статистика может оказать локальное влияние на котировки нефти.
Рубль. Российская валюта с открытия достигла отметки 71 по отношению к доллару после чего начался откат и рубль вернулся в район 70.
На валютном рынке сохраняется нервозность, связанная с перспективами ввода потолка цен на нефтепродукты, экспортируемые из России в ЕС.
В свою очередь, с завтрашнего дня Минфин РФ увеличит объем продаж валюты в рамках бюджетного правила. Ежедневный объем продажи составит эквивалент 8,9 млрд рублей. Данный фактор может оказать поддержку рублю. Объем продажи валюты вырастет более чем в 2 раза по сравнению с текущим периодом.
Также немаловажным событием для рубля на текущей неделе станет заседание ЦБ и решение по ключевой процентной ставке.