Продавцы уводят рынок все ниже

Российский фондовый рынок продолжил падение, на закрытии торгов среды индекс МосБиржи потерял 1,1%, спустившись до 2699,98 пункта. Индекс РТС просел на 1,1% - до 930,12 пункта.

«Продавцы оставались в очень сильной позиции. Акции компаний металлургического и финансового секторов по-прежнему выглядели хуже рынка», - говорит Владислав Силаев, старший трейдер УК «Альфа-Капитал».

«Небольшой рост в бумагах «второго эшелона» принципиально ситуацию на фондовом рынке не смог изменить. Падение цен на нефть окончательно расстроило «быков» и заставило их отступить», - уточняет Наталья Мильчакова, ведущий аналитик Freedom Finance Global.

«Индекс МосБиржи второй раз планирует тест уровня 2650 пунктов, при пробитии этого уровня вероятно снижение до уровня поддержки 2500 пунктов», - прогнозирует Никита Степанов, аналитик ФГ «ФИНАМ».

Профессиональные управляющие «Финама» представили новые валютные облигационные стратегии с ожидаемой доходностью до 11% годовых в долларах США и до 6% годовых — в юанях. В рамках стратегий осуществляется реинвестирование купонных выплат по облигациям — такой подход позволяет рассчитывать на большую эффективность инвестиций. Для подключения не требуется статус квалифицированного инвестора.

Сегодня корпоративные новости в целом носили негативный характер, основное внимание было сосредоточено на значительном падении ряда акций. Так, котировки «Сегежи» (-20,9%) падали из-за слабой отчётности за 1 полугодие 2024 года по МСФО и в связи с тем, что компания объявила о планах провести в этом году дополнительную эмиссию акций. «Чистый убыток компании достиг 4,312 млрд рублей, увеличившись относительно прошлого года на 11%, что вылилось в сокращение собственного капитала компании до 14 млрд руб. Это ставит вопрос о вероятной допэмиссии акций, что было подтверждено CEO компании на звонке с инвесторами», - считает Никита Степанов.

Слабость показали и бумаги «М.Видео» (-11,2%). «В самой компании объяснили слабые финансовые результаты, в том числе, высокими процентными ставками по кредитам банков и предупредили, что обнародованные в начале 2024 года планы по росту чистой прибыли в 2024 году могут быть не выполнены», - поясняет Наталья Мильчакова, ведущий аналитик Freedom Finance Global.

На отрицательной стороне торги завершили бумаги «Самолета» (+5,8%), ТМК (+4,7%), «Новабев Групп» (-4,3%), QIWI (-4,3%), «Глобалтранса» (-3,8%). Рост смогли показать котировки «Распадской» (+2,1%), ТГК-1 (+2,1%), CIAN (+1,6%), «Юнипро» (+1%), «Эталона» (+1%), «Башнефти» (+0,8%), НМТП (+0,4%).

На позитивной стороне отметились бумаги «Аэрофлота» (+1,7%), акции растут в ожидании публикации финрезультатов за 2 квартал 2024 года по МСФО. «Учитывая сильные операционные данные, финансовые результаты «Аэрофлота», скорее всего, вновь будут хорошими», - полагает Дмитрий Булгаков, аналитик «БКС Мир инвестиций».

В ожидании сильной отчетности рост сегодня показали и расписки ЛСР (+1,2%).

Мешает росту российского рынка сохраняющаяся негативная динамика на сырьевом рынке, Brent торгуется ниже $79. Рынки все еще обеспокоены слабым ростом китайской экономики и ожиданиями увеличения объемов поставки нефти со стороны ОПЕК+. При этом нефтяные котировки проигнорировали вчерашнюю публикацию данных от API о снижении запасов сырой нефти на 3,4 млн баррелей, так как сегодня Минэнерго США представило данные о снижении запасов на 846 тысяч баррелей при ожиданиях снижения на 2,7 млн баррелей. К настоящему моменту фьючерс на нефть марки Brent потерял 1,3% ($78,84 за баррель), контракт на поставку нефти Light подешевел на 1,3% ($74,7 за баррель).

Слабость на нефтяном рынке и завершение налогового рынка не оставили шанса рублю. Тенденция к ослаблению продолжится, учитывая сохранение высокого спроса на импорт, отток капитала и смягчение параметров указа об обязательном возврате валютной выручки, упрощающем расчеты для экспортеров. «Среди ближайших факторов поддержки рубля можно отметить возможное ужесточение монетарной политики. На долгосрочном горизонте динамика курса рубля будет определяться скоростью нормализации расчетов за импорт и других финансовых операций», - говорит Максим Федосов, портфельный управляющий УК «Первая».

На валютных торгах МосБиржи юань подрос до 11,84 рубля. Ближайший фьючерс на доллар (Si) подрос до 89,33 рубля. На межбанке доллар торгуется на уровне 91,5 рубля, европейская валюта снижается до 101,76 рубля. Курс ЦБ РФ, установленный на 29 августа, составил 91,45 рубля за доллар и 102,1 рубля за евро.

Ускорилось снижение на долговом рынке, индекс гособлигаций RGBI потерял 0,3%, просев до 103,7 пункта. Давление на облигации обусловлено опасениями дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики Банком России.