Притоки и рост AUM, вероятно, поддержат квартальную прибыль BlackRock.

BlackRock BLK собирается опубликовать результаты за четвертый квартал и 2025 год 15 января, перед открытием рынка. Ожидается, что его квартальные доходы и прибыль улучшились по сравнению с прошлым годом.

Прибыль BLK за третий квартал 2025 года превысила консенсус-прогноз Zacks. Результаты benefitted от роста доходов. Активы под управлением (AUM) показали значительный рост и достигли рекордного значения в $13.46 триллиона, что было обусловлено чистыми притоками.

У BlackRock впечатляющая история сюрпризов по прибыли. Его прибыль превысила консенсус-прогноз Zacks в последние четыре квартала, средний сюрприз составил 8%.

BlackRock Цена и Сюрприз EPS

Прежде чем мы взглянем на то, что наш количественный модель прогнозирует для предстоящего квартала, давайте проверим факторы, которые, вероятно, повлияли на результаты BlackRock.

Ключевые Факторы и Оценки за Q4 для BLK

AUM: BlackRock является доминирующим игроком на рынке биржевых фондов (ETF), учитывая его продолжающиеся инвестиции в основные ETF iShare в США (предлагая более 1,400 ETF по всему миру). Поддерживаемая разнообразным предложением и сильным миксом доходов, компания наблюдает постоянный рост AUM на протяжении нескольких кварталов. Ожидается, что рост продолжится в предстоящем квартале, обусловленный стабильными притоками.

Одобрение и листинг ETF на спотовый Bitcoin и ether, а также приобретения ElmTree и HPS Investment Partners, вероятно, также способствовали росту AUM.

Консенсус-прогноз Zacks для общего AUM за четвертый квартал составляет $13.99 триллиона, что указывает на рост на 21.1% по сравнению с прошлым годом. Наш прогноз для AUM составляет $14.06 триллиона.

Составляющие Доходов: Ожидается, что BlackRock зафиксирует рост доходов от инвестиционного консультирования, административных сборов и доходов от кредитования ценных бумаг на фоне улучшения притоков и последних предложений. Консенсус-прогноз для этого показателя составляет $5.30 миллиарда, что подразумевает рост на 19.9% по сравнению с прошлым годом. Наш прогноз для того же показателя составляет $5.24 миллиарда.

Консенсус-прогноз Zacks для доходов от инвестиционных консультативных сборов составляет $478 миллионов, что указывает на рост на 6% по сравнению с прошлым годом. Наш прогноз для того же показателя составляет $306.1 миллиона.

Консенсус-прогноз для распределительных сборов в размере $372 миллионов указывает на рост на 15.5% по сравнению с прошлым годом. Мы прогнозируем, что этот показатель составит $377.4 миллиона. Консенсус-прогноз для доходов от технологических услуг составляет $529 миллионов, что подразумевает рост на 23.6% по сравнению с прошлым годом. Мы прогнозируем, что этот показатель увеличится до $537.6 миллиона.

Консенсус-прогноз Zacks для консультативных и других доходов составляет $65 миллионов, что указывает на рост на 10.2% по сравнению с прошлым годом. Мы прогнозируем, что этот показатель составит $71.1 миллиона.

Расходы: Расходы BlackRock были высокими в последние несколько лет. Общие затраты, вероятно, увеличились в четвертом квартале, учитывая, что компания продолжает свои инициативы по реструктуризации, чтобы изменить размер и форму своей рабочей силы и улучшить операционную эффективность. Также ее усилия по неорганическому расширению, вероятно, увеличили расходы.

Наш прогноз для общих расходов составляет $4.40 миллиарда, что предполагает рост на 22.1% по сравнению с прошлым годом.

BlackRock ожидает увеличения основных административных и общих расходов на низкий подростковый процент в 2025 году, при этом главным драйвером годового увеличения основных административных и общих расходов является привлечение Global Infrastructure Partners, Preqin и HPS.

Что показывает наша модель для BlackRock

Согласно нашей количественной модели, шансы BLK превзойти консенсус-прогноз Zacks по прибыли в этот раз низкие. Это связано с тем, что у него нет правильной комбинации двух ключевых ингредиентов — положительного Earnings ESP и ранга Zacks #3 (Удержание) или лучше.

Вы можете обнаружить лучшие акции до их отчетов с помощью нашего фильтра Earnings ESP.

Earnings ESP: Earnings ESP для BlackRock составляет -0.83%.

Ранг Zacks: В настоящее время компания имеет ранг Zacks #3.

Консенсус-прогноз Zacks для прибыли за четвертый квартал составляет $12.41 на акцию, что было пересмотрено на 1.1% вниз за последние семь дней. Прогноз указывает на увеличение на 4% по сравнению с прошлогодним отчетным значением.

Консенсус-прогноз для прибыли в 2025 году составляет $47.37, что указывает на рост на 8.6% по сравнению с прошлым годом.

Консенсус-прогноз для квартальных продаж составляет $6.75 миллиарда, что указывает на рост на 18.8% по сравнению с прошлым годом. Прогноз для продаж за весь год составляет $23.97 миллиарда, что указывает на рост на 17.5% по сравнению с предыдущим годом.

Финансовые акции, которые стоит рассмотреть

Вот несколько финансовых акций, которые, согласно нашей модели, имеют правильное сочетание элементов для превышения прибыли в их предстоящих отчетах:

State Street STT планирует объявить результаты за четвертый квартал 2025 года 16 января. Компания имеет ранг Zacks #3 и в настоящее время имеет Earnings ESP +0.33%.

Прогнозы квартальной прибыли для State Street остались неизменными на уровне $2.82 за последнюю неделю.

Earnings ESP для KeyCorp KEY составляет +1.20%, и в настоящее время он имеет ранг Zacks #2 (Покупка). Компания собирается опубликовать результаты за четвертый квартал 2025 года 20 января. Вы можете увидеть полный список акций Zacks с рангом #1 (Сильная покупка) здесь.

За последние семь дней консенсус-прогноз Zacks для квартальной прибыли KeyCorp остался неизменным на уровне 38 центов за акцию.

5 акций, которые готовы удвоиться

Каждая из них была выбрана экспертом Zacks в качестве любимой акции, которая может вырасти на +100% или более в ближайшие месяцы. В их числе

Акция #1: Разрушительная сила с заметным ростом и устойчивостью

Акция #2: Бычьи сигналы, указывающие на покупку на спаде

Акция #3: Одно из самых привлекательных вложений на рынке

Акция #4: Лидер в горячей отрасли, готовый к росту

Акция #5: Современная омни-канальная платформа, готовая к пружинистому росту

Большинство акций в этом отчете находятся под радаром Уолл-Стрит, что предоставляет отличную возможность войти на начальном этапе. Хотя не все выборы могут быть выигрышными, предыдущие рекомендации выросли на +171%, +209% и +232%.

Скачайте Atomic Opportunity: Возвращение ядерной энергетики бесплатно сегодня.

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями и взглядами автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод