Прибыль IBN за третий квартал снизилась из-за роста резервов и расходов, чистый процентный доход увеличился по сравнению с прошлым годом.

Прибыль после налогообложения ICICI Bank Ltd. (тикер IBN) за третий квартал финансового 2026 года (завершившийся 31 декабря) составила 113,2 миллиарда индийских рупий (1,3 миллиарда долларов), что на 4% ниже по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года. Результаты были подвержены негативному влиянию значительного роста резервов, увеличения операционных расходов и убытков от казначейства. Тем не менее, рост чистого процентного дохода (NII) и дохода от небанковских операций, а также устойчивый рост кредитования способствовали положительному результату.

Улучшение NII и дохода от сборов IBN, рост расходов

NII вырос на 7,7% по сравнению с прошлым годом до 219,3 миллиарда индийских рупий (2,4 миллиарда долларов). Чистая процентная маржа составила 4,30%, увеличившись на 5 базисных пунктов. Небанковский доход (исключая казначейство) составил 75,3 миллиарда индийских рупий (837 миллионов долларов), увеличившись на 12,4% по сравнению с прошлым годом. Доход от сборов увеличился на 6,3% до 65,7 миллиарда индийских рупий (731 миллион долларов). В отчетном квартале IBN понес убытки от казначейства в размере 1,57 миллиарда индийских рупий (17 миллионов долларов) по сравнению с прибылью от казначейства в 3,71 миллиарда индийских рупий (41 миллион долларов) за аналогичный квартал прошлого года. Операционные расходы составили 119,4 миллиарда индийских рупий (1,3 миллиарда долларов), увеличившись на 13,2% по сравнению с прошлым годом.

Рост кредитов и депозитов ICICI Bank

На 31 декабря 2025 года общий объем кредитов ICICI Bank составил 14 661,5 миллиарда индийских рупий (163,1 миллиарда долларов), увеличившись на 4,1% по сравнению с предыдущим кварталом. Рост был в основном обусловлен значительным увеличением объемов розничного кредитования, сельскохозяйственного кредитования, кредитования бизнес-банков и корпоративного кредитования. Общий объем депозитов составил 16 596,1 миллиарда индийских рупий (184,6 миллиарда долларов), увеличившись на 3,2% по сравнению с предыдущим кварталом.

Качество кредитования IBN: смешанные результаты

На 31 декабря 2025 года коэффициент чистых проблемных активов (NPA) составил 0,37%, что ниже 0,42% в аналогичный период прошлого года. В отчетном квартале возвраты и улучшения (исключая списания и продажи) проблемных активов составили 32,8 миллиарда индийских рупий (365 миллионов долларов). В отчетном квартале было зарегистрировано чистое увеличение проблемных активов в размере 20,7 миллиарда индийских рупий (231 миллион долларов). Общие добавления к проблемным активам составили 53,6 миллиарда индийских рупий (596 миллионов долларов), в то время как списания проблемных активов составили 20,5 миллиарда индийских рупий (228 миллионов долларов). Резервы (исключая резерв на налоги) составили 25,6 миллиарда индийских рупий (285 миллионов долларов) по сравнению с 12,3 миллиарда индийских рупий (136,8 миллиона долларов) в аналогичном квартале прошлого года.

Сильные капитализационные коэффициенты ICICI Bank

В соответствии с рекомендациями Резервного банка Индии по нормам Базеля III, общий коэффициент достаточности капитала ICICI Bank составил 17,34%. Коэффициент достаточности капитала первого уровня составил 16,46% на 31 декабря 2025 года. Оба коэффициента значительно превышают минимальные требования.

Наше мнение о IBN

Увеличивающиеся расходы из-за инициатив ICICI Bank по цифровизации банковских операций ожидаются как фактор давления на прибыльность в ближайшие кварталы. Кроме того, слабое качество кредитования остается краткосрочным негативным фактором. Тем не менее, высокий спрос на кредиты, усилия по цифровизации операций для увеличения дохода от сборов и приемлемый экономический рост ожидаются как поддержка.

Цена ICICI Bank Limited, консенсус и сюрприз EPS

ICICI Bank в настоящее время имеет рейтинг Zacks #4 (Продажа). Полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) вы можете увидеть здесь.

Даты публикации отчетов других зарубежных банков

Deutsche Bank AG (тикер DB) планирует опубликовать результаты за четвертый квартал и полный 2025 год 29 января 2026 года. Консенсус-прогноз для квартальной прибыли DB не изменился и составляет 72 цента на акцию за последние семь дней. Эта цифра предполагает значительное увеличение по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года. Barclays (тикер BCS) планирует объявить результаты за четвертый квартал и полный 2025 год 10 февраля 2026 года. Консенсус-прогноз для квартальной прибыли BCS не изменился и составляет 42 цента на акцию за последнюю неделю. Эта цифра предполагает увеличение на 23,5% по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года.

#1 акция в секторе полупроводников для покупки (не NVDA)

Удивительный спрос на данные способствует следующей цифровой золотой лихорадке на рынке. Поскольку центры обработки данных продолжают строиться и постоянно обновляться, компании, предоставляющие оборудование для этих гигантов, станут NVIDIАми завтрашнего дня. Один из менее известных производителей микросхем уникально позиционирован для использования следующей стадии роста этого рынка. Он специализируется на полупроводниковых продуктах, которые титаны вроде NVIDIA не производят. Он только начинает выходить на первый план, и это именно то место, где вы хотите быть.

Посмотрите эту акцию сейчас бесплатно >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод