Прибыль и выручка Autodesk за 4 квартал превысили оценки, увеличившись по сравнению с прошлым годом.
Autodesk ADSK объявила о неконсолидированной прибыли на акцию за четвертый квартал финансового 2026 года в размере $2.85, что превышает консенсус-прогноз Zacks на 8.37% и увеличилось на 25% по сравнению с предыдущим годом. Компания сообщила о выручке в размере $1.95 миллиарда, что превышает консенсусный показатель на 2.48% и выросло на 19% по сравнению с предыдущим годом, как в отчетном, так и в постоянном валютном исчислении (cc). Autodesk продемонстрировала высокие результаты в квартале, чему способствовало выдающееся превышение показателей в области архитектуры, инженерии, строительства и эксплуатации (AECO) — особенно в строительстве и на развивающихся рынках — при этом устойчивые инвестиции в центры обработки данных, инфраструктуру и промышленные здания более чем компенсировали слабость в коммерческой недвижимости. Компания также наблюдала более сильные, чем ожидалось, соглашения по корпоративным бизнес-услугам и выставлению счетов за подписку на продукты, благоприятную линейность выставления счетов в течение квартала и доходы, полученные заранее, которые превысили ожидания. Руководство остается уверенным в долгосрочной траектории бизнеса, поддерживаемой стратегией облачных и ИИ-платформ, развиваемыми способностями агентного ИИ и масштабируемой экосистемой платформы, созданной для следующего поколения рабочих процессов проектирования и изготовления.
Autodesk, Inc. Цена, Консенсус и Удивление EPS
Детали выручки ADSK за Q4
Autodesk реорганизовала отчетность о доходах в финансовом 2026 году, теперь представляя доходы по типу продукта — Дизайн, Изготовление и Прочее — в дополнение к традиционным разбивкам по семейству продуктов и регионам. Доходы от Дизайна (82.2% от общего объема доходов) увеличились на 19% по сравнению с предыдущим годом и составили $1.61 миллиарда. Доходы от Изготовления (11.1% от общего объема доходов) выросли на 24% до $218 миллионов. Прочие доходы (6.6% от общего объема доходов) увеличились на 21% до $130 миллионов в отчетном квартале. По регионам доходы из Америки (43.3% от доходов) увеличились на 16% по сравнению с соответствующим кварталом прошлого года до $847 миллионов. Доходы из региона EMEA (39.7% от доходов) выросли на 25% до $777 миллионов. Доходы из Азиатско-Тихоокеанского региона (17% от доходов) увеличились на 16% до $333 миллионов. Выставленные счета на сумму $2.8 миллиарда увеличились на 33% по сравнению с предыдущим годом в отчетном квартале.
Детали продуктовой линии ADSK
Autodesk предлагает в основном четыре семейства продуктов: AECO, AutoCAD и AutoCAD LT, Производство (MFG) и Медиа и Развлечения (M&E). Доходы от AECO (49.8% от доходов) увеличились на 22% по сравнению с предыдущим годом до $975 миллионов. Доходы от AutoCAD и AutoCAD LT (24.4% от доходов) выросли на 17% до $478 миллионов. Доходы от MFG (19.5% от доходов) увеличились на 20% до $381 миллиона. Доходы от M&E (4.6% от доходов) увеличились на 7% до $90 миллионов.
Операционные результаты ADSK
Неконсолидированная операционная маржа увеличилась до 38%, улучшившись примерно на 100 базисных пунктов по сравнению с предыдущим годом. Операционная маржа по GAAP составила 22%, оставаясь в целом на уровне предыдущего года, в основном отражая резервы на реструктуризацию в размере $100 миллионов, связанные с инициативой оптимизации выхода на рынок компании.
Баланс и денежный поток ADSK
По состоянию на 31 января 2025 года у Autodesk было наличных средств и их эквивалентов (включая рыночные ценные бумаги) на сумму $2.59 миллиарда по сравнению с $1.98 миллиарда по состоянию на 31 октября 2025 года. По состоянию на 31 января 2026 года отложенные доходы увеличились на 14% до $4.69 миллиарда по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Неучтенные отложенные доходы составили $3.61 миллиарда, что представляет собой увеличение на 28% по сравнению с предыдущим годом. Оставшиеся обязательства по исполнению (RPO) увеличились на 20% до $8.30 миллиарда. Текущий RPO увеличился на 23% до $5.48 миллиарда. Денежный поток от операционной деятельности составил $989 миллионов, что на 43% больше по сравнению с предыдущим годом. Свободный денежный поток составил $972 миллиона, что также представляет собой увеличение на 43%.
ADSK предоставляет прогноз на Q1 и полный финансовый год 2027
Autodesk прогнозирует выручку за первый квартал финансового 2027 года в диапазоне от $1.885 миллиарда до $1.900 миллиарда. Ожидается, что неконсолидированная прибыль на акцию составит от $2.82 до $2.86. На финансовый 2027 год Autodesk прогнозирует выручку в диапазоне от $8.1 миллиарда до $8.17 миллиарда, что соответствует росту на 12-13%. Выставленные счета ожидаются в диапазоне от $8.48 до $8.58 миллиарда. Неконсолидированная прибыль ожидается в диапазоне от $12.29 до $12.56 за акцию, что подразумевает рост на 18-20%. Компания прогнозирует неконсолидированную операционную маржу примерно на уровне 38.5-39%, что выше уровня финансового 2026 года в 38%. Свободный денежный поток ожидается в диапазоне от $2.7 до $2.8 миллиарда, что соответствует росту на 12-16% по сравнению с финансовым 2026 годом.
Рейтинг Zacks для ADSK и акции, которые стоит рассмотреть
В настоящее время Autodesk имеет рейтинг Zacks #4 (Продажа). Некоторые акции с лучшими рейтингами в более широком секторе компьютеров и технологий Zacks — это ATN International ATNI, Broadcom AVGO и Credo Technology CRDO. В то время как Credo Technology имеет рейтинг Zacks #1 (Сильная покупка), ATN International и Broadcom в настоящее время имеют рейтинг Zacks #2 (Покупка). Вы можете увидеть полный список сегодняшних акций с рейтингом #1 от Zacks здесь. ATN International собирается опубликовать результаты за четвертый квартал 2025 года 5 марта. Акции ATN International выросли на 79.8% за последние шесть месяцев. Broadcom планирует опубликовать результаты за первый квартал финансового 2026 года 4 марта. Акции Broadcom выросли на 10.6% за последние шесть месяцев. Credo Technology собирается опубликовать результаты за третий квартал финансового 2026 года 2 марта. Акции Credo Technology выросли на 4.7% за последние шесть месяцев.
Глава исследовательского отдела Zacks называет "Акцию, скорее всего, удвоится"
Наша команда экспертов только что выпустила 5 акций с наибольшей вероятностью роста на +100% или более в ближайшие месяцы. Из этих 5 акций директор по исследованиям Шераз Миан выделяет одну акцию, которая должна вырасти больше всего. Этот выбор — малоизвестная компания в области спутниковой связи. Ожидается, что космическая индустрия станет триллионной, и база клиентов этой компании быстро растет. Аналитики прогнозируют значительный рост доходов в 2025 году. Конечно, все наши элитные выборы не всегда оказываются успешными, но эта акция может значительно превзойти предыдущие акции Zacks, которые удвоились, такие как Hims & Hers Health, которые выросли на +209%.
Бесплатно: Узнайте о нашей топовой акции и 4 конкурентах
Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет. Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод