Прибыль HubSpot за IV квартал превысила ожидания благодаря сильному росту выручки.

HubSpot, Inc. HUBS представил впечатляющие результаты за четвертый квартал 2025 года, причем как выручка, так и чистая прибыль превзошли консенсусный прогноз Zacks. Поставщик программного обеспечения как услуги отметил рост выручки по сравнению с прошлым годом, поддерживаемый увеличением вовлеченности пользователей во всех сегментах. Интеграция передовых инструментов ИИ, включая современные функции, такие как ИИ-помощь, ИИ-агенты, ИИ-аналитика и ChatSpot, по всем продуктам и платформе для клиентов приносит больше ценности клиентам. Однако на премиум-рынке компания сталкивается с конкуренцией со стороны Salesforce и Microsoft. Ориентация руководства на расширение портфолио ИИ для получения конкурентного преимущества может принести долгосрочные выгоды, но в краткосрочной перспективе создать давление на маржу.

Чистая прибыль

По данным GAAP, компания зафиксировала чистую прибыль в размере 54,4 миллиона долларов или 1,04 доллара на акцию по сравнению с чистой прибылью в 4,9 миллиона долларов или 9 центов на акцию в аналогичном квартале прошлого года. Чистая прибыль по методу Non-GAAP составила 162,5 миллиона долларов или 3,09 доллара на акцию, что выше показателя в 124,9 миллиона долларов или 2,42 доллара на акцию в квартале прошлого года. Показатель превысил консенсусный прогноз Zacks в 2,99 доллара на акцию.

За 2025 год компания сообщила о чистой прибыли по GAAP в размере 45,9 миллиона долларов или 86 центов на акцию по сравнению с чистой прибылью в 4,6 миллиона долларов или 9 центов на акцию в 2024 году. Чистая прибыль по Non-GAAP составила 516 миллионов долларов или 9,7 доллара на акцию по сравнению с 434,1 миллиона долларов или 8,12 доллара на акцию в 2024 году.

Выручка

Квартальная выручка увеличилась до 846,7 миллиона долларов с 703,2 миллиона долларов, зафиксированных в аналогичном квартале прошлого года. Компания наблюдает стабильное принятие многопользовательских хабов со стороны корпоративных клиентов на премиум-рынке. Здоровое увеличение числа новых клиентов в стартовом издании, наряду с оптимизацией цен, способствовало росту чистых продаж в нижнем сегменте рыночного спектра. Более того, клиенты, использующие бесплатные версии, все чаще выбирают премиум-планы благодаря более быстрому получению ценности и бесшовной интеграции с ИИ. Выручка превысила консенсусный прогноз Zacks в 830 миллионов долларов.

За 2025 год компания сообщила о выручке в 3,13 миллиарда долларов, что на 19% больше по сравнению с прошлым годом. HubSpot добавил более 9 800 новых клиентов за квартал, что увеличило общее количество клиентов до 288 706, что на 16% больше по сравнению с прошлым годом. Выручка от подписок выросла до 829 миллионов долларов, что на 21% больше по сравнению с аналогичным отчетным периодом прошлого года. Этот показатель превысил консенсусный прогноз Zacks в 811,55 миллиона долларов. Средняя выручка от подписки на клиента увеличилась на 3% по сравнению с прошлым годом до 11 700 долларов. Выручка от профессиональных услуг и других источников составила 17,8 миллиона долларов, увеличившись на 12% по сравнению с аналогичным отчетным периодом прошлого года. Этот показатель также превысил консенсусный прогноз Zacks в 17,71 миллиона долларов.

Другие детали

Валовая прибыль за квартал составила 709,1 миллиона долларов, увеличившись с 599,8 миллиона долларов в аналогичном квартале прошлого года. Операционная прибыль по GAAP составила 48,23 миллиона долларов против чистого убытка в 10,8 миллиона долларов в аналогичном квартале прошлого года. Операционная прибыль по Non-GAAP улучшилась до 191 миллиона долларов с 133,07 миллиона долларов, с соответствующими маржами 22,6% и 18,9%.

Денежный поток и ликвидность

В четвертом квартале 2025 года компания сгенерировала 247,4 миллиона долларов наличными от операционной деятельности по сравнению с 194,1 миллиона долларов, сгенерированными в аналогичном квартале прошлого года. За 2025 год компания сгенерировала 760,7 миллиона долларов наличными от операционной деятельности по сравнению с 598,6 миллиона долларов в 2024 году.

По состоянию на 31 декабря 2025 года у HubSpot было 882,2 миллиона долларов наличных и эквивалентов, с 89,3 миллиона долларов в других долгосрочных обязательствах по сравнению с соответствующими показателями 512,7 миллиона долларов и 55,6 миллиона долларов в 2024 году.

Перспективы

На первый квартал 2026 года HubSpot прогнозирует выручку в диапазоне от 862 до 863 миллионов долларов, что на 21% больше при постоянной валюте. Компания ожидает, что чистая прибыль на акцию по Non-GAAP составит от 2,46 до 2,48 доллара. Ожидаемый диапазон операционной прибыли по Non-GAAP составляет 144-145 миллионов долларов, что указывает на операционную маржу в 17%.

На 2026 год руководство оценивает выручку в диапазоне от 3,69 до 3,7 миллиарда долларов, что на 18% больше по сравнению с прошлым годом по отчетным данным. Ожидается, что операционная прибыль по Non-GAAP составит от 736 до 740 миллионов долларов, что представляет собой операционную маржу в 20%. Чистая прибыль на акцию по Non-GAAP, вероятно, составит от 12,38 до 12,46 доллара.

Рейтинг Zacks

HubSpot в настоящее время имеет рейтинг Zacks #5 (Сильная продажа).

Предстоящие релизы

Universal Display OLED планирует опубликовать отчеты о прибыли за четвертый квартал 2025 года 19 февраля. Консенсусный прогноз Zacks для прибыли составляет 1,28 доллара на акцию, что подразумевает рост на 4,92% по сравнению с аналогичным показателем прошлого года.

Universal Display имеет долгосрочные ожидания роста прибыли на уровне 6,61%. Universal Display показал средний сюрприз по прибыли в 9,25% за последние четыре отчетных квартала.

Keysight Technologies, Inc. KEYS планирует опубликовать отчеты о прибыли за первый квартал финансового 2026 года 23 февраля. Консенсусный прогноз Zacks для прибыли составляет 1,99 доллара на акцию, что подразумевает рост на 9,34% по сравнению с аналогичным показателем прошлого года.

Keysight имеет долгосрочные ожидания роста прибыли на уровне 13,32%. Keysight показал средний сюрприз по прибыли в 4,24% за последние четыре отчетных квартала.

Akamai Technologies, Inc. AKAM планирует опубликовать отчеты о прибыли за четвертый квартал 2025 года 19 февраля. Консенсусный прогноз Zacks для прибыли составляет 1,75 доллара на акцию, что предполагает рост на 5,42% по сравнению с аналогичным показателем прошлого года.

Akamai имеет долгосрочные ожидания роста прибыли на уровне 5,96%. Akamai показал средний сюрприз по прибыли в 10,46% за последние четыре отчетных квартала.

5 акций, которые могут удвоиться

Каждая была выбрана экспертом Zacks как любимая акция, которая может вырасти на +100% или более в ближайшие месяцы. Они включают

Акция #1: Разрушительная сила с заметным ростом и устойчивостью

Акция #2: Бычьи знаки, сигнализирующие о покупке на падении

Акция #3: Один из самых привлекательных инвестиций на рынке

Акция #4: Лидер в горячей отрасли, готовый к росту

Акция #5: Современная омни-канальная платформа, готовая к росту

Большинство акций в этом отчетном списке находятся вне поля зрения Уолл-стрит, что предоставляет отличную возможность войти на начальном этапе. Хотя не все рекомендации могут оказаться выигрышными, предыдущие рекомендации выросли на +171%, +209% и +232%.

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод