Прибыль Ensign Group за IV квартал превысила прогнозы на фоне роста заполняемости.

Ensign Group, Inc. (ENSG) сообщила о скорректированной прибыли на акцию (EPS) за четвертый квартал 2025 года в размере $1.82, что на 4% превысило консенсус-прогноз Zacks. Чистая прибыль выросла на 19.5% по сравнению с прошлым годом. Операционные доходы увеличились на 20.2% по сравнению с прошлым годом и составили $1.36 миллиарда. Выручка оказалась ниже консенсус-прогноза на 0.5%. Сильные показатели прибыли были поддержаны улучшением коэффициентов заполняемости, увеличением числа пациентских дней и высоким уровнем оказания квалифицированных услуг. Положительные моменты были частично компенсированы возросшими расходами.

Скорректированная чистая прибыль Ensign Group составила $107.8 миллиона, что на 23.2% выше по сравнению с прошлым годом в рассматриваемом квартале. Заполняемость существующих объектов улучшилась на 240 базисных пунктов (bps) до 83.8%, в то время как заполняемость объектов на стадии перехода увеличилась на 290 bps по сравнению с прошлым годом до 84.9%. Общие расходы возросли на 19.9% по сравнению с прошлым годом и составили $1.24 миллиарда из-за возросших затрат на услуги, аренду и административные расходы, но оказались ниже нашей оценки в $1.25 миллиарда.

Обновление по сегментам Ensign Group:

Квалифицированные услуги: Доходы сегмента составили $1.3 миллиарда в четвертом квартале, что на 20.2% выше по сравнению с прошлым годом, но ниже нашей оценки на 1.5%. Этот показатель вырос благодаря повышению коэффициентов заполняемости и улучшению числа пациентских дней. Доход сегмента составил $169.3 миллиона, увеличившись с $141 миллиона годом ранее. В сегменте было 326 учреждений квалифицированного сестринского ухода и 31 объект на кампусе на конец квартала.

Стандартный носитель: Арендные доходы возросли на 37.2% по сравнению с прошлым годом и составили $34.5 миллиона в рассматриваемом квартале. Этот показатель был поддержан выкупами. Доход сегмента составил $10.3 миллиона, увеличившись на 38.3% по сравнению с прошлым годом. Средства от операций составили $20.4 миллиона, что на 33.9% больше по сравнению с прошлым годом.

Финансовое обновление ENSG (по состоянию на 31 декабря 2025 года):

Ensign Group завершила четвертый квартал с наличными и эквивалентами наличных в размере $503.9 миллиона, что увеличилось с показателя на конец 2024 года в $464.6 миллиона. У нее осталась возможность заимствования в размере $591.6 миллиона по кредитной линии на конец четвертого квартала. Общие активы составили $5.5 миллиарда, увеличившись с уровня в $4.7 миллиарда на конец 2024 года.

Долгосрочный долг — за вычетом текущих обязательств — составил $137.5 миллиона, снизившись с $141.6 миллиона по состоянию на 31 декабря 2024 года. Текущие обязательства по долгосрочному долгу составили $4.2 миллиона.

Общий капитал составил $2.2 миллиарда, увеличившись с показателя в $1.8 миллиарда на конец 2024 года.

ENSG генерировала чистый денежный поток от операций в размере $564.3 миллиона в 2025 году, что увеличилось с $347.2 миллиона.

ENSG предоставляет прогноз на 2026 год:

Ожидается, что доходы составят от $5.77 миллиарда до $5.84 миллиарда в 2026 году, что выше уровня 2025 года в $5.06 миллиарда, который увеличился на 18.7% по сравнению с прошлым годом. Ожидается, что скорректированный EPS составит от $7.41 до $7.61 в 2026 году, что выше уровня 2025 года в $6.57, который вырос на 19.5% по сравнению с прошлым годом.

Среднее взвешенное количество обыкновенных акций в обращении в настоящее время оценивается примерно в 60 миллионов, а налоговая ставка ожидается на уровне 25%.

Ensign в настоящее время имеет рейтинг Zacks #3 (Удерживать). Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом #1 Zacks (Сильная покупка) здесь.

Как показали себя другие медицинские компании?

Компании, принадлежащие более широкому медицинскому сектору, такие как HCA Healthcare, Inc. (HCA), Elevance Health, Inc. (ELV) и UnitedHealth Group Incorporated (UNH), также сообщили о результатах за декабрьский квартал. Вот как они проявили себя:

HCA Healthcare сообщила о скорректированном EPS за четвертый квартал 2025 года в размере $8.01, что превысило консенсус-прогноз Zacks на 8.8% благодаря сильному увеличению числа госпитализаций. Умеренные приросты посещений отделений неотложной помощи и рост выручки на одно эквивалентное поступление также поддержали показатели. Однако рост был частично компенсирован повышенными эксплуатационными расходами HCA Healthcare.

Elevance Health сообщила о скорректированном EPS за четвертый квартал 2025 года в размере $3.33, что превысило консенсус-прогноз Zacks на 7.3% благодаря сильному росту премий. По сегментам, подразделение Carelon показало сильный рост доходов, поддержанный выкупом и расширением рискованных услуг, в то время как Health Benefits увидела рост доходности премий и увеличение числа участников Medicare Advantage. Однако рост был частично компенсирован снижением общего числа членов Elevance Health и высоким уровнем расходов.

UnitedHealth Group сообщила о скорректированной прибыли на акцию за четвертый квартал 2025 года в размере $2.11, что превысило консенсус-прогноз Zacks в $2.09 благодаря росту членства на основе платных услуг и силе, продемонстрированной в Optum Rx. Однако чистая прибыль снизилась на 69% по сравнению с прошлым годом из-за высоких медицинских расходов. Выручка UnitedHealth выросла на 12% по сравнению с прошлым годом и составила $113.2 миллиарда. Выручка немного не дотянула до консенсус-прогноза.

5 акций, которые могут удвоиться

Каждая из них была выбрана экспертом Zacks как любимая акция №1 для роста на +100% или более в следующем году. Хотя не все рекомендации могут быть успешными, предыдущие рекомендации выросли на +112%, +171%, +209% и +232%.

Большинство акций в этом отчете находятся вне поля зрения Уолл-стрит, что предоставляет отличную возможность войти на раннем этапе.

Сегодня смотрите эти 5 потенциальных хитов >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод