Повышенная волатильность на долговом рынке сохраняется
Российские рынки к 17:20 по МСК перешли в зеленую зону. Индекс Мосбирижи прибавляет 0,14%, а РТС - 1,55%. Последнему оказывает поддержку укрепляющийся рубль.
Индекс Мосбиржи в течение дня нащупал уровень поддержки вблизи нижней границы диапазона 3170 – 3290 пунктов и вернулся в середину диапазона. Индекс РТС сегодня значительно вырос, установил новый годовой максимум и продолжает уверенно двигаться в сторону ноябрьского максимума 2022 года. Оптимизм на рынки вернулся на фоне позитивной динамики на глобальных рынках.
На долговом рынке в среду реализовалась коррекция. Индекс гособлигаций RGBI прибавляет 0,3%. Повышенная волатильность на долговом рынке сохраняется. Рынок сегодня немного вырос, несмотря на новые заявления ЦБ о возможном повышение ставки, в случае если регулятор не увидит устойчивого снижения инфляции. Это обусловлено тем, что данное заявление уже не первое и учтено в котировках.
В свою очередь, инфляция в последние две недели демонстрирует динамику к замедлению. Также постепенно замедляется кредитование. Можно говорить о появлении первых признаков влияния на экономику жесткой монетарной политики.
Сегодня по МСФО за 3 квартал года отучилась компания HeadHunter. Выручка выросла на 76,4% г/г, а чистая прибыль в 2 раза г/г, до 8,2 млрд рублей и 5,2 млрд рублей соответственно. Финансовые результаты оказались ожидаемо сильными, акции выросли более чем на 1%.
Среди лидеров роста сегодня оказались телекоммуникационный и электроэнергетический сектора. Индексы MOEXTL и MOEXEU прибавили по 1,9%. Хуже рынка завершил торги нефтегазовый сектор. Индекс MOEXOG показал рост всего 0,1%. Слабая динамика обусловлена снижением нефтяных котировок и укреплением рубля.
Глобальные рынки
Фьючерсы на индекс S&P500 перед открытием американских рынков растут на 0,1%. В свою очередь, доходность эталонной десятилетней отыграла часть снижения и вернулась выше 4,5%.
Позитивная динамика на рынке акций сохраняется на фоне хороших данных по потребительской инфляции, опубликованных во вторник. В октябре базовый индекс потребительских цен снизился до 4% г/г, в то время как ожидалось сохранение показателя на уровне 4,1% г/г.
Оптимизм возник из-за надежд на сохранение тенденции к снижению инфляции и, как следствие, сохранение базовой процентной ставки на текущем уровне. Соответственно, инвесторы предполагают, что данных мер будет хватать для снижения инфляции, а значит, ставку повышать больше не будут.
Рынки продолжат следить за статистикой. Сигналы к тому, что экономика США замедляется будут играть в пользу продолжения спекулятивного ралли на рынке акций.
Кроме того, в центре внимания остается встреча Си Цзиньпина и Джо Байдена на полях саммита АТЭС в Сан-Франциско. От нее ожидается начало процесса урегулирования торговых трений между двумя крупнейшими экономиками мира. Договорённости по урегулированию торговой войны могут вызвать дополнительный оптимизм как на рынке США, так и КНР.
Нефть
Нефть Brent по итогу российской основной торговой сессии ушла ниже $82 за баррель.
Сильного снижения нефти пока не предвидится. По данным МЭА и ОПЕК, спрос на нефть превышает предложение. Кроме того, сохраняется геополитическая напряженность на Ближнем Востоке. Также устойчивости нефтяных котировок могут способствовать рост спроса на рисковые активы вследствие замедления инфляции в США и надежда на то, что ставка в США больше повышаться не будет, а значит рецессии крупнейшей экономики мира ждать не стоит.
На следующей неделе ожидается заседание ОПЕК+, откуда могут поступить позитивные новости для нефтяного рынка.
Рубль
Российская валюта сегодня завершила день ниже 90 по отношению к доллару США.
Укреплению национальной валюты способствует ряд внешних и внутренних факторов, включая жесткую денежно-кредитную политику ЦБ, обязательства по реализации валютной выручки экспортерами и стабильные цена на нефть. Кроме того, стоит отметить снижение американского доллара на фоне замедления инфляции в США.
Приближение налогового периода усиливает рост национальной валюты. Пик выплат придется на конец ноября.
котировки актуальны на 17:20 по МСК