Поворот на 100 миллиардов долларов: почему Johnson & Johnson является моим главным "королем дивидендов" для покупки в 2026 году.

Ключевые моменты

Johnson & Johnson сталкивается с исками, падением патентов и переговорами по ценам на лекарства.

Несмотря на это, выручка компании продолжает расти и в этом году превысит 100 миллиардов долларов.

Сильный бизнес фармацевтической компании и отличная программа дивидендов делают ее привлекательной для покупки в текущей среде.

Инвесторы все больше беспокоятся о надвигающейся рецессии или падении рынка, или о том и другом. Эти опасения понятны, учитывая недавние геополитические и макроэкономические события, а также тот факт, что индекс Nasdaq Composite недавно опустился ниже уровня коррекции. В такой среде полезно инвестировать в стабильные компании, выплачивающие дивиденды, так как у них зачастую есть сильные бизнесы, способные выдержать серьезные экономические испытания. Возможно, будет особенно полезно обратить внимание на Dividend Kings, группу компаний, которые увеличивают свои выплаты как минимум на протяжении 50 лет подряд. Рассмотрим один из Dividend Kings, который является одним из моих фаворитов для покупки прямо сейчас: Johnson & Johnson (NYSE: JNJ). Вот больше информации об этом лидере в области здравоохранения.

Создаст ли искусственный интеллект первого триллионера в мире? Наша команда только что выпустила отчет о одной малоизвестной компании, называемой "Незаменимая монополия", которая предоставляет критически важные технологии, необходимые как Nvidia, так и Intel. Продолжайте »

Достижение редкого успеха

Johnson & Johnson столкнулась с рядом проблем в последние годы. Давайте кратко перечислим некоторые из них. Компания по-прежнему имеет дело с тысячами исков от истцов, которые утверждают, что ее продукты на основе талька вызвали у них рак. И что еще хуже, утверждается, что этот гигант здравоохранения знал о рисках и ничего не сделал, чтобы исправить ситуацию. Johnson & Johnson также столкнулась с падением патентов. Только в прошлом году она потеряла исключительное право на патент на Stelara, иммунодепрессант, в США, после того как эта терапия столкнулась с той же судьбой в Европе в 2024 году.

Stelara достигла пиковых продаж в 10,9 миллиарда долларов в 2023 году, что составило почти 13% выручки компании в том году — это значительная сумма. Потеря патентной эксклюзивности для такого драйвера роста может стать серьезной проблемой для любого фармацевта. Затем есть тот факт, что Johnson & Johnson сталкивается с переговорами по ценам на лекарства, навязанными правительством, в США. Несколько ее терапий стали мишенью. Johnson & Johnson будет генерировать меньшие продажи от этих продуктов в результате.

Даже с этими трудностями Johnson & Johnson демонстрирует хорошие результаты. В прошлом году чистая выручка компании выросла на 6% по сравнению с предыдущим годом до 94,2 миллиарда долларов, в то время как скорректированная прибыль на акцию увеличилась на 8,1% до 10,79 доллара. Johnson & Johnson прогнозирует, что ее выручка вырастет до примерно 100,5 миллиарда долларов в середине 2026 года, что будет представлять собой увеличение на 6,7% по сравнению с предыдущим годом. Примечательно, что это будет всего лишь второй случай, когда биофармацевтическая компания достигнет 100 миллиардов долларов годовой выручки. Это было бы впечатляюще, даже если бы Johnson & Johnson не сталкивалась со всеми этими трудностями.

Дивиденды в безопасности

Даже если рецессия на подходе, бизнес Johnson & Johnson должен быть в порядке. Вот три причины, почему. Во-первых, спрос на медицинские продукты, особенно спасительные лекарства (в отличие от, скажем, эстетических процедур), не останавливается и даже не замедляется значительно во время экономических спадов. Во-вторых, бизнес Johnson & Johnson один из самых диверсифицированных, которые могут найти инвесторы в этом секторе. Фармацевтическое подразделение компании охватывает множество терапевтических областей, включая иммунологию, онкологию, инфекционные болезни и нейробиологию.

Частично благодаря широкому ассортименту продукции компании она может относительно легко преодолевать большие падения патентов. Johnson & Johnson также имеет сильный бизнес в области медицинских технологий, предлагая продукцию в нескольких нишах. В-третьих, Johnson & Johnson имеет надежную финансовую позицию. Одним из лучших доказательств этого является рейтинг AAA компании — самый высокий доступный — от S&P Global. Johnson & Johnson крайне маловероятно не выполнит свои обязательства.

Даже потеря некоторых своих патентных исков не станет смертельным ударом для этого гиганта здравоохранения. Вот почему несколько судей отклонили ее попытки привязать эти иски к дочернему обществу, для которого затем будет подан иск о банкротстве. Таким образом, Johnson & Johnson — отличная акция для покупки в эти трудные, волатильные времена. Акции могут помочь закрепить ваш портфель, обеспечивая регулярные выплаты — Johnson & Johnson увеличивает свои дивиденды на протяжении 63 последовательных лет. И в долгосрочной перспективе Johnson & Johnson может обеспечить отличные доходы, особенно для инвесторов, которые реинвестируют дивиденды.

Стоит ли сейчас покупать акции Johnson & Johnson?

Перед тем как покупать акции Johnson & Johnson, учтите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для покупки сейчас... и Johnson & Johnson не была среди них. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали 1,000 долларов в момент нашей рекомендации, вы бы имели 555,526 долларов!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали 1,000 долларов в момент нашей рекомендации, вы бы имели 1,156,403 долларов!*

Теперь стоит отметить, что общая средняя доходность Stock Advisor составляет 968% — это значительно превышает 191% для S&P 500. Не пропустите последний список из 10 лучших, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Доходность Stock Advisor по состоянию на 11 апреля 2026 года.

Проспер Джуниор Бакини имеет акции Johnson & Johnson. Motley Fool рекомендует Johnson & Johnson. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются взглядами автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод