Понижательное движение на российском рынке сегодня возглавляют машиностроительный и энергетический секторы

В четверг рынкам удалось несколько "обуздать" свои движения в преддверии заседаний Банка Англии и ЕЦБ - желающих активно торговать пусть и перед ожидаемо известными решениями центробанков все же немного. Тем не менее, японский индекс Nikkei 225 снизился сегодня на 0,85% и потерял уже почти 19%, опустившись с 52-недельного максимума, достигнутого 23 мая. Таким образом, индексу остался всего процент до вступления в техническую "медвежью зону". Инвесторы теряют надежду на то, что "медовый период" абэномики и фондового рынка продлится долго. Индексы материкового и островного Китая опускались после данных о майских продажах на вторичном рынке жилья Пекина, которые выросли на 40,8% м/м. Инвесторы опасаются следующего витка ужесточения правил на рынке недвижимости со стороны федеральных и региональных властей Китая. В фарватере снижения закономерно были акции компаний, функционирующих в сфере недвижимости, и финансовые компании. Европейские индексы торгуются неуверенно. Начав день умеренным ростом, ближе к полудню они просели к нейтральным линиям: на 14:45 мск FTSE100 (+0,01%), CAC40 (+0,31%), DAX (+0,15%). Банк Англии оставил базовую ставку (0,5%) и объем выкупа активов (£375 млрд.) без изменения. Согласно данным отчета Федерального министерства экономики и технологий Германии, объем промышленных заказов в Германии сократился в апреле на 2,3% против роста на 2,2% в марте. Это хуже ожиданий, т.к. эксперты прогнозировали сокращения показателя всего на 1,0%. В настоящее время рынки ждут решения ЕЦБ по процентной ставке. Однако, несмотря на то, что в мае глава ЕЦБ Марио Драги говорил о готовности предпринимать дальнейшие шаги для "оживления" региональной экономки, если ситуация будет ухудшаться дальше, последние статданные были противоречивыми и в целом не давали основания для сокращения базовой ставки ЕЦБ на сегодняшнем заседании. А тем временем рецессия в еврозоне продолжается шестой квартал подряд. И на этом фоне МВФ собирается признать "mea culpa" в отношении своих действий и действий участников Тройки в отношении Греции, что только усугубляет ситуацию. В частности в документе для внутреннего пользования, который попал в прессу, МВФ признает, что прогнозы Тройки по дальнейшему развитию долговой нагрузки Греции были ошибочными, причем ошибки оказались "очень существенными". А весь процесс решения долговых проблем Греции Фонд характеризует как "попытку отсрочить долговой кризис в самой еврозоне" и заражение им других стран региона. Трехмесячный фьючерс на индекс SNP500 к середине торгов подрос на 4,5 п. Трехмесячные нефтяные фьючерсы растут на данных о максимальном с начала 2013 г. сокращении запасов нефти и нефтепродуктов в США: фьючерс на wti +0,46 $94,20 за баррель, фьючерс на brent +0,11% $103,15. Цена на золото преодолела отметку $1400 за унцию: трехмесячный золотой фьючерс +0,24 $1403,64/oz. С сентября прошлого года цена на золото опустился на 20% за унцию, цена на серебро - на 35% с октября 2012 г. Подножку ценам на золото вновь поставило министерство финансов Индии, которое второй раз за последние полгода повысило пошлину на импорт золота в страну (с 6 до 8%), чтобы обуздать рекордный спрос на драгметалл (в мае импорт золота составил 162 тонны, вдвое превзойдя средний месячный показатель) и тем самым сократить дефицит текущего счета, который, в свою очередь, негативно влияет на ЗВР Индии и на курс рупии. О таком же невероятном спросе сообщает представитель Монетарного двора США: в апреле было продано 209500 унций золота (максимум с декабря 2009 г.) и 70000 унций серебря (максимум с января 2013 г.). При этом золотодобывающие компании опасаются, что дна цены на золото и серебро еще не достигли. По их оценкам, средняя себестоимость добычи унции золота составляет $1060/oz, унции серебра - $20/oz - на этих уровнях и прогнозируется дно. Российский рынок акций хаотично двигался по обе стороны от нейтральной линии в утренние часы: на 15:30 мск индекс ММВБ (-0,10% 1325,4 п.,) индекс РТС (-0,11% 1299,6 п.). Объем торгов акциями на ММВБ составил скромные 12,5 млрд. рублей - минимальное значение объема в июне. В отраслевом срезе на положительной территории торгуются финансовый (+1,0%) и потребительский (+0,26%) индексы. Машиностроительный (-1,42%) и энергетический (-1,04%) секторы - во главе понижательного движения. Среди голубых фишек на ММВБ лидерами падения стали Ростелеком (-2,66%), Северсталь (-1,95%), Интер РАО (-1,14%). На мажорной ноте торгуются бумаги ГМК Норникель (+0,78%) и Роснефти (+0,75%). Капитализации Норникеля растет сегодня по двум причинам. Во-первых, на ГОСА основной акционер В. Потанин рекомендовал выплатить дивиденды за 2012 г. на уровне 400 руб. 81 коп. на акцию, при этом дивидендная доходность составит около 8%, по оценкам Потанина. Во-вторых, китайские СМИ сообщили сегодня, что Китай будет наращивать импорт никеля и меди в этом году, а сам Норникель планирует увеличить продажу российских металлов в 2014-2016 гг. Роснефть растет на фоне падающих котировок акций ТНК-ВР, которые ушли в красную зону, как только стало известно, что компания не будет выплачивать дивиденды по итогам 2012 г. ТНК-ВР, которая до 2012 г. была одной из основных "инвестиционных идей" на российском рынке, второй раз подряд отказывается от дивидендных выплат. Ранее глава Роснефти И. Сечин заверял миноритариев, что ТНК-ВР будет направлять на выплату дивидендов не менее, чем Роснефть - то есть 25% от чистой прибыли. Среди менее ликвидных бумаг вновь падают акции Мечела (-3,45%), по которым, как ожидается, вскоре начнут срабатывать margin calls. И впервые за несколько последних торговых сессий снизились акции Уралкалия (-0,1%) после того, как стало известно, что компания выкупит 6,4% своих акций с дисконтом к рынку у фонда Forma Commercial Ltd. По итогам погашения выкупленных акций (после окончания программы обратного выкупа 13 ноября 2013 г.) показатель free-float Уралкалия составит 50%.