"Почему" в среду мы опубликовали Топ-3 необычайно активных опций

Три наиболее необычно активных опциона на торгах в среду имели среднее соотношение Vol/OI (отношение объема к открытому интересу), равное 133,89. По моему опыту, когда я писал о необычной активности по опционам, это относительно высокий показатель для опционов, срок действия которых истекает через неделю или более.

В результате я решил разобраться, “почему” у каждой из трех акций необычно активны опционы. Это может быть случайностью для этой троицы, а может указывать на что-то более значимое.

Давайте разберемся.

О каких опционах идет речь

За опционами стоят три акции: ZipRecruiter (ZIP), Carrier Global (CARR) и PG&E (PCG). Итак, мы рассматриваем компанию, предоставляющую бизнес-услуги, производителя систем кондиционирования воздуха и коммунальную компанию из Калифорнии.

Полагаю, вы могли бы возразить, что Carrier и PG& E связаны друг с другом, потому что в связи с изменением климата стало необходимым кондиционирование воздуха. В конце концов, коммунальные службы должны обеспечивать дополнительное потребление электроэнергии для увеличения ее использования.

В последние годы я не часто освещал ZipRecruiter. Я обсудим ситуацию с ним в последнюю очередь.

Carrier Global

Акции Carrier выросли более чем на 30% с начала года и на 478% за последние пять лет. В последний раз я публиковал информацию об акциях для Barchart в апреле. Компания трансформирует свой бизнес в стиле конгломерата в бизнес, ориентированный на климатическую отрасль, и я думаю, что это мудрое решение.

“Carrier - это разумная долгосрочная инвестиция для всех, кто считает изменение климата реальностью. Она предлагает системы кондиционирования воздуха для коммерческих и жилых помещений”, - написал я 26 апреля.

Тогда мое внимание привлекла необычно активная опция, которая была предложена 20 сентября по цене 67 долларов США с ценой предложения 2,00 доллара США. Должно быть, я неправильно определил цену исполнения. Акции компании торгуются на уровне $67, а не $67,50. За последние пять месяцев они выросли на 305%, а в годовом исчислении - на 732%. На предрыночных торгах их акции торгуются на уровне $73,60.

Таким образом, предложение Carrier от 20 декабря стоимостью 80 долларов было вторым по величине соотношением объема продаж на торгах в среду (без учета опционов, срок действия которых истекает завтра) на уровне 131,94. До истечения срока действия заявки остается 101 день, и первоначальный взнос в размере 2,60 долларов составляет 3,3%. Все, что ниже 5%, является разумным.

Срок действия этого предложения истекает через 101 день, в то время как у апрельского предложения было 147 дней, чтобы что-то произошло. Тем не менее, это все еще разумный срок. Исходя из разницы в 0,34894, вы можете удвоить свои деньги, продав контракт до истечения срока его действия, если он подорожает на 7,45 долларов (10,1%) в течение следующих 14 недель.

В настоящее время он торгуется в пределах 47 центов от своего исторического максимума - он был выделен из United Technologies в апреле 2020 года, — и техническое заключение Barchart на 100% подтверждает его эффективность.

Вчера, 20 декабря, в 15:36 по восточному времени было совершено 20 798 сделок на сумму 80 долларов.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод