Почему акции Wabtec (WAB) упали на 5.3% с момента последнего отчета о доходах?

Прошло около месяца с момента последнего отчета о доходах Westinghouse Air Brake Technologies (WAB). Акции потеряли около 5,3% за этот период, демонстрируя худшие результаты по сравнению с S&P 500. Но инвесторы, вероятно, задаются вопросом, продолжится ли негативная тенденция вплоть до следующего отчета о доходах, или Wabtec готов к прорыву? Сначала давайте быстро взглянем на самый последний отчет о доходах, чтобы лучше понять недавние факторы, влияющие на Wabtec, прежде чем мы рассмотрим, как инвесторы и аналитики отреагировали в последнее время.

Wabtec Q4 Earnings Beat Estimates

Wabtec опубликовал обнадеживающие результаты за четвертый квартал 2025 года, где как прибыль, так и выручка превысили консенсус-прогноз Zacks и увеличились по сравнению с прошлым годом.

Четвертая квартальная прибыль на акцию составила $2.10, что превысило консенсус-прогноз Zacks в $2.07 и увеличилось на 25% по сравнению с прошлым годом благодаря росту продаж и увеличению операционной маржи. Выручка составила $2.97 миллиарда, превысив консенсус-прогноз Zacks в $2.86 миллиарда. Выручка выросла на 14.8% по сравнению с прошлым годом благодаря увеличению продаж в сегменте грузовых перевозок, который включал приобретения (Inspection Technologies и Frauscher Sensor Technology). Сильные продажи в сегменте транзита также способствовали росту выручки.

Сегментные достижения WAB

Чистые продажи в сегменте грузовых перевозок составили $2.1 миллиарда, увеличившись на 18.3% по сравнению с прошлым годом. Увеличение было поддержано ростом продаж оборудования (увеличение на 33% благодаря большему количеству поставок локомотивов), цифровых продаж (увеличение на 74.4% благодаря приобретениям Inspection Technologies и Frauscher Sensor Technology) и продаж компонентов. Скорректированная операционная маржа сегмента грузовых перевозок возросла до 22.1% с 19.7% в аналогичном квартале прошлого года.

В сегменте транзита чистые продажи увеличились на 6.7% по сравнению с прошлым годом до $842 миллионов благодаря сильным продажам запчастей и оригинального оборудования. Скорректированная операционная маржа сегмента сократилась на 2.4 пункта до 14%. Этот показатель пострадал от производственных неэффективностей и роста операционных расходов в процентном соотношении к выручке.

Другие детали Q4 WAB

Общие операционные расходы в отчетном квартале увеличились на $147 миллионов по сравнению с прошлым годом до $610 миллионов. Операционное соотношение (операционные расходы в процентном соотношении к чистым продажам) ухудшилось до 20.6% с 17.9% годом ранее. Более низкое значение этого показателя является желательным.

Wabtec завершил четвертый квартал с наличными, эквивалентами наличности и ограниченными денежными средствами в размере $789 миллионов по сравнению с $710 миллионами на конец 2024 года. Долгосрочные обязательства составили $4.3 миллиарда по сравнению с $3.5 миллиарда на конец предыдущего года.

В отчетном квартале WAB выкупил акции на сумму $75 миллионов. Его совет директоров увеличил существующую авторизацию на выкуп акций до $1.2 миллиарда.

Впечатляющий прогноз WAB на 2026 год

Wabtec ожидает выручку в диапазоне от $12.19 до $12.49 миллиарда. Компания прогнозирует скорректированную прибыль на акцию в диапазоне от $10.05 до $10.45. Прогноз включает влияние недавнего приобретения Dellner Couplers, которое было завершено 10 февраля 2026 года. Ожидаемая налоговая ставка составляет около 24.5%.

Как изменялись прогнозы с тех пор?

Выясняется, что пересмотры прогнозов за последний месяц не изменились.

Оценки VGM

В настоящее время у Wabtec хороший коэффициент роста B, хотя он значительно уступает в коэффициенте импульса с F. Акции имеют оценку D с точки зрения стоимости, что помещает их в нижние 40% для инвесторов в ценности.

В целом, у акций есть агрегированный VGM Score C. Если вы не сосредоточены на одной стратегии, этот показатель должен вас заинтересовать.

Прогноз

Wabtec имеет рейтинг Zacks #2 (Покупка). Мы ожидаем выше среднего дохода от акций в следующие несколько месяцев.

Только что выпущено: Топ-10 акций Zacks на 2026 год

Поторопитесь – вы все еще можете успеть присоединиться к нашим 10 лучшим тикерам на 2026 год. Отобранный директором исследований Zacks Шеразом Мианом, этот портфель был удивительно и последовательно успешным.

С момента начала в 2012 году по ноябрь 2025 года топ-10 акций Zacks выросли на +2530.8%, что более чем в 4 раза превышает +570.3% S&P 500.

Шераз проанализировал 4400 компаний, охваченных рейтингом Zacks, и отобрал 10 лучших для покупки и удержания в 2026 году. Вы все еще можете быть среди первых, кто увидит эти только что выпущенные акции с огромным потенциалом.

Смотрите новые топ-10 акций >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Wabtec (WAB): Бесплатный отчет об анализе акций.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод