Почему акции Allstate (ALL) выросли на 4,2% с момента последнего отчета о доходах?

Прошел месяц с последнего отчета о доходах Allstate (ALL). Акции добавили около 4.2% за этот период, превзойдя S&P 500. Продолжится ли недавняя положительная тенденция перед следующим отчетом о доходах, или Allstate ожидает коррекции? Для начала давайте быстро рассмотрим последний отчет о доходах, чтобы лучше понять недавние факторы, влияющие на The Allstate Corporation, прежде чем мы углубимся в реакцию инвесторов и аналитиков в последнее время.

Allstate Q3 Earnings Beat Estimates on Rising Investment Income

Allstate сообщила о скорректированной чистой прибыли за третий квартал 2025 года в размере $11.17 на акцию, что превысило консенсус-прогноз Zacks на 36.2%. Чистая прибыль значительно возросла по сравнению с $3.91 годом ранее. Операционные доходы выросли на 3.8% по сравнению с прошлым годом и составили $17 миллиардов, но не дотянули до консенсус-прогноза на 2%. Более высокие, чем ожидалось, доходы за третий квартал были поддержаны ростом страховых премий, улучшением инвестиционного дохода и снижением затрат и расходов. Однако этот рост частично компенсировался снижением скорректированной чистой прибыли от подразделения защитных услуг.

Ключевые моменты из результатов Allstate за третий квартал

Премии по страхованию имущества и несчастных случаев увеличились на 6.4% по сравнению с прошлым годом и составили $15.3 миллиарда. Чистый инвестиционный доход составил $949 миллионов, что на 21.2% больше по сравнению с прошлым годом, благодаря растущему портфелю на основе рыночной стоимости и улучшению дохода на основе результатов. Этот показатель превысил консенсус-прогноз Zacks в размере $832 миллионов. Инвестиционный доход на основе рыночной стоимости увеличился на 10.2% по сравнению с прошлым годом и составил $780 миллионов в рассматриваемом квартале. Общие затраты и расходы снизились на 13.5% по сравнению с прошлым годом и составили $13.2 миллиарда, что ниже нашего прогноза в $15.2 миллиарда. Снижение по сравнению с прошлым годом было обусловлено уменьшением страховых убытков и расходов на претензии, а также убытками по полисам по accident, health и другим видам страхования. Убытки от катастроф уменьшились до $558 миллионов с $1.7 миллиарда годом ранее. Предналоговая прибыль Allstate составила $4.8 миллиарда в третьем квартале, что значительно больше показателя годичной давности в $1.4 миллиарда. По состоянию на 30 сентября 2025 года общее количество действующих полисов составило 209.5 миллиона, что на 3.8% больше по сравнению с прошлым годом.

Сегментационные результаты ALL

Премии, полученные от сегмента "Страхование имущества и ответственности", увеличились на 6.1% по сравнению с прошлым годом и составили $14.5 миллиарда, что связано с ростом средних премий по авто- и жилищному страхованию и количеством действующих полисов. Тем не менее, этот показатель не дотянул до консенсус-прогноза Zacks на 1.5%. Доход от андеррайтинга в данном подразделении составил $2.9 миллиарда по сравнению с показателем $495 миллионов за тот же квартал прошлого года. Основной комбинированный коэффициент улучшился на 450 базисных пунктов по сравнению с прошлым годом и составил 78.7%. Сегмент защитных услуг сообщил о доходах в размере $902 миллионов, что на 9.7% больше по сравнению с прошлым годом, благодаря Allstate Protection Plans и Roadside. Скорректированная чистая прибыль снизилась до $46 миллионов с $58 миллионов годом ранее.

Финансовые показатели (по состоянию на 30 сентября 2025 года)

Allstate завершила третий квартал с денежным балансом в $931 миллион, который увеличился с уровня $704 миллионов на конец 2024 года. Общие активы составили $120.4 миллиарда, увеличившись с $111.6 миллиарда на конец 2024 года. Долг составил $8.1 миллиарда, сохранившись на уровне конца 2024 года. Общий капитал увеличился до $27.5 миллиарда с уровня $21.4 миллиарда на конец 2024 года. Балансовая стоимость на одну обыкновенную акцию составила $95.95 по состоянию на 30 сентября 2025 года, увеличившись на 36.4% по сравнению с прошлым годом.

Как изменялись прогнозы с тех пор?

В течение последнего месяца инвесторы наблюдали растущую тенденцию в пересмотре прогнозов. Консенсус-прогноз изменился на 12.31% в результате этих изменений.

Оценки VGM

На данный момент у Allstate хороший балл роста B, однако ее балл по моментуму немного лучше и составляет A. Следуя тому же пути, акция получила оценку A по стороне стоимости, что ставит ее в верхние 20% для инвесторов по стоимости. В целом, у акции агрегированный балл VGM A. Если вы не сосредоточены на одной стратегии, этот балл - тот, который вам стоит учитывать.

Перспективы

Прогнозы в целом имеют тенденцию к росту для акций, и величина этих пересмотров выглядит многообещающе. Не вызывает удивления, что у Allstate ранг Zacks #1 (Сильная покупка). Мы ожидаем выше среднего дохода от акций в ближайшие несколько месяцев.

Результаты игрока в отрасли

Allstate является частью отрасли страхования Zacks - Страхование имущества и несчастных случаев. За последний месяц The Hartford Insurance Group (HIG), акция из той же отрасли, выросла на 3.1%. Компания сообщила о своих результатах за квартал, завершившийся в сентябре 2025 года, более месяца назад. The Hartford Insurance Group сообщила о доходах в размере $5.11 миллиардов в последнем отчете, что соответствует изменению по сравнению с прошлым годом +9.5%. EPS за тот же период составил $3.78 по сравнению с $2.53 годом ранее. Для текущего квартала ожидается, что The Hartford Insurance Group опубликует прибыль в размере $3.08 на акцию, что указывает на изменение +4.8% по сравнению с кварталом годом ранее. Консенсус-прогноз Zacks изменился на -0.3% за последние 30 дней. Общая направленность и величина пересмотров прогнозов приводят к рангу Zacks #3 (Держать) для The Hartford Insurance Group. Кроме того, акция имеет балл VGM A.

Акции квантовых вычислений готовы к росту

Искусственный интеллект уже изменил инвестиционный ландшафт, и его слияние с квантовыми вычислениями может привести к самым значительным возможностям для накопления богатства нашего времени. Сегодня у вас есть шанс позиционировать свой портфель на переднем крае этой технологической революции. В нашем срочном специальном отчете "За пределами ИИ: Квантовый скачок в вычислительной мощности" вы откроете для себя малоизвестные акции, которые, по нашему мнению, выиграют в гонке квантовых вычислений и принесут огромные прибыли ранним инвесторам. Получите доступ к отчету бесплатно сейчас >>

Хотите последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать "7 лучших акций на следующие 30 дней". Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет. Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод