Первая неделя торговли опционами PRM 19 декабря
Инвесторы Perimeter Solutions Inc (Тикер: PRM) увидели, как на этой неделе началась торговля новыми опционами с истечением 19 декабря. На Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов PRM на предмет новых контрактов с истечением 19 декабря и выделила один пут-контракт и один колл-контракт, представляющие особый интерес.
Пут-контракт с ценой страйка $22.50 имеет текущую цену покупки $1.85. Если инвестор решит продать этот пут-контракт, он обязуется купить акции по цене $22.50, но также получит премию, что приведет к базовой стоимости акций в $20.65 (до учета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций PRM, это может стать привлекательной альтернативой покупке по $23.25 за акцию сегодня.
Поскольку цена страйка $22.50 представляет собой примерно 3% скидку к текущей торговой цене акций (иначе говоря, она находится вне денег на тот процент), также существует вероятность, что пут-контракт истечет без стоимости. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) показывают, что текущая вероятность этого составляет 52%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет без стоимости, премия составит 8.22% возврата на денежные обязательства или 47.61% годовых — на Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже приведен график, показывающий историю торгов Perimeter Solutions Inc за последние двенадцать месяцев и выделяющий зелёным местоположение цены страйка $22.50 относительно этой истории:
Обращаясь к стороне коллов в цепочке опционов, колл-контракт с ценой страйка $25.00 имеет текущую цену покупки 65 центов. Если инвестор решит купить акции PRM по текущей цене $23.25 за акцию, а затем продаст этот колл-контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $25.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это обеспечит общий доход (без учета дивидендов, если таковые будут) в 10.32%, если акции будут выкуплены по истечению 19 декабря (до учета комиссий брокера). Конечно, значительная часть потенциального роста может остаться на столе, если акции PRM действительно вырастут, что подчеркивает важность изучения истории торгов Perimeter Solutions Inc, а также анализа бизнес-фундаменталов. Ниже приведен график, показывающий историю торгов PRM за последние двенадцать месяцев, с ценой страйка $25.00, выделенной красным:
Учитывая, что цена страйка $25.00 представляет собой примерно 8% премии к текущей торговой цене акций (иначе говоря, она находится вне денег на тот процент), также существует вероятность, что защищенный колл-контракт истечет без стоимости, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) показывают, что текущая вероятность этого составляет 57%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих данных (история торгов опциона также будет отражена в графике). Если защищенный колл-контракт истечет без стоимости, премия составит 2.80% дополнительного возврата инвестору или 16.19% годовых, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере пут-контракта составляет 53%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл-контракта составляет 81%.
Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 закрывающихся значений торговых дней, а также сегодняшнюю цену $23.25) на уровне 45%. Для получения дополнительных идей по пут- и колл-опционам, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.
Также см.:
Действия аналитиков
Покупка инсайдеров ZYTO
Фонды, владеющие OUTR
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод