Первая неделя торговли опционами LIF с 20 марта
Инвесторы в Life360 Inc (тикер: LIF) увидели, что на этой неделе стали доступны новые опционы, срок действия которых истекает 20 марта. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов LIF и выделила один пут- и один колл-контракт, представляющие особый интерес.
Пут-контракт с ценой исполнения $40.00 имеет текущую заявку в 25 центов. Если инвестор решит продать этот пут-контракт, он обязуется купить акции по цене $40.00, но также получит премию, что приведет к основанию затрат на акции в $39.75 (до вычетов комиссий брокера). Для инвестора, который уже заинтересован в покупке акций LIF, это может представлять собой привлекательную альтернативу покупке по цене $55.14/акция сегодня.
Поскольку цена исполнения $40.00 представляет собой приблизительно 27% скидку к текущей торговой цене акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), также существует вероятность, что пут-контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущие шансы на это событие составляют 87%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя график этих чисел на нашем сайте на странице деталей контракта для данного контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 0.62% доходности от денежных обязательств или 3.87% годовых — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже представлен график, показывающий историю торговли Life360 Inc за последние двенадцать месяцев, с выделением зеленым цветом места, где находится цена исполнения $40.00 относительно этой истории:
Обращаясь к стороне колл-контрактов цепочки опционов, колл-контракт с ценой исполнения $60.00 имеет текущую заявку в $2.10. Если инвестор решит купить акции LIF по текущей цене $55.14/акция, а затем продать этот колл-контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $60.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это обеспечит общую доходность (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 12.62%, если акции будут выкуплены по истечении 20 марта (до вычетов комиссий брокера). Конечно, если акции LIF действительно вырастут, можно оставить много потенциальной прибыли на столе, что делает важным анализ истории торговли Life360 Inc, а также изучение бизнес-фундаменталов. Ниже представлен график, показывающий историю торговли LIF за последние двенадцать месяцев, с выделением красным цветом цены исполнения $60.00:
Учитывая, что цена исполнения $60.00 представляет собой приблизительно 9% премии к текущей торговой цене акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), также существует вероятность, что контракт защищенного колла истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущие шансы на это событие составляют 57%. На нашем сайте на странице деталей контракта для данного контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать график этих чисел (история торговли опционного контракта также будет графически отображена). Если контракт защищенного колла истечет бесполезным, премия составит 3.81% дополнительной доходности для инвестора или 23.58% годовых, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере пут-контракта составляет 84%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл-контракта составляет 68%.
Тем временем мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 торговых дней закрытия, а также сегодняшнюю цену $55.14) как 61%. Для получения дополнительных идей о пут- и колл-опционных контрактах, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.
Также см.:
Акции технологий Уоррена Баффетта
Топ-10 хедж-фондов, владеющих BLDP
Цепочка опционов SPLK
Мнения и взгляды, выраженные в данном документе, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод