Первая неделя июля 2026 года торговли опционами для Cheesecake Factory (CAKE)
Инвесторы в Cheesecake Factory Inc. (символ: CAKE) увидели, что новые опционы начали торговаться на этой неделе с истечением в июле 2026 года. Одним из ключевых факторов, влияющих на цену, которую покупатель опциона готов заплатить, является временная стоимость, поэтому с 238 днями до истечения вновь торгуемые контракты представляют собой возможную возможность для продавцов путов или коллов получить более высокую премию, чем доступно для контрактов с более близким сроком истечения. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов CAKE для новых контрактов на июль 2026 года и выделила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес.
Пут контракт с ценой страйка $40.00 имеет текущую заявку в $3.10. Если инвестор решит продать этот пут контракт, он обязуется купить акции по $40.00, но также получит премию, что снизит базу затрат на акции до $36.90 (до учета брокерских комиссий). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций CAKE, это может представлять собой привлекательную альтернативу покупке по $44.34 за акцию сегодня.
Поскольку цена страйка $40.00 представляет собой приблизительно 10% скидку от текущей торговой цены акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), также существует вероятность того, что пут контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущие шансы на это составляют 68%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 7.75% доходности от денежного обязательства или 11.89% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже приведен график, показывающий историю торговли за последние двенадцать месяцев для Cheesecake Factory Inc., и выделяющий зеленым цветом, где находится цена страйка $40.00 относительно этой истории:
Переходя к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт с ценой страйка $45.00 имеет текущую заявку в $3.80. Если инвестор решит купить акции CAKE по текущему уровню цены $44.34 за акцию, а затем продать этот колл контракт как "покрытый колл", он обязуется продать акции по $45.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это обеспечит общую доходность (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 10.06%, если акции будут выкуплены на срок истечения в июле 2026 года (до учета брокерских комиссий). Конечно, значительная часть потенциального роста может остаться на столе, если акции CAKE действительно вырастут, поэтому важно изучать историю торговли за последние двенадцать месяцев для Cheesecake Factory Inc., а также анализировать бизнес-фундаментальные показатели. Ниже представлен график, показывающий историю торговли CAKE за последние двенадцать месяцев, с выделением цены страйка $45.00 красным цветом:
Учитывая тот факт, что цена страйка $45.00 представляет собой приблизительно 1% премии к текущей торговой цене акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), также существует вероятность того, что контракт покрытого колла истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущие шансы на это составляют 46%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих данных (история торговли опционного контракта также будет отображена в графике). Если контракт покрытого колла истечет бесполезным, премия составит 8.57% дополнительной доходности для инвестора или 13.15% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере пут контракта составляет 42%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл контракта составляет 38%.
Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая закрывающие значения последних 250 торговых дней, а также сегодняшнюю цену $44.34) на уровне 36%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, стоит посетить StockOptionsChannel.com.
Также смотрите:
Топ-10 хедж-фондов, владеющих SCG
Покупка акций инсайдерами EGBN
Цепочка опционов ZIP
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод