Первая неделя августа 2026 года: торговля опционами для Copart (CPRT)
Инвесторы в Copart Inc (Symbol: CPRT) увидели, что новые опционы начали торговаться на этой неделе с истечением в августе 2026 года. Одним из ключевых факторов, влияющих на цену, которую покупатель опциона готов заплатить, является временная стоимость, и с 245 днями до истечения новые торгуемые контракты представляют собой возможную возможность для продавцов путов или коллов получить более высокую премию, чем та, которая была бы доступна для контрактов с более близким сроком истечения. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов CPRT на наличие новых контрактов августа 2026 года и выделила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес.
Пут контракт по цене исполнения $37.50 имеет текущую заявку в $2.25. Если инвестор решит продать этот пут контракт, он обязуется купить акции по $37.50, но также получит премию, что сделает базовую стоимость акций $35.25 (до учета брокерских комиссий). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций CPRT, это может представлять собой привлекательную альтернативу оплате $39.04 за акцию сегодня.
Поскольку цена исполнения $37.50 представляет собой примерно 4% скидку от текущей рыночной цены акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), также существует вероятность, что пут контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греки и подразумеваемые греки) предполагают, что текущие шансы на это составляют 65%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 6.00% доходности на денежные вложения или 8.94% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов за последние двенадцать месяцев для Copart Inc, с выделением зеленым цветом места, где находится цена исполнения $37.50 относительно этой истории:
Переходя к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт по цене исполнения $42.50 имеет текущую заявку в $2.50. Если инвестор решит купить акции CPRT по текущей цене $39.04 за акцию, а затем продать этот колл контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по $42.50. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это приведет к общей доходности (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 15.27%, если акции будут выкуплены по истечению в августе 2026 года (до учета брокерских комиссий). Конечно, большая часть потенциального роста может быть упущена, если акции CPRT действительно вырастут, и поэтому важно изучать историю торгов за последние двенадцать месяцев для Copart Inc, а также анализировать бизнес-фундаментals. Ниже представлен график, показывающий историю торгов CPRT за последние двенадцать месяцев, с выделением красным цветом цены исполнения $42.50:
Учитывая, что цена исполнения $42.50 представляет собой примерно 9% премию к текущей рыночной цене акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), также существует вероятность, что контракт защищенного колла истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греки и подразумеваемые греки) предполагают, что текущие шансы на это составляют 55%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать график этих данных (история торгов опциона также будет отображаться в графическом виде). Если контракт защищенного колла истечет бесполезным, премия составит 6.40% дополнительной доходности для инвестора или 9.54% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере пут контракта, а также в примере колл контракта составляет примерно 30%. Тем временем мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая закрывающие значения последних 250 торговых дней, а также сегодняшнюю цену $39.04) на уровне 24%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.
Также смотрите:
Алфавитный список всех хедж-фондов
IQST YTD возврат
История рыночной капитализации Carnival
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод