Перспективы дефицита нефти вновь усиливаются

Торги российскими акциями остаются на паузе, но подготовка к перезапуску рынка продолжается. Одним из решений больших брокеров может быть перевод клиентов с иностранными активами в дружественные компании. Так, во всяком случае, собирается поступить ВТБ, как об этом пишет РИА "Новости". То есть появляются решения, которые позволят инвесторам продолжить работу в столь сложные времена. 

Власти страны ежедневно делятся мерами поддержки экономики. На сельское хозяйство дополнительно выделят 26 млрд рублей, дабы окончательно закрыть вопрос зависимости от импорта. Выделено 40 млрд рублей на поддержку занятости. ЦБ РФ включил Сбербанк в реестр операторов по выпуску цифровых активов. 

Из международных новостей отметим очередное заявление КНР в ответ на требования НАТО присоединиться к международному давлению на РФ. Однако китайская сторона ответила весьма жёстко, напомнив о событиях 1999 года и погибших дипломатах КНР. "Мы будем взаимодействовать в соответствии с принципами взаимного уважения и обоюдной выгоды", - - заявил официальный представитель Министерства коммерции КНР Гао Фэн. 

В международном контексте также появилась информация о возможной сделке РФ и Украины в срок от нескольких дней до нескольких недель, а также о вероятной встрече президентов двух стран в Турции. Москва пока не подтверждает подобную информацию, но появление слухов и новостей можно считать предвестником наступления времени надежд. 

На этом фоне рубль заметно укрепился относительно основных конкурентов. Впрочем, этому также способствовал резкий взлёт котировок нефти на заявлениях МЭА о наступлении реального неожиданно ожидаемого дефицита поставок. Отметим также небольшое увеличение объёмов торгов. Доллар двигался в диапазоне 103,00-107,19, а евро 108,00-118,00. По итогам дня доллар ослаб на 4,49% до 103,15, а евро на 3,38% до 113,71.

В течение дня доходность по казначейским обязательствам США снижалась, но к вечеру почти вернулась к значениям закрытия накануне. По 10-летним бумагам казначейства США доходность составляла 2,19%. Примечательно, что повышение ставки и сокращение программы выкупа активов Банком Англии привело к снижению доходности по 10-летним обязательствам Великобритании на 6 базисных пункта до 1,568%. Впрочем, данная реакция могла проявиться из-за того, что лишь 8 из 9 членов монетарного комитета проголосовали за повышение. Соответственно, фунт стерлингов почти не изменился относительно доллара, торгуясь чуть выше $1,315, хотя в моменте поднимался до $1,321. Сам же индекс доллара терял более 0,6% и торговался ниже уровня 98,0 п. Основные потери около 0,6% были против евро. Также отметим укрепление австралийского доллара почти на 1,2% на фоне снижения безработицы в феврале до 4,0% с 4,2% в январе при ожиданиях снижения до 4,1%. Это позволяет рассчитывать, что Резервный Банк Австралии начнёт менять свою риторику и задумается о контроле над инфляцией, а не только занятости населения.

По состоянию на 23:50 мск:

• DXY - 98,023 (-0,61%),
• EUR-USD - $1,1091 (+0,5%),
• GBP-USD - $1,3149 (+0,0%),
• USD-JPY - 118,59 (-0,1%). 

Число первичных обращений за пособием по безработице снизилось за прошлую неделю на 15 тыс. до 214 тыс. Число новых строительств увеличилось за февраль на 6,8%% до 1,77 млн в годовом пересчёте. Индекс производственной активности ФРБ Филадельфии поднялся до 27,4 п. в марте с февральских 16,0 п. И, наконец, промышленное производство в США увеличилось на 0,5% за февраль. 

Корпоративные сообщения также преимущественно остаются позитивными, хотя некоторые компании испытывают сложности. Торговая сеть Dollar General (+4,45%) выдала весьма оптимистичный прогноз на финансовый год, а также повысила дивиденды на 31%. Акции Occidental Petroleum поднялись на 9,5% на новостях о повышении доли Berkshire Hathaway на 18,1 млн акций. Не повезло акциям McDonald's, поскольку Morgan Stanley снизил целевую цену по бумагам из-за возможных потерь по факту закрытия бизнеса в России и Украине. Бумаги SolarEdge Technologies упали на 5,9% на новостях о планах размещения 2 млн акций. . 

Все 11 секторов S&P 500 показали рост. Естественно, что в лидерах был сектор энергетики (+3,48%). Также существенно поднялись цикличные товары (+1,86%), материалы (+1,95%).

По итогам торгов:

• DJIA - 34480,76 п. (+1,23%),
• S&P 500 - 4411,67 п. (+1,23%),NASDAQ - 13614,78 п. (+1,33%). 

Азиатский настрой позитивный, но отношения США и КНР могут испортиться. Торги в Азии проходили разнонаправленно. Китайские акции испытывали беспокойство из-за возможного роста напряжённости между США и КНР по вопросу отношений с Россией. Динамика японского рынка была более позитивной на фоне слабой иены и примера американских индексов.

Акции в Шанхае и Гонконге были под давлением. С одной стороны, инвесторов беспокоит возобновление роста заболеваемости COVID-19 и ответ властей в стиле нулевой терпимости к распространению. С другой стороны, США и союзники предупреждают Китай о последствиях по поводу позиции Пекина по вопросу связей с РФ. Также под давлением бумаги технологичных компаний в Гонконге. Впрочем, это не должно удивлять, так как впечатляющий отскок в предыдущие два дня провоцирует некоторых игроков фиксировать прибыль. Акции Alibaba и Tencent теряли более 4,5%. Аналогичная ситуация в секторе недвижимости, который терял более 4%. Энергетика пользуется спросом вместе с бумагами сектора производителей угля на фоне рисков дефицита поставок. 

Рост японского рынка замедлился, но всё же индексы находились в плюсе. Иена удерживается на уровне около 118,7 за доллар, что улучшает перспективы экспортёров. Бумаги розничной Fast Retailing повышались на 0,9%. Сектор торговли продолжает реагировать на снятие большинства антиковидных ограничений. Впрочем, не всё было позитивным. Акции Toyota Motor упали на 1% на заявлениях о сокращении производства в апреле из-за глобального дефицита микросхем. Соответственно, бумаги Toyota Motor послужили тому, что сектор автомобилестроителей и производителей комплектующих был одним из худших. Сектор авиаперевозчиков стал аутсайдером на фоне возобновившегося роста котировок нефти. Из японской статистики отметим рост базового показателя инфляции до 0,6% в феврале с 0,2% в январе. Общенациональный индекс потребительских цен ускорил рост до 0,9% с 0,5% в январе. Банк Японии, как и ожидалось, не внёс каких-либо изменений в свою денежную политику.

По состоянию на 8:40 мск:

• NIKKEI 225 - 26819.91 п. (+0.63%),
• Hang Seng - 21341.21 п. (-0.74%),
• Shanghai Composite - 3248.95 п. (+1.05%)

Перспективы дефицита нефти вновь усиливаются. Нефть дорожала на азиатской сессии. Накануне беспокойство по поводу грядущего дефицита поставок высказали, как в МЭА, так и ряде банков, включая Morgan Stanley. В МЭА полагают, что к маю с рынка уйдёт до 3 млн бар. российской нефти и нефтепродуктов, что значительно больше, чем потери в спросе на уровне 1 млн бар. из-за высоких цен. Впрочем, не только российский вопрос беспокоит нефть. Иран, пользуясь нервозностью западных переговорщиков, не торопится заключать соглашение по ядерной программе. Госсекретарь США Энтони Блинкин решил нанести визит в ОАЭ и Саудовскую Аравию в конце марта, дабы вновь попытаться убедить ближневосточных союзников США увеличить производство. 

По состоянию на 9:00 мск: 

• Brent - $108,77 (+2,00%),
• WTI - $103,84 (+2,15%),
• Алюминий - $3443,5 (+1,74%),
• Золото - $1932,7 (-0,54%),
• Медь - $10405,85 (+0,38%),
• Палладий - $2605 (+4,53%).