Ожидается, что MarketAxess (MKTX) превзойдет прогнозы по прибыли: сможет ли акция вырасти?
Рынок ожидает, что MarketAxess (MKTX) продемонстрирует снижение прибыли по сравнению с прошлым годом при увеличении доходов, когда компания опубликует результаты за квартал, завершившийся в декабре 2025 года. Этот широко известный консенсусный прогноз важен для оценки финансовых показателей компании, но мощным фактором, который может повлиять на краткосрочную цену акций, является то, как фактические результаты соотносятся с этими оценками.
Акции могут вырасти, если ключевые показатели превзойдут ожидания в предстоящем отчете о прибылях, который, как ожидается, будет опубликован 6 февраля. С другой стороны, если показатели окажутся ниже ожидаемых, акции могут упасть.
Хотя обсуждение управлением бизнес-условий на телефонной конференции по результатам в основном определит устойчивость немедленного изменения цены и будущие ожидания по прибыли, стоит иметь представление о шансах на положительный сюрприз EPS.
Оценка консенсуса
Этот оператор платформ для торговли облигациями ожидает, что его квартальная прибыль составит $1.66 на акцию в предстоящем отчете, что представляет собой изменение по сравнению с прошлым годом на уровне -4.1%. Доходы ожидаются на уровне $212.7 миллиона, что на 5.1% выше по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года.
Тенденция пересмотра оценок
Консенсусная оценка EPS для квартала была пересмотрена на 0.06% вниз за последние 30 дней до текущего уровня. Это в основном отражает то, как аналитики, следящие за компанией, коллективно пересмотрели свои первоначальные оценки за этот период.
Инвесторам следует помнить, что направление пересмотров оценок каждым из аналитиков может не всегда отражаться в агрегированном изменении.
Цена, консенсус и сюрприз EPS
Earnings Whisper
Пересмотры оценок перед публикацией отчета о прибылях компании дают подсказки о бизнес-условиях за период, результаты которого будут опубликованы. Этот анализ является основой нашей модели прогнозирования сюрпризов — Zacks Earnings ESP (Ожидаемое Предсказание Сюрприза).
Zacks Earnings ESP сравнивает Самую Точную Оценку с Консенсусной Оценкой Zacks за квартал; Самая Точная Оценка является более актуальной версией консенсусной оценки EPS от Zacks. Идея состоит в том, что аналитики, пересматривающие свои оценки непосредственно перед публикацией отчета о прибылях, имеют наиболее свежую информацию, которая может быть более точной, чем то, что они и другие, участвующие в консенсусе, прогнозировали ранее.
Таким образом, положительное или отрицательное значение Earnings ESP теоретически указывает на вероятное отклонение фактической прибыли от консенсусной оценки. Однако предсказательная сила модели значительна только для положительных значений ESP.
Положительное значение Earnings ESP является сильным предсказателем превышения прибыли, особенно в сочетании с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка), #2 (Покупка) или #3 (Удержание). Наши исследования показывают, что акции с этой комбинацией демонстрируют положительный сюрприз почти в 70% случаев, а высокий рейтинг Zacks действительно увеличивает предсказательную силу Earnings ESP.
Обратите внимание, что отрицательное значение Earnings ESP не указывает на недостижение прибыли. Наши исследования показывают, что трудно предсказать превышение прибыли с любой степенью уверенности для акций с отрицательными значениями Earnings ESP и/или рейтингом Zacks #4 (Продажа) или #5 (Сильная продажа).
Каковы цифры для MarketAxess?
Для MarketAxess Самая Точная Оценка выше Консенсусной Оценки Zacks, что указывает на то, что аналитики недавно стали оптимистичными в отношении перспектив прибыли компании. Это привело к значению Earnings ESP +0.05%.
С другой стороны, акции в настоящее время имеют рейтинг Zacks #3. Таким образом, эта комбинация указывает на то, что MarketAxess, скорее всего, превзойдет консенсусную оценку EPS.
Указывает ли история сюрпризов на что-то?
Аналитики часто учитывают, в какой степени компания смогла соответствовать консенсусным оценкам в прошлом, рассчитывая свои прогнозы для будущей прибыли. Поэтому стоит взглянуть на историю сюрпризов, чтобы оценить ее влияние на предстоящий показатель.
За последний отчетный квартал ожидалось, что MarketAxess объявит о прибыли в размере $1.69 на акцию, но фактически она составила $1.84, что привело к сюрпризу +8.88%. В течение последних четырех кварталов компания превзошла консенсусные оценки EPS четыре раза.
Итог
Превышение или недостижение прибыли может не быть единственной основой для роста или падения акций. Многие акции теряют в цене, несмотря на превышение прибыли, из-за других факторов, которые разочаровывают инвесторов. Аналогично, неожиданные каталисты помогают многим акциям расти, несмотря на недостижение прибыли.
Тем не менее, ставки на акции, которые, как ожидается, превзойдут ожидания по прибыли, действительно увеличивают шансы на успех. Поэтому стоит проверить Earnings ESP компании и рейтинг Zacks перед его квартальным отчетом. Обязательно воспользуйтесь нашим фильтром Earnings ESP, чтобы выявить лучшие акции для покупки или продажи до их публикации.
MarketAxess выглядит привлекательным кандидатом на превышение прибыли. Однако инвесторы также должны обращать внимание на другие факторы, прежде чем делать ставки на эти акции или избегать их перед публикацией отчета о прибылях.
Ожидаемые результаты игрока в индустрии
Еще одна акция из сектора Zacks Financial - Investment Bank, Tradeweb Markets (TW), вскоре ожидается с прибылью в $0.85 на акцию за квартал, завершившийся в декабре 2025 года. Эта оценка указывает на изменение по сравнению с прошлым годом на уровне +11.8%. Доходы за квартал ожидаются на уровне $516.57 миллионов, что на 11.5% выше по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года.
Консенсусная оценка EPS для Tradeweb была пересмотрена на 0.8% вверх за последние 30 дней до текущего уровня. Однако более низкая Самая Точная Оценка привела к значению Earnings ESP -0.32%.
В сочетании с рейтингом Zacks #3 (Удержание) это значение Earnings ESP затрудняет окончательное предсказание того, что Tradeweb превзойдет консенсусную оценку EPS. Компания превзошла консенсусные оценки EPS в каждом из предыдущих четырех кварталов.
Следите за предстоящими объявлениями о прибылях с помощью Календаря прибылей Zacks.
Стоит ли инвестировать в MarketAxess Holdings Inc. (MKTX)?
Прежде чем инвестировать в MarketAxess Holdings Inc. (MKTX), хотите знать, какие акции лучше всего покупать в ближайшие 30 дней? Ознакомьтесь с нашим бесплатным отчетом Zacks Investment Research о 7 лучших акциях для покупки.
Zacks Investment Research предоставляет инвесторам инструменты и независимые исследования с 1978 года. Более четверти века система рейтинга акций Zacks Rank более чем в два раза превысила S&P 500 с средним приростом +24.08% в год. (Эти доходности охватывают период с 1 января 1988 года по 6 мая 2024 года.)
Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете загрузить 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод