Ожидается, что Lincoln National (LNC) превзойдет прогнозы по прибыли: что нужно знать перед выпуском отчетности за 4 квартал.

Уолл-стрит ожидает снижения прибыли по сравнению с прошлым годом на фоне растущих доходов, когда Lincoln National (LNC) представит результаты за квартал, завершившийся в декабре 2025 года. Хотя это широко известное консенсусное прогнозирование важно для оценки финансового состояния компании, мощным фактором, который может повлиять на ее краткосрочную цену акций, является то, как фактические результаты соотносятся с этими оценками.

Отчет о доходах, который ожидается 12 февраля, может способствовать росту акций, если ключевые показатели окажутся лучше ожиданий. С другой стороны, если они не оправдают ожиданий, акции могут упасть.

Обсуждение управлением бизнес-условий на конференц-звонке по доходам в основном определит устойчивость немедленного изменения цены и будущие ожидания по доходам, поэтому стоит иметь представление о вероятности положительного сюрприза по EPS.

Оценка консенсуса

Ожидается, что этот бизнес в сфере страхования и пенсионного обеспечения в своем предстоящем отчете представит квартальную прибыль в размере $1.86 на акцию, что представляет собой изменение по сравнению с прошлым годом на уровне -2.6%. Ожидается, что доходы составят $4.85 миллиарда, что на 4.8% выше, чем в аналогичном квартале прошлого года.

Тенденция пересмотра оценок

Консенсусная оценка EPS за квартал осталась неизменной за последние 30 дней. Это в значительной степени отражает то, как аналитики, осуществляющие покрытие, коллективно пересмотрели свои первоначальные оценки за этот период. Инвесторы должны помнить, что направление пересмотра оценок каждым из аналитиков может не всегда отражаться в совокупных изменениях.

Цена, консенсус и сюрприз по EPS

Earnings Whisper

Пересмотры оценок перед выпуском отчетности компании дают подсказки о бизнес-условиях за период, результаты которого будут опубликованы. Наша собственная модель прогнозирования сюрприза — Zacks Earnings ESP (Expected Surprise Prediction) — имеет это понимание в своей основе.

Zacks Earnings ESP сравнивает Самую точную оценку с консенсусной оценкой Zacks за квартал; Самая точная оценка — это более свежая версия консенсусной оценки EPS от Zacks. Идея заключается в том, что аналитики, пересматривающие свои оценки прямо перед выпуском отчетности, имеют наиболее актуальную информацию, которая может быть более точной, чем предсказания, сделанные ими и другими, способствующими консенсусу, ранее.

Таким образом, положительное или отрицательное значение Earnings ESP теоретически указывает на вероятное отклонение фактической прибыли от консенсусной оценки. Однако предсказательная сила модели значительна только для положительных значений ESP.

Положительное значение Earnings ESP является сильным предиктором превышения прибыли, особенно в сочетании с рейтингом Zacks #1 (Купи), #2 (Покупка) или #3 (Держать). Наши исследования показывают, что акции с этой комбинацией обеспечивают положительный сюрприз почти в 70% случаев, а солидный рейтинг Zacks фактически увеличивает предсказательную силу Earnings ESP.

Обратите внимание, что отрицательное значение Earnings ESP не указывает на недостижение прибыли. Наши исследования показывают, что предсказать превышение прибыли с какой-либо степенью уверенности для акций с отрицательными значениями Earnings ESP и/или рейтингом Zacks 4 (Продажа) или 5 (Сильная продажа) трудно.

Каковы результаты для Lincoln National?

Для Lincoln National Самая точная оценка выше консенсусной оценки Zacks, что указывает на то, что аналитики недавно стали оптимистичными в отношении перспектив прибыли компании. Это привело к значению Earnings ESP +1.70%.

С другой стороны, в настоящее время акции имеют рейтинг Zacks #3.

Таким образом, эта комбинация указывает на то, что Lincoln National, вероятно, превысит консенсусную оценку EPS.

Есть ли какие-либо подсказки в истории сюрпризов по прибыли?

При расчете оценок будущих прибыли компании аналитики часто учитывают, в какой степени она смогла соответствовать прошлым консенсусным оценкам. Поэтому стоит взглянуть на историю сюрпризов, чтобы оценить ее влияние на предстоящие числа.

В последнем отчетном квартале ожидалось, что Lincoln National представит прибыль в размере $1.84 на акцию, в то время как фактическая прибыль составила $2.04, что обеспечило сюрприз в размере +10.87%.

За последние четыре квартала компания превысила консенсусные оценки EPS четыре раза.

Итог

Превышение или недостижение прибыли может не быть единственной основой для движения акций вверх или вниз. Многие акции теряют позиции, несмотря на превышение прибыли, из-за других факторов, которые разочаровывают инвесторов. Аналогично, непредвиденные катализаторы помогают ряду акций расти, несмотря на недостижение прибыли.

Тем не менее, ставка на акции, которые, как ожидается, превысят ожидания по прибыли, действительно увеличивает шансы на успех. Поэтому стоит проверить Earnings ESP и рейтинг Zacks компании перед ее квартальным отчетом. Обязательно используйте наш фильтр Earnings ESP, чтобы выявить лучшие акции для покупки или продажи до того, как они отчитались.

Lincoln National выглядит как привлекательный кандидат на превышение прибыли. Однако инвесторы также должны обращать внимание на другие факторы, прежде чем ставить на эти акции или избегать их перед выпуском отчетности.

Ожидаемые результаты игрока в отрасли

Еще одна акция из сектора страхования - страхование жизни, Primerica (PRI), вскоре ожидается с прибылью в размере $5.69 на акцию за квартал, завершившийся в декабре 2025 года. Эта оценка указывает на изменение по сравнению с прошлым годом на уровне +13.1%. Ожидается, что доходы за квартал составят $841.45 миллиона, что на 6.5% выше по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года.

Консенсусная оценка EPS для Primerica осталась неизменной за последние 30 дней. Однако более высокая Самая точная оценка привела к значению Earnings ESP +0.25%.

В сочетании с рейтингом Zacks #2 (Покупка) это значение Earnings ESP указывает на то, что Primerica, вероятно, превысит консенсусную оценку EPS. Компания превысила консенсусные оценки EPS в каждом из четырех предыдущих кварталов.

Следите за предстоящими объявлениями о доходах с помощью Календаря доходов Zacks.

Стоит ли инвестировать в Lincoln National Corporation (LNC)?

Прежде чем инвестировать в Lincoln National Corporation (LNC), хотите узнать о лучших акциях для покупки на следующие 30 дней? Ознакомьтесь с бесплатным отчетом Zacks Investment Research о 7 лучших акциях для покупки.

Zacks Investment Research предоставляет инвесторам инструменты и независимые исследования с 1978 года. За более чем четверть века система рейтингования акций Zacks Rank более чем в два раза превысила S&P 500 со средним приростом +24.08% в год. (Эти доходности охватывают период с 1 января 1988 года по 6 мая 2024 года.)

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод