Опционы VRSK с истечением 17 июля начинают торги.

Инвесторы в Verisk Analytics Inc (Symbol: VRSK) увидели, что новые опционы начали торговаться сегодня, с истечением срока 17 июля. Один из ключевых факторов, влияющих на цену, которую покупатель опциона готов заплатить, — это временная стоимость, поэтому с 128 днями до истечения новые контракты представляют собой потенциальную возможность для продавцов путов или коллов получить более высокую премию, чем доступно для контрактов с более близким сроком истечения. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost исследовала цепочку опционов VRSK для новых контрактов 17 июля и выделила один пут- и один колл-контракт, представляющие особый интерес.

Пут-контракт по цене исполнения $200.00 имеет текущую ставку $13.50. Если инвестор решит продать этот пут-контракт, он обязуется купить акции по $200.00, но также получит премию, что приведет к цене акций в $186.50 (до комиссии брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций VRSK, это может быть привлекательной альтернативой оплате $203.07 за акцию сегодня.

Поскольку цена исполнения $200.00 представляет собой примерно 2% скидку к текущей рыночной цене акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), существует также вероятность, что пут-контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущие шансы на это составляют 59%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 6.75% доходности на денежные вложения или 19.25% годовых — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.

Ниже приведен график, показывающий историю торгов Verisk Analytics Inc за последние двенадцать месяцев, с выделением зеленым цветом местоположения цены исполнения $200.00 относительно этой истории:

Обращаясь к стороне коллов в цепочке опционов, колл-контракт по цене исполнения $210.00 имеет текущую ставку $13.30. Если инвестор решит приобрести акции VRSK по текущей цене $203.07 за акцию, а затем продать этот колл-контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по $210.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это обеспечит общую доходность (без учета дивидендов, если таковые имеются) в 9.96%, если акции будут выкуплены по истечении 17 июля (до комиссии брокера). Конечно, значительная часть потенциальной прибыли может остаться на столе, если акции VRSK действительно взлетят, поэтому важно изучать историю торгов Verisk Analytics Inc, а также бизнес-основы. Ниже приводится график, показывающий историю торгов VRSK за последние двенадцать месяцев, с выделением красным цветом цены исполнения $210.00:

Учитывая, что цена исполнения $210.00 представляет собой приблизительно 3% премии к текущей рыночной цене акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), существует также вероятность, что контракт защищенного колла истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущие шансы на это составляют 51%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих данных (история торгов опциона также будет отображена в графическом виде). Если контракт защищенного колла истечет бесполезным, премия составит 6.55% дополнительной доходности для инвестора или 18.68% годовых, что мы называем YieldBoost.

Подразумеваемая волатильность в примере пут-контракта составляет 37%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл-контракта составляет 36%.

Тем временем мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 251 закрывающие значения торговых дней, а также сегодняшнюю цену $203.07) на уровне 29%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, стоит посетить StockOptionsChannel.com.

Также см.:

Дешевые акции средней капитализации

История капитализации RAPP

Фонды, владеющие VNOM

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод