Опционы SLV с истечением 8 апреля начинают торговаться.

Инвесторы в Ishares Silver Trust (Symbol: SLV) сегодня увидели, что новые опционы стали доступны с истечением срока 8 апреля. На Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов SLV для новых контрактов на 8 апреля и выделила один пут-контракт и один колл-контракт, представляющие особый интерес.

Пут-контракт по цене страйка $61.00 имеет текущую заявку $3.20. Если инвестор решит продать этот пут-контракт, он обязуется купить акции по цене $61.00, но также получит премию, что снизит базу затрат на акции до $57.80 (без учета комиссий брокера). Для инвестора, который уже заинтересован в покупке акций SLV, это может быть привлекательной альтернативой покупке по $62.09 за акцию сегодня.

Поскольку цена страйка $61.00 представляет собой примерно 2% скидку от текущей торговой цены акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), также существует возможность, что пут-контракт истечет без стоимости. Текущие аналитические данные (включая греки и подразумеваемые греки) предполагают, что текущие шансы на это составляют 57%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет без стоимости, премия составит 5.25% доходности на денежные обязательства или 127.65% в пересчете на годовую — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.

Ниже представлен график, показывающий историческую торговлю Ishares Silver Trust за последние двенадцать месяцев и выделяющий зеленым цветом, где находится цена страйка $61.00 относительно этой истории:

Переходя к стороне коллов в цепочке опционов, колл-контракт по цене страйка $63.00 имеет текущую заявку $3.10. Если инвестор решит купить акции SLV по текущей цене $62.09 за акцию, а затем продать этот колл-контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $63.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это приведет к общей доходности (без учета дивидендов, если таковые имеются) в 6.46%, если акции будут выкуплены по истечении срока 8 апреля (без учета комиссий брокера). Конечно, большая часть потенциального роста может быть упущена, если акции SLV действительно вырастут, поэтому важно изучать исторические данные торговли Ishares Silver Trust, а также бизнес-фундаментальные показатели. Ниже представлен график, показывающий историческую торговлю SLV за последние двенадцать месяцев, с выделенной красным цветом ценой страйка $63.00:

Учитывая, что цена страйка $63.00 представляет собой примерно 1% премии к текущей торговой цене акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), также существует вероятность того, что контракт защищенного колла истечет без стоимости, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греки и подразумеваемые греки) предполагают, что текущие шансы на это составляют 51%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать график этих данных (история торговли опционного контракта также будет отображаться на графике). Если контракт защищенного колла истечет без стоимости, премия составит 4.99% дополнительной доходности для инвестора или 121.49% в пересчете на годовую, что мы называем YieldBoost.

Подразумеваемая волатильность в примере пут-контракта составляет 75%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл-контракта составляет 72%.

Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая закрывающие значения последних 251 торгового дня, а также сегодняшнюю цену $62.09) на уровне 59%. Для получения дополнительных идей по пут- и колл-опционным контрактам, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.

Также смотрите:

Акции дивидендов Уоррена Баффета

Топ-10 хедж-фондов, владеющих ULTA

Строительные дивидендные акции

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод