Опционы с датой истечения 20 марта теперь доступны для Innovative Solutions and Support (ISSC)
Инвесторы Innovative Solutions and Support Inc (Тикер: ISSC) сегодня увидели начало торгов новыми опционами с истечением 20 марта. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost изучила цепочку опционов ISSC и выделила один пут-опцион и один колл-опцион, представляющие особый интерес.
Пут-опцион с ценой исполнения $20.00 имеет текущую цену покупки 55 центов. Если инвестор решит продать этот пут-опцион, он обязуется купить акции по цене $20.00, но также получит премию, что снизит базу затрат на акции до $19.45 (до учета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций ISSC, это может представлять собой привлекательную альтернативу покупке по цене $21.15 за акцию сегодня.
Поскольку цена исполнения $20.00 представляет собой приблизительно 5% скидки от текущей рыночной цены акций (иначе говоря, опцион находится вне денег на этот процент), существует также вероятность того, что пут-опцион истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греческие показатели и подразумеваемые греческие показатели) предполагают, что текущие шансы на это составляют 64%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 2.75% возврата на денежные обязательства или 15.69% в расчете на год — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов за последние двенадцать месяцев для Innovative Solutions and Support Inc и выделяющий зеленым цветом, где расположена цена исполнения $20.00 относительно этой истории:
Обращаясь к стороне колл-опционов, колл-опцион с ценой исполнения $22.50 имеет текущую цену покупки 85 центов. Если инвестор решит купить акции ISSC по текущей цене $21.15 за акцию, а затем продать этот колл-опцион как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $22.50. Учитывая, что продавец колл-опциона также получит премию, это обеспечит общий возврат (за исключением дивидендов, если таковые имеются) в размере 10.40%, если акции будут выкуплены по истечении 20 марта (до учета комиссий брокера). Конечно, возможен большой потенциал роста, если акции ISSC действительно взлетят, поэтому важно изучать историю торгов за последние двенадцать месяцев для Innovative Solutions and Support Inc, а также изучать бизнес-фундаментальные показатели. Ниже представлен график, показывающий историю торгов ISSC за последние двенадцать месяцев, с ценой исполнения $22.50, выделенной красным цветом:
Учитывая, что цена исполнения $22.50 представляет собой приблизительно 6% премии к текущей рыночной цене акций (иначе говоря, опцион находится вне денег на этот процент), существует также вероятность того, что защищенный колл-опцион истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие показатели и подразумеваемые греческие показатели) предполагают, что текущие шансы на это составляют 48%. На нашем сайте, на странице деталей контракта для этого контракта, Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать график этих данных (история торгов опциона также будет отображена на графике). Если защищенный колл-опцион истечет бесполезным, премия составит 4.02% дополнительного возврата для инвестора или 22.94% в расчете на год, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере пут-опциона составляет 89%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл-опциона составляет 90%.
Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 251 день закрытия торгов, а также сегодняшнюю цену $21.15) на уровне 82%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.
Также смотрите:
PSAM Videos
История рыночной капитализации CBMB
Покупка инсайдеров HOFT
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод