Опционы с датой исполнения 15 мая теперь доступны для Republic Services (RSG)

Инвесторы в Republic Services Inc (Symbol: RSG) увидели, что сегодня начали торговаться новые опционы с истечением 15 мая. Один из ключевых факторов, влияющих на цену, которую готов заплатить покупатель опциона, — это временная стоимость, поэтому с 91 днём до истечения новые торгуемые контракты представляют собой потенциальную возможность для продавцов путов или коллов получить более высокую премию, чем та, что доступна для контрактов с более близким сроком истечения. На Stock Options Channel наша формула YieldBoost просмотрела цепочку опционов RSG на новые контракты 15 мая и выделила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес.

Пут контракт по цене страйка $220.00 имеет текущую заявку в $6.90. Если инвестор решит продать этот пут контракт, он обязуется купить акции по цене $220.00, но также получит премию, что сделает базовую стоимость акций $213.10 (до вычета комиссий брокера). Для инвестора, который уже заинтересован в покупке акций RSG, это может представлять собой привлекательную альтернативу оплате $222.00 за акцию сегодня.

Поскольку цена страйка $220.00 представляет собой приблизительно 1% скидку от текущей торговой цены акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), существует также вероятность, что пут контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущие шансы на это составляют 58%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 3.14% доходности от денежных обязательств или 12.59% в годовом исчислении — на Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.

Ниже приведен график, показывающий историю торгов Republic Services Inc за последние двенадцать месяцев, с выделением зелёным цветом места, где находится страйк $220.00 относительно этой истории:

Обращаясь к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт по цене страйка $230.00 имеет текущую заявку в $5.10. Если инвестор решит приобрести акции RSG по текущей цене $222.00 за акцию, а затем продать этот колл контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $230.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это приведет к общей доходности (без учета дивидендов, если таковые имеются) в 5.90%, если акции будут отозваны на истечении 15 мая (до вычета комиссий брокера). Конечно, если акции RSG действительно взлетят, это может оставить много потенциального дохода на столе, поэтому важно изучать историю торгов Republic Services Inc, а также бизнес-фундаментальные показатели. Ниже приведен график, показывающий историю торгов RSG за последние двенадцать месяцев, с выделением страйка $230.00 красным цветом:

Учитывая, что страйк $230.00 представляет собой приблизительно 4% премии к текущей торговой цене акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), существует также вероятность, что контракт защищенного колла истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и собранную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущие шансы на это составляют 58%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать график этих данных (история торгов контрактом опциона также будет отображена в графическом виде). Если контракт защищенного колла истечет бесполезным, премия составит 2.30% дополнительной доходности для инвестора или 9.22% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.

Подразумеваемая волатильность в примере с пут контрактом составляет 24%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере с колл контрактом составляет 21%.

Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 251 торговый день закрытия, а также сегодняшнюю цену $222.00) на уровне 18%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.

Также см.:

Институциональные держатели LDTC

Институциональные держатели HNRA

Топ-10 хедж-фондов, владеющих QMAR

Мнения и взгляды, выраженные в данном документе, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод