Опционы на март 2027 года теперь доступны для US Bancorp (USB)

Инвесторы в US Bancorp (символ: USB) сегодня увидели новые опционы, доступные для истечения в марте 2027 года. Одним из ключевых факторов, влияющих на цену, которую покупатель опциона готов заплатить, является временная стоимость, поэтому с 387 днями до истечения новые доступные контракты представляют собой возможную возможность для продавцов путов или коллов получить более высокую премию, чем та, которая была бы доступна для контрактов с более близким сроком истечения. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов USB на предмет новых контрактов марта 2027 года и выявила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес.

Пут контракт по цене исполнения $40.00 имеет текущую ставку $1.63. Если инвестор решит продать этот пут контракт, он обязуется купить акции по $40.00, но также получит премию, что ставит базу затрат на акции на уровне $38.37 (до комиссий брокера). Для инвестора, который уже заинтересован в покупке акций USB, это может представлять привлекательную альтернативу покупке по $55.50 за акцию сегодня.

Поскольку цена исполнения $40.00 представляет собой приблизительную скидку в 28% от текущей торговой цены акций (другими словами, это вне денег на этот процент), существует также возможность, что пут контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греческие и подразумеваемые греческие показатели) предполагают, что текущие шансы на это составляют 85%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих чисел на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 4.07% доходности от денежного обязательства или 3.84% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.

Ниже представлен график, показывающий историю торгов за последние двенадцать месяцев для US Bancorp, с выделением зеленым цветом места, где расположена цена исполнения $40.00 относительно этой истории:

Обращаясь к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт по цене исполнения $57.50 имеет текущую ставку $4.90. Если инвестор решит купить акции USB по текущей цене $55.50 за акцию, а затем продать этот колл контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по $57.50. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это обеспечит общую доходность (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 12.43%, если акции будут выкуплены по истечению в марте 2027 года (до комиссий брокера). Конечно, много потенциального роста может остаться на столе, если акции USB действительно вырастут, поэтому важно изучать историю торгов за последние двенадцать месяцев для US Bancorp, а также анализировать бизнес-фундаментальные показатели. Ниже представлен график, показывающий историю торгов USB за последние двенадцать месяцев, с выделением цены исполнения $57.50 красным цветом:

Учитывая, что цена исполнения $57.50 представляет собой приблизительную премию в 4% от текущей торговой цены акций (другими словами, это вне денег на этот процент), существует также возможность, что контракт защищенного колла истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие и подразумеваемые греческие показатели) предполагают, что текущие шансы на это составляют 49%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих чисел (история торгов опциона также будет отображаться в графическом виде). Если контракт защищенного колла истечет бесполезным, премия составит 8.83% дополнительной доходности для инвестора или 8.33% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.

Подразумеваемая волатильность в примере пут контракта составляет 45%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл контракта составляет 29%.

Тем временем мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 251 день закрытия торгов, а также сегодняшнюю цену $55.50) на уровне 27%. Для получения дополнительных идей по контрактам путов и коллов, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.

Также смотрите:

История дивидендов DNP

Покупка инсайдеров EMR

История сплитов AIFU

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод