Опционы на март 2027 года теперь доступны для CSX.
Инвесторы в CSX Corp (Тикер: CSX) увидели, как сегодня начали торговаться новые опционы с истечением в марте 2027 года. Одним из ключевых факторов, влияющих на цену, которую покупатель опциона готов заплатить, является временная стоимость, поэтому с 387 днями до истечения новые контракты представляют собой потенциальную возможность для продавцов путов или коллов получить более высокую премию, чем та, которая доступна для контрактов с более близким сроком истечения. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов CSX для новых контрактов на март 2027 года и выделила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес.
Пут контракт с ценой исполнения $27.50 имеет текущую ставку 25 центов. Если инвестор решит продать этот пут контракт, он обязуется купить акции по $27.50, но также получит премию, что уменьшит базу затрат на акции до $27.25 (до учета комиссий брокера). Для инвестора, который уже заинтересован в покупке акций CSX, это может представлять собой привлекательную альтернативу покупке по цене $42.19 за акцию сегодня.
Поскольку цена исполнения $27.50 представляет собой приблизительно 35% скидку от текущей торговой цены акций (другими словами, она находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что пут контракт истечет без стоимости. Текущие аналитические данные (включая греческие буквы и подразумеваемые греческие буквы) предполагают, что текущие шансы на это составляют 94%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих цифр на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет без стоимости, премия составит 0.91% доходности по денежным вложениям или 0.86% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов CSX Corp за последние двенадцать месяцев, с выделением зеленым цветом места, где находится цена исполнения $27.50 относительно этой истории:
Переходя к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт с ценой исполнения $50.00 имеет текущую ставку $1.60. Если инвестор решит купить акции CSX по текущей цене $42.19 за акцию, а затем продать этот колл контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по $50.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это приведет к общей доходности (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 22.30%, если акции будут выкуплены по истечении в марте 2027 года (до учета комиссий брокера). Конечно, большая часть потенциала роста может быть упущена, если акции CSX действительно вырастут, и именно поэтому важно изучать историю торгов CSX Corp за последние двенадцать месяцев, а также изучать бизнес-фундаментals. Ниже представлен график, показывающий историю торгов CSX за последние двенадцать месяцев, с ценой исполнения $50.00, выделенной красным цветом:
Учитывая, что цена исполнения $50.00 представляет собой приблизительную 19% премию к текущей торговой цене акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что контракт защищенного колла истечет без стоимости, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие буквы и подразумеваемые греческие буквы) предполагают, что текущие шансы на это составляют 68%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих цифр (история торгов опциона также будет отображена на графике). Если контракт защищенного колла истечет без стоимости, премия составит 3.79% дополнительной доходности для инвестора или 3.58% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере с пут контрактом составляет 33%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере с колл контрактом составляет 24%. Тем временем мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая закрывающиеся значения за последние 251 торговый день, а также сегодняшнюю цену $42.19) в 23%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.
Также смотрите:
RCKT YTD Возврат
Институциональные держатели EAOR
VTLE история рыночной капитализации
Мнения и взгляды, выраженные в данном документе, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод