Опционы на 24 апреля теперь доступны для General Dynamics (GD)

Инвесторы компании General Dynamics Corp (тикер: GD) увидели, что сегодня началась торговля новыми опционами с истечением 24 апреля. На Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов GD на наличие новых контрактов с истечением 24 апреля и выделила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес.

Пут контракт с ценой страйка $355.00 имеет текущую ставку $9.40. Если инвестор решит продать этот пут контракт, он обязуется купить акции по цене $355.00, но также получит премию, что снизит базу затрат на акции до $345.60 (до учета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций GD, это может быть привлекательной альтернативой покупке по цене $362.71 за акцию сегодня.

Поскольку страйк $355.00 представляет собой примерно 2% скидку к текущей торговой цене акций (иными словами, он находится вне денег на этот процент), существует также возможность, что пут контракт истечет без стоимости. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущая вероятность этого события составляет 60%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет без стоимости, премия составит 2.65% от денежного обязательства или 19.35% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.

Ниже представлен график, показывающий историю торгов за последние двенадцать месяцев для General Dynamics Corp, с выделением зеленым цветом места расположения страйка $355.00 относительно этой истории:

Обращаясь к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт с ценой страйка $365.00 имеет текущую ставку $11.70. Если инвестор решит купить акции GD по текущему уровню цены $362.71 за акцию, а затем продать этот колл контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $365.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это обеспечит общую доходность (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 3.86%, если акции будут выкуплены по истечении 24 апреля (до учета комиссий брокера). Конечно, значительная прибыль может быть упущена, если акции GD действительно вырастут, поэтому важно изучать историю торгов за последние двенадцать месяцев для General Dynamics Corp, а также исследовать бизнес-фундаменталы. Ниже представлен график, показывающий историю торгов GD за последние двенадцать месяцев, с выделением страйка $365.00 красным цветом:

Учитывая, что страйк $365.00 представляет собой примерно 1% премии к текущей торговой цене акций (иными словами, он находится вне денег на этот процент), существует также возможность, что контракт защищенного колла истечет без стоимости, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущая вероятность этого события составляет 50%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих данных (история торгов контрактов также будет графически представлена). Если контракт защищенного колла истечет без стоимости, премия составит 3.23% дополнительной доходности для инвестора или 23.57% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.

Подразумеваемая волатильность в примере пут контракта составляет 28%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл контракта составляет 27%.

Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 251 закрытых значения торговых дней, а также сегодняшнюю цену $362.71) на уровне 22%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.

Также смотрите:

Институциональные держатели ACTT

Десять лучших хедж-фондов, владеющих ATXS

Десять лучших хедж-фондов, владеющих PLTI

Мнения и взгляды, высказанные здесь, являются мнением автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод